AAPL vs. ASML：Apple 与 ASML 股票对比
Apple（AAPL）和ASML（ASML）到底谁更胜一筹？本页将两者并排放在一起，从公司概况、表现与风险、盈利能力、成长性、财务实力、股息到估值逐项对比，部分关键基本面指标还会对照各自所在行业组的同行来衡量。
公司概况
Apple（AAPL）和 ASML（ASML）同属 Information Technology 板块，但分处不同行业组——AAPL 属于 Technology Hardware & Equipment，ASML 属于 Semiconductors & Semiconductor Equipment。
Apple（AAPL）以普通本地股形式交易，而 ASML（ASML）以 ADR 形式交易——对比时需留意汇率敞口、存托计划费用及股息预扣税的差异。
| 资料项 | AAPL | ASML |
|---|---|---|
| 名称 | Apple Inc. | ASML Holding N.V. NY Registered Shares |
| 国家/地区 | United States | Netherlands |
| GICS 板块 | Information Technology | Information Technology |
| GICS 行业组 | Technology Hardware & Equipment | Semiconductors & Semiconductor Equipment |
| GICS 行业 | Technology Hardware, Storage & Peripherals | Semiconductors & Semiconductor Equipment |
| GICS 子行业 | Technology Hardware, Storage & Peripherals | Semiconductor Materials & Equipment |
| 市值 | 49,753.83 亿 USD | 5,491.24 亿 USD |
| 货币 | USD | USD |
| 交易所 | 纳斯达克 | 纳斯达克 |
| 上市日期 | 1980年12月12日 | 1995年3月15日 |
| 证券类型 | 普通股 | ADR（美国存托凭证） |
价格表现
累计增长
区间回报
年度回报
表现指标
| 指标 | AAPL | ASML |
|---|---|---|
| 总回报率（1 年） | 31.02% | 50.12% |
| 总回报率（3 年，年化） | 24.87% | 34.80% |
| 总回报率（5 年，年化） | 18.93% | 13.32% |
风险特征
回撤走势
收益分布
风险指标
| 指标 | AAPL | ASML |
|---|---|---|
| 波动率（1 年，年化） | 24.99% | 48.80% |
| Beta（5 年） | 1.08 | 1.80 |
| 最大回撤（5 年） | -33.36% | -56.47% |
| 平均成交量（3 个月） | 4,243.67 万 | 141.96 万 |
风险调整后表现
风险收益定位
风险调整指标
| 指标 | AAPL | ASML |
|---|---|---|
| 夏普比率（1 年） | 1.07 | 0.94 |
| 索提诺比率（1 年） | 1.58 | 1.39 |
盈利能力
净资产收益率（TTM）
Apple（AAPL）和 ASML（ASML）的 净资产收益率 分别为 142.26% 和 65.64%，都高于各自行业基准区间，说明它们把股东权益转化为利润的效率都很强；不过仍要结合杠杆和权益基数来看。
AAPL
Technology Hardware & Equipment 行业组
142.26%
- AAPL
- 142.26%
- 最大值
- 42.47%
- 上四分位数
- 19.13%
- 中位数
- 11.00%
- 下四分位数
- 1.63%
- 最小值
- -20.62%
ASML
Semiconductors & Semiconductor Equipment 行业组
65.64%
- ASML
- 65.64%
- 最大值
- 52.82%
- 上四分位数
- 22.26%
- 中位数
- 10.58%
- 下四分位数
- 1.29%
- 最小值
- -16.89%
净利润率（TTM）
就每一元销售额能留下多少净利而言，Apple（AAPL，27.60%）和 ASML（ASML，34.14%）都强于多数同业，净利润率 落在各自行业前四分位。
AAPL
Technology Hardware & Equipment 行业组
27.60%
- AAPL
- 27.60%
- 最大值
- 27.60%
- 上四分位数
- 11.66%
