AVGO与MSFT：股票综合对比

2026年4月3日

AVGO与MSFT深度对比分析。从公司概况、历史表现、盈利能力、财务实力、成长性、股息和估值等多维度对比，辅助您的判断。

公司概况

代码	AVGO	MSFT
公司名称	Broadcom Inc.	Microsoft Corporation
国家	United States	United States
GICS板块	Information Technology	Information Technology
GICS行业组	Semiconductors & Semiconductor Equipment	Software & Services
GICS行业	Semiconductors & Semiconductor Equipment	Software
GICS子行业	Semiconductors	Systems Software
市值	14,256.06 亿 USD	26,516.49 亿 USD
货币	USD	USD
交易所	NasdaqGS	NasdaqGS
上市日期	2009年8月6日	1986年3月13日
证券类型	Common Stock	Common Stock

MSFT的市值（26,516.49 亿 USD）远超AVGO的市值（14,256.06 亿 USD），表明MSFT在体量上占据显著优势。

历史表现

此图表通过追踪$10,000的初始投资在每只股票中的增长情况，来比较AVGO和MSFT的表现。请使用选项卡选择所需的时间周期。数据已根据股息和股票拆分进行调整。

AVGO与MSFT：$10,000投资回报对比过去五年内。

历史表现概览

代码	AVGO	MSFT
5日价格回报率	-6.77%	-6.85%
13周价格回报率	-13.92%	-26.72%
26周价格回报率	-11.25%	-30.65%
52周价格回报率	74.82%	-8.66%
月初至今价格回报率	-5.91%	-9.16%
年初至今价格回报率	-13.12%	-26.23%
10日平均成交量	2,727.07万	3,341.77万
3个月平均成交量	3,002.47万	3,192.65万
3个月每日回报波动率	37.13%	31.19%
贝塔系数	1.29	1.11

AVGO（Beta 1.29）与MSFT（Beta 1.11）的Beta值较为接近，说明两者股价相对于整体市场的波动风险水平相似。

盈利能力

净资产收益率 (TTM)

AVGO

32.85%

Semiconductors & Semiconductor Equipment 行业

最大值: 48.79%
上四分位数: 20.92%
中位数: 8.73%
下四分位数: 2.09%
最小值: -24.06%

AVGO 的净资产收益率为 32.85%，处于行业前四分之一（高于75%的同行）。这标志着与大多数同行相比，公司能更高效地利用股东的资金来创造利润。

MSFT

33.61%

Software 行业

最大值: 66.50%
上四分位数: 24.82%
中位数: 10.79%
下四分位数: -3.84%
最小值: -39.77%

MSFT 的净资产收益率为 33.61%，处于行业前四分之一（高于75%的同行）。这标志着与大多数同行相比，公司能更高效地利用股东的资金来创造利润。

AVGO 与 MSFT：净资产收益率 (TTM)指标分别与其所属的 Semiconductors & Semiconductor Equipment 及 Software 行业基准的对比。

净利润率 (TTM)

AVGO

36.57%

Semiconductors & Semiconductor Equipment 行业

最大值: 45.10%
上四分位数: 22.41%
中位数: 11.83%
下四分位数: 2.45%
最小值: -25.22%

AVGO 的净利润率为 36.57%，处于 Semiconductors & Semiconductor Equipment 行业的前25%，标志着其盈利能力强劲，并且比大多数同行更有效地控制了成本。

MSFT

39.04%

Software 行业

最大值: 48.76%
上四分位数: 19.91%
中位数: 12.47%
下四分位数: -2.50%
最小值: -35.22%

MSFT 的净利润率为 39.04%，处于 Software 行业的前25%，标志着其盈利能力强劲，并且比大多数同行更有效地控制了成本。

AVGO 与 MSFT：净利润率 (TTM)指标分别与其所属的 Semiconductors & Semiconductor Equipment 及 Software 行业基准的对比。

营业利润率 (TTM)

AVGO

40.77%

Semiconductors & Semiconductor Equipment 行业

最大值: 60.38%
上四分位数: 28.32%
中位数: 13.08%
下四分位数: 5.01%
最小值: -26.89%

AVGO 的营业利润率为 40.77%，位于 Semiconductors & Semiconductor Equipment 行业的前25%。这表明公司将收入转化为营业利润的能力很强，在核心业务效率方面跑赢了多数竞争对手。

MSFT

46.62%

Software 行业

最大值: 68.47%
上四分位数: 25.57%
中位数: 13.86%
下四分位数: -3.24%
最小值: -32.09%

MSFT 的营业利润率为 46.62%，位于 Software 行业的前25%。这表明公司将收入转化为营业利润的能力很强，在核心业务效率方面跑赢了多数竞争对手。

AVGO 与 MSFT：营业利润率 (TTM)指标分别与其所属的 Semiconductors & Semiconductor Equipment 及 Software 行业基准的对比。

