KO vs. XOM：Coca-Cola 与 ExxonMobil 股票对比
Coca-Cola（KO）和ExxonMobil（XOM）到底谁更胜一筹？本页将两者并排放在一起，从公司概况、表现与风险、盈利能力、成长性、财务实力、股息到估值逐项对比，部分关键基本面指标还会对照各自所在行业组的同行来衡量。
公司概况
Coca-Cola（KO）归类于 Consumer Staples 板块（Food, Beverage & Tobacco），而 ExxonMobil（XOM）属于 Energy 板块（Energy）——两者的 GICS 分类指向市场中差异很大的领域。
| 资料项 | KO | XOM |
|---|---|---|
| 名称 | The Coca-Cola Company | ExxonMobil Holdings Corporation |
| 国家/地区 | United States | United States |
| GICS 板块 | Consumer Staples | Energy |
| GICS 行业组 | Food, Beverage & Tobacco | Energy |
| GICS 行业 | Beverages | Oil, Gas & Consumable Fuels |
| GICS 子行业 | Soft Drinks & Non-alcoholic Beverages | Integrated Oil & Gas |
| 市值 | 4,115.63 亿 USD | 6,766.21 亿 USD |
| 货币 | USD | USD |
| 交易所 | 纽约证券交易所 | 纽约证券交易所 |
| 上市日期 | 1962年1月2日 | 1962年1月2日 |
| 证券类型 | 普通股 | 普通股 |
价格表现
累计增长
区间回报
年度回报
表现指标
| 指标 | KO | XOM |
|---|---|---|
| 总回报率（1 年） | 39.33% | 44.48% |
| 总回报率（3 年，年化） | 22.59% | 20.83% |
| 总回报率（5 年，年化） | 14.43% | 24.20% |
风险特征
回撤走势
收益分布
风险指标
| 指标 | KO | XOM |
|---|---|---|
| 波动率（1 年，年化） | 18.90% | 27.17% |
| Beta（5 年） | 0.27 | 0.19 |
| 最大回撤（5 年） | -17.27% | -20.51% |
| 平均成交量（3 个月） | 1,604.65 万 | 1,356.97 万 |
风险调整后表现
风险收益定位
风险调整指标
| 指标 | KO | XOM |
|---|---|---|
| 夏普比率（1 年） | 1.85 | 1.48 |
| 索提诺比率（1 年） | 3.17 | 2.17 |
盈利能力
净资产收益率（TTM）
Coca-Cola（KO）的 净资产收益率 为 40.59%，高于其行业区间，资本效率信号更强；ExxonMobil（XOM）为 15.53%，更接近同业常见水平。
KO
Food, Beverage & Tobacco 行业组
40.59%
- KO
- 40.59%
- 最大值
- 32.02%
- 上四分位数
- 16.61%
- 中位数
- 10.05%
- 下四分位数
- 4.10%
- 最小值
- -10.50%
XOM
Energy 行业组
15.53%
- 最大值
- 53.85%
- 上四分位数
- 24.79%
- XOM
- 15.53%
- 中位数
- 12.85%
- 下四分位数
- 2.03%
- 最小值
- -29.09%
净利润率（TTM）
Coca-Cola（KO，28.65%）将营收转化为净利的比例高于其行业基准区间，而 ExxonMobil（XOM，10.46%）留下的大致是行业典型比例。
KO
Food, Beverage & Tobacco 行业组
28.65%
- KO
- 28.65%
- 最大值
- 24.83%
- 上四分位数
- 11.22%
- 中位数
- 5.94%
- 下四分位数
- 2.05%
- 最小值
- -11.49%
XOM
Energy 行业组
10.46%
- 最大值
- 56.92%
- 上四分位数
- 22.92%
- XOM
- 10.46%
- 中位数
- 10.10%
- 下四分位数
- 0.07%
- 最小值
- -27.38%
营业利润率（TTM）
Coca-Cola（KO，33.36%）的营业利润率处在前四分位，领先于 ExxonMobil（XOM，16.98%），后者的经营效率大致与行业持平。
KO
Food, Beverage & Tobacco 行业组
33.36%
- 最大值
- 34.91%
- KO
- 33.36%
- 上四分位数
- 17.57%
- 中位数
- 11.06%
- 下四分位数
- 4.15%
- 最小值
- -15.06%
XOM
Energy 行业组
16.98%
- 最大值
- 71.31%
- 上四分位数
- 33.75%
- 中位数
- 18.73%
- XOM
- 16.98%
- 下四分位数
- 6.94%
- 最小值
- -24.52%
盈利能力指标
| 指标 | KO | XOM |
|---|---|---|
| 净资产收益率（TTM） | 40.59% | 15.53% |
| 总资产收益率（TTM） | 9.59% | 6.75% |
| 净利润率（TTM） | 28.65% | 10.46% |
| 营业利润率（TTM） | 33.36% | 16.98% |
| 毛利率（TTM） | 62.32% | 29.81% |
成长性
营收增长
Coca-Cola（KO）和 ExxonMobil（XOM）的 营收同比增长 分别为 1.87% 和 -4.52%，都接近各自行业常见区间——收入端动能与同业大致持平。
每股收益增长
Coca-Cola（KO）的 每股收益同比增长 为 23.58%，处于行业前四分位；ExxonMobil（XOM）为 -14.54%，更接近同业常见水平——KO 的每股盈利增长更快。
成长性指标
| 指标 | KO | XOM |
|---|---|---|
| 营收同比增长 | 1.87% | -4.52% |
| 营收 3 年 CAGR | 3.69% | -6.69% |
| 每股收益同比增长 | 23.58% | -14.54% |