- 中位数
- 4.08%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- -11.02%
ASML
Semiconductors & Semiconductor Equipment 行业组
34.14%
- 最大值
- 63.80%
- ASML
- 34.14%
- 上四分位数
- 28.36%
- 中位数
- 11.44%
- 下四分位数
- 0.90%
- 最小值
- -37.77%
营业利润率（TTM）
Apple（AAPL，31.13%）和 ASML（ASML，44.36%）都能把销售额高效转成营业利润，营业利润率 落在各自行业前四分位。
AAPL
Technology Hardware & Equipment 行业组
31.13%
- 最大值
- 36.27%
- AAPL
- 31.13%
- 上四分位数
- 18.36%
- 中位数
- 8.84%
- 下四分位数
- 1.46%
- 最小值
- -21.39%
ASML
Semiconductors & Semiconductor Equipment 行业组
44.36%
- 最大值
- 58.66%
- ASML
- 44.36%
- 上四分位数
- 30.23%
- 中位数
- 15.91%
- 下四分位数
- 7.54%
- 最小值
- -25.74%
盈利能力指标
| 指标 | AAPL | ASML |
|---|---|---|
| 净资产收益率（TTM） | 142.26% | 65.64% |
| 总资产收益率（TTM） | 25.87% | 18.28% |
| 净利润率（TTM） | 27.60% | 34.14% |
| 营业利润率（TTM） | 31.13% | 44.36% |
| 毛利率（TTM） | 48.79% | 54.34% |
成长性
营收增长
Apple（AAPL）和 ASML（ASML）的 营收同比增长 分别为 15.06% 和 15.58%，都接近各自行业常见区间——收入端动能与同业大致持平。
每股收益增长
Apple（AAPL）和 ASML（ASML）的 每股收益同比增长 分别为 20.38% 和 28.43%，都接近各自行业常见区间——盈利端动能与同业大致持平。
成长性指标
| 指标 | AAPL | ASML |
|---|---|---|
| 营收同比增长 | 15.06% | 15.58% |
| 营收 3 年 CAGR | 7.70% | 15.55% |
| 每股收益同比增长 | 20.38% | 28.43% |
| 每股收益 3 年 CAGR | 13.57% | 15.42% |
财务实力
流动比率（MRQ）
Apple（AAPL）和 ASML（ASML）的 流动比率 分别为 1.02 和 1.49，都处于行业流动性较紧的四分位，应对流动负债的缓冲低于典型同业。
AAPL
Technology Hardware & Equipment 行业组
1.02
- 最大值
- 5.34
- 上四分位数
- 3.02
- 中位数
- 1.95
- 下四分位数
- 1.32
- AAPL
- 1.02
- 最小值
- 0.17
ASML
Semiconductors & Semiconductor Equipment 行业组
1.49
- 最大值
- 10.33
- 上四分位数
- 5.62
- 中位数
- 3.33
- 下四分位数
- 2.35
- ASML
- 1.49
- 最小值
- 1.03
债务 / 权益（MRQ）
ASML（ASML）的 债务权益比 为 0.09，接近行业中位区间；Apple（AAPL）为 0.84，处于行业高杠杆四分位。
AAPL
Technology Hardware & Equipment 行业组
0.84
- 最大值
- 1.76
- AAPL
- 0.84
- 上四分位数
- 0.78
- 中位数
- 0.24
- 下四分位数
- 0.04
- 最小值
- 0.01
ASML
Semiconductors & Semiconductor Equipment 行业组
0.09
- 最大值
- 1.46
- 上四分位数
- 0.65
- 中位数
- 0.27
- ASML
- 0.09
- 下四分位数
- 0.04
- 最小值
- 0.00
财务实力指标
| 指标 | AAPL | ASML |
|---|---|---|
| 流动比率（MRQ） | 1.02 | 1.49 |
| 债务 / 权益（MRQ） | 0.84 | 0.09 |
| 净债务/EBITDA | 0.22 | -0.67 |
股息
股息率（TTM）
Apple（AAPL）和 ASML（ASML）的 股息率 分别为 0.31% 和 0.55%，都落在各自行业的常见区间内——是扎实、符合行业惯例的派息水平。