盈利能力概览

代码	AVGO	MSFT
净资产收益率 (TTM)	32.85%	33.61%
资产回报率 (TTM)	14.88%	19.21%
净利润率 (TTM)	36.57%	39.04%
营业利润率 (TTM)	40.77%	46.62%
毛利率 (TTM)	67.93%	68.59%

财务实力

流动比率 (MRQ)

AVGO

1.90

Semiconductors & Semiconductor Equipment 行业

最大值: 6.51
上四分位数: 4.39
中位数: 2.91
下四分位数: 2.26
最小值: 1.09

AVGO 的流动比率为 1.90，位于 Semiconductors & Semiconductor Equipment 行业的后 25% 区间。这表明与众多竞争对手相比，公司的流动性相对紧张，应对短期债务的能力可能受到一定限制。

MSFT

1.39

Software 行业

最大值: 3.83
上四分位数: 2.28
中位数: 1.53
下四分位数: 1.04
最小值: 0.25

MSFT 的流动比率为 1.39，处于 Software 行业的中位区间，表明其短期流动性水平与业内大多数公司保持一致，表现稳健。

AVGO 与 MSFT：流动比率 (MRQ)指标分别与其所属的 Semiconductors & Semiconductor Equipment 及 Software 行业基准的对比。

产权比率 (MRQ)

AVGO

0.83

Semiconductors & Semiconductor Equipment 行业

最大值: 1.34
上四分位数: 0.56
中位数: 0.23
下四分位数: 0.02
最小值: 0.00

AVGO 的产权比率为 0.83，处于 Semiconductors & Semiconductor Equipment 行业的前四分之一。这说明其杠杆水平高于大部分同行。较高的杠杆有助于提升股东权益的增长潜力，但同时也使公司在面临经济下行或利率上升时更为脆弱。

MSFT

0.26

Software 行业

最大值: 2.40
上四分位数: 1.00
中位数: 0.30
下四分位数: 0.00
最小值: 0.00

MSFT 的产权比率为 0.26，与 Software 行业的普遍水平相当。这表明公司在利用债务杠杆方面采取了与行业主流一致的策略，体现了在风险与增长之间的一种平衡。

AVGO 与 MSFT：产权比率 (MRQ)指标分别与其所属的 Semiconductors & Semiconductor Equipment 及 Software 行业基准的对比。

利息保障倍数 (TTM)

AVGO

8.89

Semiconductors & Semiconductor Equipment 行业

最大值: 158.70
上四分位数: 65.13
中位数: 17.46
下四分位数: 2.75
最小值: -42.79

AVGO 的利息保障倍数为 8.89，处于 Semiconductors & Semiconductor Equipment 行业的中游位置，表明其覆盖利息支出的能力符合行业标准，财务状况稳健。

MSFT

891.80

Software 行业

最大值: 45.58
上四分位数: 19.54
中位数: 2.79
下四分位数: -7.11
最小值: -46.66

MSFT 的利息保障倍数为 891.80，表现优异，远超 Software 行业的通常范围。这反映了公司拥有卓越的债务偿付能力，可能源于其强劲的盈利表现，或是审慎的债务管理策略。

AVGO 与 MSFT：利息保障倍数 (TTM)指标分别与其所属的 Semiconductors & Semiconductor Equipment 及 Software 行业基准的对比。

财务实力概览

代码	AVGO	MSFT
流动比率 (MRQ)	1.90	1.39
速动比率 (MRQ)	1.69	1.38
产权比率 (MRQ)	0.83	0.26
利息保障倍数 (TTM)	8.89	891.80

成长性

营收增长

AVGO与MSFT的营收增长在不同时间跨度内的对比。

营收增长概览

代码	AVGO	MSFT
营收同比增长率 (MRQ)	29.47%	16.72%
营收同比增长率 (TTM)	25.22%	16.67%
3年营收复合年增长率	24.38%	12.42%
5年营收复合年增长率	21.74%	14.52%

每股收益增长

AVGO与MSFT的每股收益增长在不同时间跨度内的对比。

每股收益增长概览

代码	AVGO	MSFT
每股收益同比增长率 (MRQ)	32.13%	59.69%
每股收益同比增长率 (TTM)	147.22%	28.74%
3年每股收益复合年增长率	20.59%	12.24%
5年每股收益复合年增长率	46.63%	18.80%

股息

股息率 (TTM)

AVGO

0.80%

Semiconductors & Semiconductor Equipment 行业

最大值: 2.18%
上四分位数: 1.06%
中位数: 0.45%
下四分位数: 0.00%
最小值: 0.00%

AVGO 的股息率为 0.80%，与 Semiconductors & Semiconductor Equipment 行业中同行的水平基本一致，为投资者提供了该领域标准的股息回报。

