CLX vs. EL：Clorox 与 Estée Lauder 股票对比

公司概况

Clorox（CLX）和 Estée Lauder（EL）同属 Household & Personal Products 行业组，但 CLX 归类于 Household Products，而 EL 归类于 Personal Care Products。

价格表现

累计增长

区间回报

年度回报

表现指标

风险特征

回撤走势

收益分布

风险指标

风险调整后表现

风险收益定位

风险调整指标

盈利能力

Clorox（CLX）的 净资产收益率 为 534.36%，高于其行业区间，资本效率信号更强；Estée Lauder（EL）为 9.28%，更接近同业常见水平。

Clorox（CLX，9.41%）每一元营收留下的净利大致是行业典型水平，而 Estée Lauder（EL，2.41%）只留下后四分位的比例。

Clorox（CLX，13.54%）和 Estée Lauder（EL，11.01%）的核心经营效率大致与各自行业持平——在营业利润率上都不算突出。

盈利能力指标

成长性

Estée Lauder（EL）的 营收同比增长 为 5.05%，处于行业前四分位；而 Clorox（CLX）为 -5.41%，处于后四分位，收入端动能差距清楚。

Clorox（CLX）和 Estée Lauder（EL）本期都无 每股收益同比增长 数据，无法直接对比。

成长性指标

财务实力

Estée Lauder（EL）的 流动比率 为 1.25，处于所在行业的典型中段区间；而 Clorox（CLX）的 流动比率 为 0.65，处于行业流动性较紧的四分位——CLX 应对流动负债的缓冲较薄。

两者相对同业都偏债务驱动，CLX 更重：Estée Lauder（EL）的 债务权益比 为 2.28，处于行业高杠杆四分位；Clorox（CLX）为 46.23，高于其行业基准区间。

财务实力指标

股息

Clorox（CLX）的 股息率 为 5.00%，处于行业前四分位；Estée Lauder（EL）为 1.30%，处于行业常见区间——两边都是可观的派息，CLX 更丰厚。

Estée Lauder（EL）的 股息支付率 为 140.00%，高于 100%，意味着分红超过当期盈利，分红可持续性需要额外背景。而 Clorox（CLX）的 股息支付率 为 89.39%，可正常与行业同业对标。

股息指标

估值

Clorox（CLX）的 市盈率 为 17.98，接近行业常见水平；而 Estée Lauder（EL）为 110.06，高于同业区间——EL 的 TTM 盈利定价异常偏贵。

在 市销率 上，Clorox（CLX，1.68）和 Estée Lauder（EL，2.61）的营收定价都与行业大致持平——按销售口径看不算便宜也不算贵。

Clorox（CLX）的 市净率 为负值 -310.43，意味着账面股东权益为负——此倍数本身不适合用于估值。而 Estée Lauder（EL）的 市净率 为 9.88，可正常与行业同业对标。

估值指标