AAPL
Technology Hardware & Equipment 行业组
0.31%
- 最大值
- 0.73%
- 上四分位数
- 0.31%
- AAPL
- 0.31%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
ASML
Semiconductors & Semiconductor Equipment 行业组
0.55%
- 最大值
- 1.37%
- 上四分位数
- 0.65%
- ASML
- 0.55%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
股息支付率（TTM）
Apple（AAPL）的 股息支付率 为 11.80%，处于行业典型派息带；而 ASML（ASML）为 22.26%，派息高于行业常态——留存更少，覆盖更薄。
AAPL
Technology Hardware & Equipment 行业组
11.80%
- 最大值
- 32.27%
- 上四分位数
- 14.48%
- AAPL
- 11.80%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
ASML
Semiconductors & Semiconductor Equipment 行业组
22.26%
- 最大值
- 49.64%
- ASML
- 22.26%
- 上四分位数
- 21.71%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
股息指标
| 指标 | AAPL | ASML |
|---|---|---|
| 股息率（TTM） | 0.31% | 0.55% |
| 股息支付率（TTM） | 11.80% | 22.26% |
估值
市盈率（TTM）
Apple（AAPL）和 ASML（ASML）的 市盈率 分别为 38.13 和 35.06，都接近各自行业常见水平——相对同业没有明显的盈利倍数折价或溢价。
AAPL
Technology Hardware & Equipment 行业组
38.13
- 最大值
- 69.48
- 上四分位数
- 41.02
- AAPL
- 38.13
- 中位数
- 26.39
- 下四分位数
- 19.36
- 最小值
- 6.07
ASML
Semiconductors & Semiconductor Equipment 行业组
35.06
- 最大值
- 110.34
- 上四分位数
- 66.81
- 中位数
- 37.02
- ASML
- 35.06
- 下四分位数
- 23.96
- 最小值
- 8.12
市销率（TTM）
Apple（AAPL，10.39）和 ASML（ASML，13.91）为每一元营收付出的价格都高于多数同业，市销率 落在各自行业较贵的四分位。
AAPL
Technology Hardware & Equipment 行业组
10.39
- 最大值
- 11.30
- AAPL
- 10.39
- 上四分位数
- 5.82
- 中位数
- 2.56
- 下四分位数
- 1.05
- 最小值
- 0.00
ASML
Semiconductors & Semiconductor Equipment 行业组
13.91
- 最大值
- 21.42
- ASML
- 13.91
- 上四分位数
- 12.27
- 中位数
- 5.76
- 下四分位数
- 2.73
- 最小值
- 0.00
市净率（MRQ）
相对账面价值看，Apple（AAPL，44.39）和 ASML（ASML，1,223.36）都显得偏贵——两家的 市净率 都高于行业基准区间。
AAPL
Technology Hardware & Equipment 行业组
44.39
- AAPL
- 44.39
- 最大值
- 10.75
- 上四分位数
- 5.52
- 中位数
- 3.17
- 下四分位数
- 1.79
- 最小值
- 0.33
ASML
Semiconductors & Semiconductor Equipment 行业组
1,223.36
- ASML
- 1,223.36
- 最大值
- 14.06
- 上四分位数
- 7.44
- 中位数
- 4.29
- 下四分位数
- 2.30
- 最小值
- 0.20
估值指标
| 指标 | AAPL | ASML |
|---|---|---|
| 市盈率（TTM） | 38.13 | 35.06 |
| 市销率（TTM） | 10.39 | 13.91 |
| 市净率（MRQ） | 44.39 | 1,223.36 |
| 自由现金流收益率（TTM） | 2.12% | 1.89% |