MSFT

0.95%

Software 行业

最大值: 1.16%
上四分位数: 0.49%
中位数: 0.00%
下四分位数: 0.00%
最小值: 0.00%

MSFT 的股息率为 0.95%，处于 Software 行业的前四分之一水平。这意味着它能提供比大多数同行更具吸引力的现金回报，显示了公司对股东回报的坚定承诺。

AVGO 与 MSFT：股息率 (TTM)指标分别与其所属的 Semiconductors & Semiconductor Equipment 及 Software 行业基准的对比。

股息支付率 (TTM)

AVGO

45.87%

Semiconductors & Semiconductor Equipment 行业

最大值: 168.19%
上四分位数: 77.31%
中位数: 26.23%
下四分位数: 0.00%
最小值: 0.00%

AVGO 的股息支付率为 45.87%，处于 Semiconductors & Semiconductor Equipment 行业的中等水平。这表明公司在股东派息与业务再投资之间采取了均衡策略，符合该行业的普遍做法。

MSFT

21.19%

Software 行业

最大值: 45.50%
上四分位数: 19.02%
中位数: 0.00%
下四分位数: 0.00%
最小值: 0.00%

MSFT 的股息支付率为 21.19%，位于 Software 行业的前四分之一。这表明公司对股东回报的承诺较高，但同时也意味着用于业务再投资的留存收益比例低于许多同行。

AVGO 与 MSFT：股息支付率 (TTM)指标分别与其所属的 Semiconductors & Semiconductor Equipment 及 Software 行业基准的对比。

股息概览

代码	AVGO	MSFT
股息率 (TTM)	0.80%	0.95%
股息支付率 (TTM)	45.87%	21.19%

估值

市盈率 (TTM)

AVGO

57.01

Semiconductors & Semiconductor Equipment 行业

最大值: 104.33
上四分位数: 60.17
中位数: 44.10
下四分位数: 29.50
最小值: 13.36

AVGO 的市盈率为 57.01，与 Semiconductors & Semiconductor Equipment 行业的通常水平相当。这表明其估值与同行相比，既没有明显的溢价，也没有显著的折价，处于一个公允的区间。

MSFT

22.21

Software 行业

最大值: 114.62
上四分位数: 58.24
中位数: 28.75
下四分位数: 19.84
最小值: 10.15

MSFT 的市盈率为 22.21，与 Software 行业的通常水平相当。这表明其估值与同行相比，既没有明显的溢价，也没有显著的折价，处于一个公允的区间。

AVGO 与 MSFT：市盈率 (TTM)指标分别与其所属的 Semiconductors & Semiconductor Equipment 及 Software 行业基准的对比。

市销率 (TTM)

AVGO

20.85

Semiconductors & Semiconductor Equipment 行业

最大值: 26.34
上四分位数: 12.53
中位数: 5.61
下四分位数: 3.02
最小值: 1.07

AVGO 的市销率为 20.85，位于 Semiconductors & Semiconductor Equipment 行业的前四分之一。这表明其股价相对于销售收入而言较为昂贵，市场可能已经提前计入了未来的高增长。若公司业绩无法支撑这一高估值，股价则面临回调风险。

MSFT

8.67

Software 行业

最大值: 15.48
上四分位数: 8.99
中位数: 4.65
下四分位数: 3.18
最小值: 0.76

MSFT 的市销率为 8.67，与 Software 行业的同行水平相当。这表明市场对其销售额的估值符合行业常规，处于一个公允的估值区间。

AVGO 与 MSFT：市销率 (TTM)指标分别与其所属的 Semiconductors & Semiconductor Equipment 及 Software 行业基准的对比。

市净率 (MRQ)

AVGO

19.66

Semiconductors & Semiconductor Equipment 行业

最大值: 15.44
上四分位数: 7.99
中位数: 3.98
下四分位数: 1.93
最小值: 0.69

AVGO 的市净率为 19.66，极高，远超 Semiconductors & Semiconductor Equipment 行业的普遍估值范围。这表明市场对其估值主要基于未来的高增长预期或品牌等无形资产，而非其当前的净资产价值，这可能伴随着较高的估值风险。

MSFT

9.20

Software 行业

最大值: 26.28
上四分位数: 12.87
中位数: 7.01
下四分位数: 3.81
最小值: 0.38

MSFT 的市净率为 9.20，处于 Software 行业的中等区间。这表明其市值相对于账面价值的水平符合行业基准，估值既不显昂贵也不显便宜。

AVGO 与 MSFT：市净率 (MRQ)指标分别与其所属的 Semiconductors & Semiconductor Equipment 及 Software 行业基准的对比。

估值概览

代码	AVGO	MSFT
市盈率 (TTM)	57.01	22.21
市销率 (TTM)	20.85	8.67
市净率 (MRQ)	19.66	9.20
价格与自由现金流比率 (TTM)	49.24	34.22