ILMN vs. JNJ：Illumina 与 Johnson & Johnson 股票对比

公司概况

Illumina（ILMN）和 Johnson & Johnson（JNJ）同属 Pharmaceuticals, Biotechnology & Life Sciences 行业组，但 ILMN 归类于 Life Sciences Tools & Services，而 JNJ 归类于 Pharmaceuticals。

价格表现

累计增长

区间回报

年度回报

表现指标

风险特征

回撤走势

收益分布

风险指标

Illumina（ILMN）的 beta 为 1.46，属激进档位，代表对大盘变动更敏感；而 Johnson & Johnson（JNJ）的 beta 为 0.21，属防御档位，通常对大盘变动更不敏感——两者处于 beta 光谱的两端。

风险调整后表现

风险收益定位

风险调整指标

盈利能力

Illumina（ILMN）和 Johnson & Johnson（JNJ）的 净资产收益率 分别为 32.39% 和 20.02%，都处于行业前四分位，说明两家公司用股东权益创造利润的能力都强于典型同业。

Illumina（ILMN，19.72%）的 净利润率 高于其行业基准区间，每一元营收留下的净利最多；Johnson & Johnson（JNJ，16.20%）的留存比例也在前四分位。

Illumina（ILMN，20.02%）和 Johnson & Johnson（JNJ，25.74%）都能把销售额高效转成营业利润，营业利润率 落在各自行业前四分位。

盈利能力指标

成长性

Johnson & Johnson（JNJ）的 营收同比增长 为 6.05%，接近同业常见水平；Illumina（ILMN）为 -0.66%，处于后四分位，收入端动能偏弱。

盈利增长只有一边可看：Johnson & Johnson（JNJ）的 每股收益同比增长 为 90.50%，可在行业中排位；Illumina（ILMN）本期没有 每股收益同比增长 数据。

成长性指标

财务实力

Illumina（ILMN）的 流动比率 为 2.63，处于所在行业的典型中段区间；而 Johnson & Johnson（JNJ）的 流动比率 为 1.02，处于行业流动性较紧的四分位——JNJ 应对流动负债的缓冲较薄。

Johnson & Johnson（JNJ）的 债务权益比 为 0.55，接近行业中位区间；Illumina（ILMN）为 0.74，处于行业高杠杆四分位。

财务实力指标

股息

Illumina（ILMN）不发放股息（收益率 0.00%）——可能选择再投资、回购，或暂不通过股息返还现金。而 Johnson & Johnson（JNJ）的股息收益率为 1.94%，可正常与行业同业对标。

Illumina（ILMN）不发放股息（派息率 0.00%）——可能是在再投资、使用回购，或只是未通过股息返还现金。而 Johnson & Johnson（JNJ）的派息率为 80.12%，可正常与行业同业对标。

股息指标

估值

Illumina（ILMN）和 Johnson & Johnson（JNJ）的 市盈率 分别为 36.68 和 41.92，都接近各自行业常见水平——相对同业没有明显的盈利倍数折价或溢价。

在 市销率 上，Illumina（ILMN，7.10）和 Johnson & Johnson（JNJ，6.69）的营收定价都与行业大致持平——按销售口径看不算便宜也不算贵。

Illumina（ILMN，10.30）和 Johnson & Johnson（JNJ，8.16）相对账面价值都带有高于同业的溢价，市净率 落在各自行业较高的四分位。

估值指标