GIB vs. PANW：CGI 与 Palo Alto Networks 股票对比
CGI（GIB）和Palo Alto Networks（PANW）到底谁更胜一筹？本页将两者并排放在一起，从公司概况、表现与风险、盈利能力、成长性、财务实力、股息到估值逐项对比，部分关键基本面指标还会对照各自所在行业组的同行来衡量。
公司概况
CGI（GIB）和 Palo Alto Networks（PANW）同属 Software & Services 行业组，但 GIB 归类于 IT Services，而 PANW 归类于 Software。
| 资料项 | GIB | PANW |
|---|---|---|
| 名称 | CGI Inc. | Palo Alto Networks, Inc. |
| 国家/地区 | Canada | United States |
| GICS 板块 | Information Technology | Information Technology |
| GICS 行业组 | Software & Services | Software & Services |
| GICS 行业 | IT Services | Software |
| GICS 子行业 | IT Consulting & Other Services | Systems Software |
| 市值 | 128.44 亿 USD | 2,334.16 亿 USD |
| 货币 | USD | USD |
| 交易所 | 纽约证券交易所 | 纳斯达克 |
| 上市日期 | 1998年10月7日 | 2012年7月20日 |
| 证券类型 | 普通股 | 普通股 |
表现
累计增长
滚动回报
表现概览
| 指标 | GIB | PANW |
|---|---|---|
| 总回报率（1 年） | -41.50% | 43.75% |
风险
回撤
风险概览
| 指标 | GIB | PANW |
|---|---|---|
| 波动率（1 年，年化） | 28.96% | 39.08% |
| Beta（5 年） | 0.48 | 0.94 |
| 平均成交量（3 个月） | 49.55 万 | 830.81 万 |
盈利能力
净资产收益率（TTM）
CGI（GIB）的 净资产收益率 为 16.62%，处于行业前四分位；Palo Alto Networks（PANW）为 4.83%，更接近同业常见水平——GIB 的资本效率更强。
GIB
Software & Services 行业组
16.62%
- 最大值
- 53.38%
- GIB
- 16.62%
- 上四分位数
- 16.53%
- 中位数
- 5.38%
- 下四分位数
- -13.43%
- 最小值
- -55.27%
PANW
Software & Services 行业组
4.83%
- 最大值
- 53.38%
- 上四分位数
- 16.53%
- 中位数
- 5.38%
- PANW
- 4.83%
- 下四分位数
- -13.43%
- 最小值
- -55.27%
净利润率（TTM）
CGI（GIB，10.26%）和 Palo Alto Networks（PANW，7.95%）每一元营收留下的净利大致是各自行业的典型水平——两家的最终盈利都不算突出。
GIB
Software & Services 行业组
10.26%
- 最大值
- 44.20%
- 上四分位数
- 14.93%
- GIB
- 10.26%
- 中位数
- 3.32%
- 下四分位数
- -5.99%
- 最小值
- -34.99%
PANW
Software & Services 行业组
7.95%
- 最大值
- 44.20%
- 上四分位数
- 14.93%
- PANW
- 7.95%
- 中位数
- 3.32%
- 下四分位数
- -5.99%
- 最小值
- -34.99%
营业利润率（TTM）
Palo Alto Networks（PANW）的 营业利润率 为负值 -2.47%，通常意味着在营业利润口径下经营成本超过收入。而 CGI（GIB）的 营业利润率 为 16.58%，可正常与行业同业对标。
GIB
Software & Services 行业组
16.58%
- 最大值
- 60.45%
- GIB
- 16.58%
- 上四分位数
- 16.51%
- 中位数
- 4.46%
- 下四分位数
- -12.92%
- 最小值
- -53.94%
PANW
Software & Services 行业组
-2.47%
- 最大值
- 60.45%
- 上四分位数
- 16.51%
- 中位数
- 4.46%
- PANW
- -2.47%
- 下四分位数
- -12.92%
- 最小值
- -53.94%
盈利能力概览
| 指标 | GIB | PANW |
|---|---|---|
| 净资产收益率（TTM） | 16.62% | 4.83% |
| 总资产收益率（TTM） | 8.81% | 1.77% |
| 净利润率（TTM） | 10.26% | 7.95% |
| 营业利润率（TTM） | 16.58% | -2.47% |
| 毛利率（TTM） | 20.47% | 71.96% |
成长性
营收增长
营收增长概览
| 指标 | GIB | PANW |
|---|---|---|
| 营收同比增长 | 8.43% | 14.87% |
| 营收 3 年 CAGR | 7.34% | 18.79% |
每股收益增长
每股收益增长概览
| 指标 | GIB | PANW |
|---|---|---|
| 每股收益同比增长 | 0.55% | -56.04% |
| 每股收益 3 年 CAGR | 6.76% | -- |
财务实力
流动比率（MRQ）
CGI（GIB）和 Palo Alto Networks（PANW）的 流动比率 分别为 0.95 和 0.86，都处于行业流动性较紧的四分位，应对流动负债的缓冲低于典型同业。
GIB
Software & Services 行业组
0.95
- 最大值
- 5.55
- 上四分位数
