CP vs. UNP：Canadian Pacific Kansas City 与 Union Pacific 股票对比

公司概况

Canadian Pacific Kansas City（CP）和 Union Pacific（UNP）同属 Ground Transportation 行业下的 Rail Transportation 子行业，在 GICS 分类中属于最接近的一组同业。

价格表现

累计增长

区间回报

年度回报

表现指标

风险特征

回撤走势

收益分布

风险指标

风险调整后表现

风险收益定位

风险调整指标

盈利能力

Union Pacific（UNP）的 净资产收益率 为 39.70%，处于行业前四分位；Canadian Pacific Kansas City（CP）为 8.15%，更接近同业常见水平——UNP 的资本效率更强。

就每一元销售额能留下多少净利而言，Canadian Pacific Kansas City（CP，25.03%）和 Union Pacific（UNP，28.85%）都强于多数同业，净利润率 落在各自行业前四分位。

Canadian Pacific Kansas City（CP，38.98%）和 Union Pacific（UNP，40.98%）都能把销售额高效转成营业利润，营业利润率 落在各自行业前四分位。

盈利能力指标

成长性

Canadian Pacific Kansas City（CP）和 Union Pacific（UNP）的 营收同比增长 分别为 3.66% 和 1.07%，都接近各自行业常见区间——收入端动能与同业大致持平。

Canadian Pacific Kansas City（CP）的 每股收益同比增长 为 13.32%，处于行业前四分位；Union Pacific（UNP）为 8.03%，更接近同业常见水平——CP 的每股盈利增长更快。

成长性指标

财务实力

Union Pacific（UNP）的 流动比率 为 0.99，处于所在行业的典型中段区间；而 Canadian Pacific Kansas City（CP）的 流动比率 为 0.59，处于行业流动性较紧的四分位——CP 应对流动负债的缓冲较薄。

Canadian Pacific Kansas City（CP）的 债务权益比 为 0.53，接近行业中位区间；Union Pacific（UNP）为 1.51，处于行业高杠杆四分位。

财务实力指标

股息

Canadian Pacific Kansas City（CP）和 Union Pacific（UNP）的 股息率 分别为 1.09% 和 2.01%，都落在各自行业的常见区间内——是扎实、符合行业惯例的派息水平。

Canadian Pacific Kansas City（CP）的 股息支付率 为 22.14%，处于行业典型派息带；而 Union Pacific（UNP）为 44.70%，派息高于行业常态——留存更少，覆盖更薄。

股息指标

估值

Canadian Pacific Kansas City（CP）和 Union Pacific（UNP）的 市盈率 分别为 28.40 和 22.15，都接近各自行业常见水平——相对同业没有明显的盈利倍数折价或溢价。

就每一元营收的定价看，Canadian Pacific Kansas City（CP，4.95）和 Union Pacific（UNP，6.40）都明显高于同业区间——两家的 市销率 都超出了行业基准区间。

Canadian Pacific Kansas City（CP，2.32）的 市净率 接近行业典型水平，而 Union Pacific（UNP，8.37）高于其基准区间——UNP 相对账面明显偏贵。

估值指标