COP vs. LNG：ConocoPhillips 与 Cheniere Energy 股票对比

公司概况

ConocoPhillips（COP）和 Cheniere Energy（LNG）都属于 Oil, Gas & Consumable Fuels 行业，但 COP 归类于 Oil & Gas Exploration & Production，而 LNG 归类于 Oil & Gas Storage & Transportation。

价格表现

累计增长

区间回报

年度回报

表现指标

风险特征

回撤走势

收益分布

风险指标

风险调整后表现

风险收益定位

风险调整指标

盈利能力

Cheniere Energy（LNG）的 净资产收益率 为 39.68%，处于行业前四分位；ConocoPhillips（COP）为 17.66%，更接近同业常见水平——LNG 的资本效率更强。

ConocoPhillips（COP，16.76%）和 Cheniere Energy（LNG，13.40%）每一元营收留下的净利大致是各自行业的典型水平——两家的最终盈利都不算突出。

ConocoPhillips（COP，30.05%）和 Cheniere Energy（LNG，30.82%）的核心经营效率大致与各自行业持平——在营业利润率上都不算突出。

盈利能力指标

成长性

Cheniere Energy（LNG）的 营收同比增长 为 27.21%，处于行业前四分位；ConocoPhillips（COP）为 7.67%，更接近同业常见水平——LNG 的营收扩张更快。

Cheniere Energy（LNG）的 每股收益同比增长 为 69.93%，处于行业前四分位；ConocoPhillips（COP）为 -18.69%，更接近同业常见水平——LNG 的每股盈利增长更快。

成长性指标

财务实力

ConocoPhillips（COP）和 Cheniere Energy（LNG）的 流动比率 分别为 1.52 和 0.90，都处于各自行业的典型中段区间，说明相对同业的短期流动性较为均衡。

ConocoPhillips（COP）的 债务权益比 为 0.35，接近行业中位区间；而 Cheniere Energy（LNG）为 2.31，高于其行业基准区间，相对股东权益的债务负担偏重。

财务实力指标

股息

ConocoPhillips（COP）和 Cheniere Energy（LNG）的 股息率 分别为 2.48% 和 0.82%，都落在各自行业的常见区间内——是扎实、符合行业惯例的派息水平。

ConocoPhillips（COP）和 Cheniere Energy（LNG）的 股息支付率 分别为 35.41% 和 15.80%，都处于各自行业的典型派息带——既把部分盈利分给股东，又没有把报告盈利消耗得太满。

股息指标

估值

ConocoPhillips（COP）和 Cheniere Energy（LNG）的 市盈率 分别为 14.36 和 19.78，都接近各自行业常见水平——相对同业没有明显的盈利倍数折价或溢价。

在 市销率 上，ConocoPhillips（COP，2.34）和 Cheniere Energy（LNG，2.50）的营收定价都与行业大致持平——按销售口径看不算便宜也不算贵。

两者相对账面都偏贵：ConocoPhillips（COP，2.44）落在较高的 市净率 四分位，Cheniere Energy（LNG，8.70）则更高、超出了其行业基准区间。

估值指标