- 2.88
- 中位数
- 1.72
- 下四分位数
- 1.07
- GIB
- 0.95
- 最小值
- 0.03
PANW
Software & Services 行业组
0.86
- 最大值
- 5.55
- 上四分位数
- 2.88
- 中位数
- 1.72
- 下四分位数
- 1.07
- PANW
- 0.86
- 最小值
- 0.03
债务 / 权益（MRQ）
CGI（GIB）和 Palo Alto Networks（PANW）的 债务权益比 分别为 0.44 和 0.08，两者的债务与权益组合都接近行业中位区间。
GIB
Software & Services 行业组
0.44
- 最大值
- 2.31
- 上四分位数
- 1.06
- GIB
- 0.44
- 中位数
- 0.32
- 下四分位数
- 0.06
- 最小值
- 0.00
PANW
Software & Services 行业组
0.08
- 最大值
- 2.31
- 上四分位数
- 1.06
- 中位数
- 0.32
- PANW
- 0.08
- 下四分位数
- 0.06
- 最小值
- 0.00
财务实力概览
| 指标 | GIB | PANW |
|---|---|---|
| 流动比率（MRQ） | 0.95 | 0.86 |
| 债务 / 权益（MRQ） | 0.44 | 0.08 |
| 净债务/EBITDA | 1.27 | -0.66 |
股息
股息率（TTM）
Palo Alto Networks（PANW）不发放股息（收益率 0.00%）——可能选择再投资、回购，或暂不通过股息返还现金。而 CGI（GIB）的股息收益率为 1.04%，可正常与行业同业对标。
GIB
Software & Services 行业组
1.04%
- GIB
- 1.04%
- 最大值
- 0.00%
- 上四分位数
- 0.00%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
PANW
Software & Services 行业组
0.00%
- PANW
- 0.00%
- 最大值
- 0.00%
- 上四分位数
- 0.00%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
股息支付率（TTM）
Palo Alto Networks（PANW）不发放股息（派息率 0.00%）——可能是在再投资、使用回购，或只是未通过股息返还现金。而 CGI（GIB）的派息率为 8.36%，可正常与行业同业对标。
GIB
Software & Services 行业组
8.36%
- GIB
- 8.36%
- 最大值
- 0.00%
- 上四分位数
- 0.00%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
PANW
Software & Services 行业组
0.00%
- PANW
- 0.00%
- 最大值
- 0.00%
- 上四分位数
- 0.00%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
股息概览
| 指标 | GIB | PANW |
|---|---|---|
| 股息率（TTM） | 1.04% | 0.00% |
| 股息支付率（TTM） | 8.36% | 0.00% |
估值
市盈率（TTM）
CGI（GIB）的 市盈率 为 11.34，处于较便宜四分位；而 Palo Alto Networks（PANW）为 249.04，高于同业区间——两者相对行业同业的盈利估值差距较大。
GIB
Software & Services 行业组
11.34
- 最大值
- 109.93
- 上四分位数
- 55.36
- 中位数
- 28.48
- 下四分位数
- 14.69
- GIB
- 11.34
- 最小值
- 0.38
PANW
Software & Services 行业组
249.04
- PANW
- 249.04
- 最大值
- 109.93
- 上四分位数
- 55.36
- 中位数
- 28.48
- 下四分位数
- 14.69
- 最小值
- 0.38
市销率（TTM）
CGI（GIB，0.79）落在较便宜的 市销率 四分位，而 Palo Alto Networks（PANW，22.01）高于其行业基准区间——两者的销售估值差距较大。
GIB
Software & Services 行业组
0.79
- 最大值
- 18.91
- 上四分位数
- 8.78
- 中位数
- 4.11
- 下四分位数
- 1.96
- GIB
- 0.79
- 最小值
- 0.03
PANW
Software & Services 行业组
22.01
- PANW
- 22.01
- 最大值
- 18.91
- 上四分位数
- 8.78
- 中位数
- 4.11
- 下四分位数
- 1.96
- 最小值
- 0.03
市净率（MRQ）
CGI（GIB，1.83）的 市净率 处于较低四分位，Palo Alto Networks（PANW，8.42）则处于较高四分位——市净估值存在明显差距。
GIB
Software & Services 行业组
1.83
- 最大值
- 17.09
- 上四分位数
- 8.08
- 中位数
- 3.66
- 下四分位数
- 1.95
- GIB
- 1.83
- 最小值
- -7.06
PANW
Software & Services 行业组
8.42
- 最大值
- 17.09
- PANW
- 8.42
- 上四分位数
- 8.08
- 中位数
- 3.66
- 下四分位数
- 1.95
- 最小值
- -7.06
估值概览
| 指标 | GIB | PANW |
|---|---|---|
| 市盈率（TTM） | 11.34 | 249.04 |
| 市销率（TTM） | 0.79 | 22.01 |
| 市净率（MRQ） | 1.83 | 8.42 |
| 自由现金流收益率（TTM） | 16.56% | 1.53% |