| 每股收益 3 年 CAGR | 11.55% | -20.35% |
财务实力
流动比率（MRQ）
Coca-Cola（KO）和 ExxonMobil（XOM）的 流动比率 分别为 1.38 和 1.19，都处于各自行业的典型中段区间，说明相对同业的短期流动性较为均衡。
KO
Food, Beverage & Tobacco 行业组
1.38
- 最大值
- 4.01
- 上四分位数
- 2.35
- 中位数
- 1.53
- KO
- 1.38
- 下四分位数
- 1.02
- 最小值
- 0.33
XOM
Energy 行业组
1.19
- 最大值
- 3.64
- 上四分位数
- 2.21
- 中位数
- 1.41
- XOM
- 1.19
- 下四分位数
- 0.88
- 最小值
- 0.24
债务 / 权益（MRQ）
ExxonMobil（XOM）的 债务权益比 为 0.13，处于行业低杠杆四分位；Coca-Cola（KO）为 1.07，债务与权益组合接近行业中位区间。
KO
Food, Beverage & Tobacco 行业组
1.07
- 最大值
- 2.19
- 上四分位数
- 1.11
- KO
- 1.07
- 中位数
- 0.68
- 下四分位数
- 0.33
- 最小值
- 0.00
XOM
Energy 行业组
0.13
- 最大值
- 1.75
- 上四分位数
- 0.93
- 中位数
- 0.54
- 下四分位数
- 0.30
- XOM
- 0.13
- 最小值
- 0.00
财务实力指标
| 指标 | KO | XOM |
|---|---|---|
| 流动比率（MRQ） | 1.38 | 1.19 |
| 债务 / 权益（MRQ） | 1.07 | 0.13 |
| 净债务/EBITDA | 1.48 | 0.28 |
股息
股息率（TTM）
Coca-Cola（KO）和 ExxonMobil（XOM）的 股息率 分别为 2.19% 和 2.49%，都落在各自行业的常见区间内——是扎实、符合行业惯例的派息水平。
KO
Food, Beverage & Tobacco 行业组
2.19%
- 最大值
- 9.38%
- 上四分位数
- 3.77%
- KO
- 2.19%
- 中位数
- 1.76%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
XOM
Energy 行业组
2.49%
- 最大值
- 8.57%
- 上四分位数
- 3.58%
- XOM
- 2.49%
- 中位数
- 1.71%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
股息支付率（TTM）
Coca-Cola（KO）和 ExxonMobil（XOM）的 股息支付率 分别为 61.95% 和 42.39%，都处于各自行业的典型派息带——既把部分盈利分给股东，又没有把报告盈利消耗得太满。
KO
Food, Beverage & Tobacco 行业组
61.95%
- 最大值
- 199.19%
- 上四分位数
- 81.03%
- KO
- 61.95%
- 中位数
- 41.52%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
XOM
Energy 行业组
42.39%
- 最大值
- 133.24%
- 上四分位数
- 53.31%
- XOM
- 42.39%
- 中位数
- 25.24%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
股息指标
| 指标 | KO | XOM |
|---|---|---|
| 股息率（TTM） | 2.19% | 2.49% |
| 股息支付率（TTM） | 61.95% | 42.39% |
估值
市盈率（TTM）
Coca-Cola（KO）和 ExxonMobil（XOM）的 市盈率 分别为 28.22 和 17.06，都接近各自行业常见水平——相对同业没有明显的盈利倍数折价或溢价。
KO
Food, Beverage & Tobacco 行业组
28.22
- 最大值
- 52.52
- 上四分位数
- 30.78
- KO
- 28.22
- 中位数
- 18.76
- 下四分位数
- 12.77
- 最小值
- 4.72
XOM
Energy 行业组
17.06
- 最大值
- 39.54
- 上四分位数
- 21.72
- XOM
- 17.06
- 中位数
- 12.19
- 下四分位数
- 7.71
- 最小值
- 2.99
市销率（TTM）
ExxonMobil（XOM，1.74）的 市销率 接近行业典型水平，而 Coca-Cola（KO，8.06）高于其基准区间——KO 按销售看明显偏贵。
KO
Food, Beverage & Tobacco 行业组
8.06
- KO
- 8.06
- 最大值
- 4.64
- 上四分位数
- 2.27
- 中位数
- 1.17
- 下四分位数
- 0.52
- 最小值
- 0.00
XOM
Energy 行业组
1.74
- 最大值
- 5.40
- 上四分位数
- 2.85
- XOM
- 1.74
- 中位数
- 1.69
- 下四分位数
- 0.88
- 最小值
- 0.00
市净率（MRQ）
两者相对账面都偏贵：ExxonMobil（XOM，2.55）落在较高的 市净率 四分位，Coca-Cola（KO，11.01）则更高、超出了其行业基准区间。
KO
Food, Beverage & Tobacco 行业组
11.01
- KO
- 11.01
- 最大值
- 6.35
- 上四分位数
- 3.07
- 中位数
- 1.58
- 下四分位数
- 0.82
- 最小值
- 0.00
XOM
Energy 行业组
2.55
- 最大值
- 4.21
- XOM
- 2.55
- 上四分位数
- 2.38
- 中位数
- 1.51
- 下四分位数
- 1.08
- 最小值
- 0.01
估值指标
| 指标 | KO | XOM |
|---|---|---|
| 市盈率（TTM） | 28.22 | 17.06 |
| 市销率（TTM） | 8.06 | 1.74 |
| 市净率（MRQ） | 11.01 | 2.55 |
| 自由现金流收益率（TTM） | 1.06% | 4.19% |