ORCL vs. STX：Oracle 与 Seagate 股票对比
Oracle（ORCL）和Seagate（STX）到底谁更胜一筹？本页将两者并排放在一起，从公司概况、表现与风险、盈利能力、成长性、财务实力、股息到估值逐项对比，部分关键基本面指标还会对照各自所在行业组的同行来衡量。
公司概况
Oracle（ORCL）和 Seagate（STX）同属 Information Technology 板块，但分处不同行业组——ORCL 属于 Software & Services，STX 属于 Technology Hardware & Equipment。
| 资料项 | ORCL | STX |
|---|---|---|
| 名称 | Oracle Corporation | Seagate Technology Holdings plc |
| 国家/地区 | United States | Singapore |
| GICS 板块 | Information Technology | Information Technology |
| GICS 行业组 | Software & Services | Technology Hardware & Equipment |
| GICS 行业 | Software | Technology Hardware, Storage & Peripherals |
| GICS 子行业 | Systems Software | Technology Hardware, Storage & Peripherals |
| 市值 | 3,619.66 亿 USD | 1,058.25 亿 USD |
| 货币 | USD | USD |
| 交易所 | 纽约证券交易所 | 纳斯达克 |
| 上市日期 | 1986年3月12日 | 2002年12月11日 |
| 证券类型 | 普通股 | 普通股 |
价格表现
累计增长
区间回报
年度回报
表现指标
| 指标 | ORCL | STX |
|---|---|---|
| 总回报率（1 年） | -49.72% | 83.77% |
| 总回报率（3 年，年化） | 3.11% | 95.95% |
| 总回报率（5 年，年化） | 6.07% | 42.73% |
风险特征
回撤走势
收益分布
风险指标
| 指标 | ORCL | STX |
|---|---|---|
| 波动率（1 年，年化） | 59.45% | 76.96% |
| Beta（5 年） | 1.80 | 2.24 |
| 最大回撤（5 年） | -64.58% | -57.80% |
| 平均成交量（3 个月） | 3,323.87 万 | 471.51 万 |
风险调整后表现
风险收益定位
风险调整指标
| 指标 | ORCL | STX |
|---|---|---|
| 夏普比率（1 年） | -0.91 | 1.03 |
| 索提诺比率（1 年） | -1.29 | 1.51 |
盈利能力
净资产收益率（TTM）
两家公司权益回报都强，但 Seagate（STX）更突出：其 净资产收益率 为 259.35%，高于行业区间；Oracle（ORCL）为 41.19%，也处于前四分位。
ORCL
Software & Services 行业组
41.19%
- 最大值
- 53.85%
- ORCL
- 41.19%
- 上四分位数
- 17.90%
- 中位数
- 6.59%
- 下四分位数
- -9.59%
- 最小值
- -50.52%
STX
Technology Hardware & Equipment 行业组
259.35%
- STX
- 259.35%
- 最大值
- 42.47%
- 上四分位数
- 19.13%
- 中位数
- 11.00%
- 下四分位数
- 1.63%
- 最小值
- -20.62%
净利润率（TTM）
Seagate（STX，31.86%）的 净利润率 高于其行业基准区间，每一元营收留下的净利最多；Oracle（ORCL，26.36%）的留存比例也在前四分位。
ORCL
Software & Services 行业组
26.36%
- 最大值
- 41.17%
- ORCL
- 26.36%
- 上四分位数
- 15.28%
- 中位数
- 4.63%
- 下四分位数
- -5.42%
- 最小值
- -33.17%
STX
Technology Hardware & Equipment 行业组
31.86%
- STX
- 31.86%
- 最大值
- 27.60%
- 上四分位数
- 11.66%
- 中位数
- 4.08%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- -11.02%
营业利润率（TTM）
Seagate（STX，48.85%）体现出更强的运营效率，营业利润率 高于其行业基准区间；Oracle（ORCL，35.63%）也处在前四分位。
ORCL
Software & Services 行业组
35.63%
- 最大值
- 46.89%
- ORCL
- 35.63%
- 上四分位数
- 17.64%
- 中位数
- 8.73%
- 下四分位数
- -2.13%
- 最小值
- -30.45%
STX
Technology Hardware & Equipment 行业组
48.85%
- STX
- 48.85%
- 最大值
- 36.27%
- 上四分位数
- 18.36%
- 中位数
- 8.84%
- 下四分位数
- 1.46%
- 最小值
- -21.39%
盈利能力指标
| 指标 | ORCL | STX |
|---|---|---|
| 净资产收益率（TTM） | 41.19% | 259.35% |
| 总资产收益率（TTM） | 6.36% | 37.21% |
| 净利润率（TTM） | 26.36% | 31.86% |
| 营业利润率（TTM） | 35.63% | 48.85% |
| 毛利率（TTM） | 63.96% | 50.35% |
成长性
营收增长
Seagate（STX）的 营收同比增长 为 34.06%，处于行业前四分位；Oracle（ORCL）为 17.35%，更接近同业常见水平——STX 的营收扩张更快。
每股收益增长
Seagate（STX）的 每股收益同比增长 为 105.32%，处于行业前四分位；Oracle（ORCL）为 34.33%，更接近同业常见水平——STX 的每股盈利增长更快。
成长性指标
| 指标 | ORCL | STX |
|---|---|---|
| 营收同比增长 | 17.35% | 34.06% |
| 营收 3 年 CAGR | 10.48% | 18.20% |
