MNST vs. MO：Monster Beverage 与 Altria 股票对比

公司概况

Monster Beverage（MNST）和 Altria（MO）同属 Food, Beverage & Tobacco 行业组，但 MNST 归类于 Beverages，而 MO 归类于 Tobacco。

价格表现

累计增长

区间回报

年度回报

表现指标

风险特征

回撤走势

收益分布

风险指标

风险调整后表现

风险收益定位

风险调整指标

盈利能力

资本效率只有一边可看：Monster Beverage（MNST）的股东权益回报为 25.70%，可在行业中排位；Altria（MO）本期没有 净资产收益率 数据。

Altria（MO，39.00%）的 净利润率 高于其行业基准区间，每一元营收留下的净利最多；Monster Beverage（MNST，23.08%）的留存比例也在前四分位。

Altria（MO，61.71%）体现出更强的运营效率，营业利润率 高于其行业基准区间；Monster Beverage（MNST，29.18%）也处在前四分位。

盈利能力指标

成长性

Monster Beverage（MNST）的 营收同比增长 为 10.70%，处于行业前四分位；而 Altria（MO）为 -1.49%，处于后四分位，收入端动能差距清楚。

Monster Beverage（MNST）和 Altria（MO）的 每股收益同比增长 分别为 19.75% 和 -37.00%，都接近各自行业常见区间——盈利端动能与同业大致持平。

成长性指标

财务实力

Monster Beverage（MNST）的 流动比率 为 3.73，高于所在行业的典型中段区间；而 Altria（MO）的 流动比率 为 0.52，处于行业流动性较紧的四分位——两者营运资本结构不同，都值得进一步查看。

杠杆水平在这里只能看一边：Monster Beverage（MNST）的 债务权益比 为 0.01，可对照行业区间；Altria（MO）本期未报告该数据。

财务实力指标

股息

Monster Beverage（MNST）不发放股息（收益率 0.00%）——可能选择再投资、回购，或暂不通过股息返还现金。而 Altria（MO）的股息收益率为 5.57%，可正常与行业同业对标。

Monster Beverage（MNST）不发放股息（派息率 0.00%）——可能是在再投资、使用回购，或只是未通过股息返还现金。而 Altria（MO）的派息率为 89.26%，可正常与行业同业对标。

股息指标

估值

Altria（MO）的 市盈率 为 15.64，接近行业常见水平；Monster Beverage（MNST）为 42.77，处于较贵四分位——MNST 需要更强的增长或盈利质量来支撑溢价。

就每一元营收的定价看，Monster Beverage（MNST，9.82）和 Altria（MO，6.07）都明显高于同业区间——两家的 市销率 都超出了行业基准区间。

Altria（MO）的 市净率 为负值 -46.50，意味着账面股东权益为负——此倍数本身不适合用于估值。而 Monster Beverage（MNST）的 市净率 为 9.66，可正常与行业同业对标。

估值指标