| 每股收益同比增长 | 34.33% | 105.32% |
| 每股收益 3 年 CAGR | 23.84% | -- |
财务实力
流动比率（MRQ）
Oracle（ORCL）和 Seagate（STX）的 流动比率 分别为 1.17 和 1.82，都处于各自行业的典型中段区间，说明相对同业的短期流动性较为均衡。
ORCL
Software & Services 行业组
1.17
- 最大值
- 5.11
- 上四分位数
- 2.77
- 中位数
- 1.67
- ORCL
- 1.17
- 下四分位数
- 1.01
- 最小值
- 0.03
STX
Technology Hardware & Equipment 行业组
1.82
- 最大值
- 5.34
- 上四分位数
- 3.02
- 中位数
- 1.95
- STX
- 1.82
- 下四分位数
- 1.32
- 最小值
- 0.17
债务 / 权益（MRQ）
Seagate（STX）的 债务权益比 为 0.77，接近行业中位区间；Oracle（ORCL）为 2.52，处于行业高杠杆四分位。
ORCL
Software & Services 行业组
2.52
- ORCL
- 2.52
- 最大值
- 2.52
- 上四分位数
- 1.13
- 中位数
- 0.40
- 下四分位数
- 0.07
- 最小值
- 0.00
STX
Technology Hardware & Equipment 行业组
0.77
- 最大值
- 1.76
- 上四分位数
- 0.78
- STX
- 0.77
- 中位数
- 0.24
- 下四分位数
- 0.04
- 最小值
- 0.01
财务实力指标
| 指标 | ORCL | STX |
|---|---|---|
| 流动比率（MRQ） | 1.17 | 1.82 |
| 债务 / 权益（MRQ） | 2.52 | 0.77 |
| 净债务/EBITDA | 3.84 | 0.24 |
股息
股息率（TTM）
Seagate（STX）的 股息率 为 0.63%，稳居行业前四分位；Oracle（ORCL）为 1.74%，已超出其同业的整个区间——这种水平更需要核查分红可持续性，而非直接当作优势。
ORCL
Software & Services 行业组
1.74%
- ORCL
- 1.74%
- 最大值
- 0.00%
- 上四分位数
- 0.00%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
STX
Technology Hardware & Equipment 行业组
0.63%
- 最大值
- 0.73%
- STX
- 0.63%
- 上四分位数
- 0.31%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
股息支付率（TTM）
两边的派息都高于各自行业的典型派息带，ORCL 更甚：Seagate（STX）为 15.52%，高于派息带；Oracle（ORCL）为 31.35%，超过了组内所有同业。
ORCL
Software & Services 行业组
31.35%
- ORCL
- 31.35%
- 最大值
- 0.00%
- 上四分位数
- 0.00%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
STX
Technology Hardware & Equipment 行业组
15.52%
- 最大值
- 32.27%
- STX
- 15.52%
- 上四分位数
- 14.48%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
股息指标
| 指标 | ORCL | STX |
|---|---|---|
| 股息率（TTM） | 1.74% | 0.63% |
| 股息支付率（TTM） | 31.35% | 15.52% |
估值
市盈率（TTM）
Oracle（ORCL）的 市盈率 为 18.20，处于较便宜四分位；Seagate（STX）为 24.17，更接近行业常见盈利倍数——ORCL 有估值折价，但仍应结合增长和盈利稳定性解读。
ORCL
Software & Services 行业组
18.20
- 最大值
- 112.94
- 上四分位数
- 60.32
- 中位数
- 32.91
- 下四分位数
- 18.77
- ORCL
- 18.20
- 最小值
- 6.69
STX
Technology Hardware & Equipment 行业组
24.17
- 最大值
- 69.48
- 上四分位数
- 41.02
- 中位数
- 26.39
- STX
- 24.17
- 下四分位数
- 19.36
- 最小值
- 6.07
市销率（TTM）
Oracle（ORCL，5.04）的 市销率 与行业大致持平，Seagate（STX，7.67）则落在较贵的四分位——STX 为每一元营收付出的价格更高。
ORCL
Software & Services 行业组
5.04
- 最大值
- 17.91
- 上四分位数
- 8.78
- ORCL
- 5.04
- 中位数
- 4.25
- 下四分位数
- 2.23
- 最小值
- 0.02
STX
Technology Hardware & Equipment 行业组
7.67
- 最大值
- 11.30
- STX
- 7.67
- 上四分位数
- 5.82
- 中位数
- 2.56
- 下四分位数
- 1.05
- 最小值
- 0.00
市净率（MRQ）
Oracle（ORCL，5.68）的 市净率 接近行业典型水平，而 Seagate（STX，30.67）高于其基准区间——STX 相对账面明显偏贵。
ORCL
Software & Services 行业组
5.68
- 最大值
- 16.63
- 上四分位数
- 8.50
- ORCL
- 5.68
- 中位数
- 4.30
- 下四分位数
- 1.92
- 最小值
- -3.90
STX
Technology Hardware & Equipment 行业组
30.67
- STX
- 30.67
- 最大值
- 10.75
- 上四分位数
- 5.52
- 中位数
- 3.17
- 下四分位数
- 1.79
- 最小值
- 0.33
估值指标
| 指标 | ORCL | STX |
|---|---|---|
| 市盈率（TTM） | 18.20 | 24.17 |
| 市销率（TTM） | 5.04 | 7.67 |
| 市净率（MRQ） | 5.68 | 30.67 |
| 自由现金流收益率（TTM） | -12.67% | 2.17% |