CNI vs. UPS：Canadian National Railway 与 United Parcel Service 股票对比
本页将 Canadian National Railway（CNI）与 United Parcel Service（UPS）放在一起，对比表现与风险、盈利能力、财务实力、成长性、股息和估值等指标。
表现
累计增长
滚动回报
表现概览
| 指标 | CNI | UPS |
|---|---|---|
| 1 年回报率 | 15.14% | 14.48% |
风险
回撤
风险概览
| 指标 | CNI | UPS |
|---|---|---|
| 1 年波动率 | 21.94% | 29.78% |
| 贝塔系数 | 0.96 | 1.05 |
| 3 个月平均成交量 | 151.15 万 | 603.26 万 |
公司概况
Canadian National Railway（CNI）和 United Parcel Service（UPS）同属 Transportation 行业组，但 CNI 归类于 Ground Transportation，而 UPS 归类于 Air Freight & Logistics。
| 资料项 | CNI | UPS |
|---|---|---|
| 名称 | Canadian National Railway Company | United Parcel Service, Inc. |
| 国家/地区 | Canada | United States |
| GICS 板块 | Industrials | Industrials |
| GICS 行业组 | Transportation | Transportation |
| GICS 行业 | Ground Transportation | Air Freight & Logistics |
| GICS 子行业 | Rail Transportation | Air Freight & Logistics |
| 市值 | 721.73 亿 USD | 918.86 亿 USD |
| 货币 | USD | USD |
| 交易所 | 纽约证券交易所 | 纽约证券交易所 |
| 上市日期 | 1996年11月26日 | 1999年11月10日 |
| 证券类型 | 普通股 | 普通股 |
估值
市盈率（TTM）
Canadian National Railway（CNI）和 United Parcel Service（UPS）的 市盈率 分别为 21.87 和 17.49，都接近各自行业常见水平——相对同业没有明显的盈利倍数折价或溢价。
CNI
Transportation 行业组
21.87
- 最大值
- 96.57
- 上四分位数
- 48.32
- 中位数
- 23.00
- CNI
- 21.87
- 下四分位数
- 13.51
- 最小值
- 0.00
UPS
Transportation 行业组
17.49
- 最大值
- 96.57
- 上四分位数
- 48.32
- 中位数
- 23.00
- UPS
- 17.49
- 下四分位数
- 13.51
- 最小值
- 0.00
市销率（TTM）
United Parcel Service（UPS，1.04）的 市销率 与行业大致持平，Canadian National Railway（CNI，4.18）则落在较贵的四分位——CNI 为每一元营收付出的价格更高。
CNI
Transportation 行业组
4.18
- CNI
- 4.18
- 最大值
- 4.18
- 上四分位数
- 2.26
- 中位数
- 1.11
- 下四分位数
- 0.60
- 最小值
- 0.07
UPS
Transportation 行业组
1.04
- 最大值
- 4.18
- 上四分位数
- 2.26
- 中位数
- 1.11
- UPS
- 1.04
- 下四分位数
- 0.60
- 最小值
- 0.07
市净率（MRQ）
Canadian National Railway（CNI，4.68）和 United Parcel Service（UPS，5.66）相对账面价值都带有高于同业的溢价，市净率 落在各自行业较高的四分位。
CNI
Transportation 行业组
4.68
- 最大值
- 8.88
- CNI
- 4.68
- 上四分位数
- 4.49
- 中位数
- 2.15
- 下四分位数
- 1.24
- 最小值
- -2.43
UPS
Transportation 行业组
5.66
- 最大值
- 8.88
- UPS
- 5.66
- 上四分位数
- 4.49
- 中位数
- 2.15
- 下四分位数
- 1.24
- 最小值
- -2.43
估值概览
| 指标 | CNI | UPS |
|---|---|---|
| 市盈率（TTM） | 21.87 | 17.49 |
| 市销率（TTM） | 4.18 | 1.04 |
| 市净率（MRQ） | 4.68 | 5.66 |
| 自由现金流收益率 | 3.60% | 5.03% |
盈利能力
净资产收益率（TTM）
Canadian National Railway（CNI）和 United Parcel Service（UPS）的 净资产收益率 分别为 21.85% 和 33.35%，都处于行业前四分位，说明两家公司用股东权益创造利润的能力都强于典型同业。
CNI
Transportation 行业组
21.85%
- 最大值
- 43.37%
- CNI
- 21.85%
- 上四分位数
- 20.41%
- 中位数
- 10.34%
- 下四分位数
- 1.88%
- 最小值
- -18.53%
UPS
Transportation 行业组
33.35%
- 最大值
- 43.37%
- UPS
- 33.35%
- 上四分位数
- 20.41%
- 中位数
- 10.34%
- 下四分位数
- 1.88%
- 最小值
- -18.53%
净利润率（TTM）
Canadian National Railway（CNI，27.23%）每一元营收留下的净利在前四分位，领先于 United Parcel Service（UPS，5.94%），后者大致是行业典型比例。
CNI
Transportation 行业组
27.23%
- 最大值
- 43.82%
- CNI
- 27.23%
- 上四分位数
- 19.14%
- 中位数
- 5.11%
- 下四分位数
- 0.86%
- 最小值
- -9.62%
UPS
Transportation 行业组
5.94%
- 最大值
- 43.82%
- 上四分位数
- 19.14%
- UPS
- 5.94%
- 中位数
- 5.11%
- 下四分位数
- 0.86%
- 最小值
- -9.62%
营业利润率（TTM）
Canadian National Railway（CNI，38.41%）的营业利润率处在前四分位，领先于 United Parcel Service（UPS，6.33%），后者的经营效率大致与行业持平。
CNI
Transportation 行业组
38.41%
- 最大值
- 54.53%
- CNI
- 38.41%
- 上四分位数
- 24.85%
- 中位数
- 6.34%
- 下四分位数
- 1.12%
- 最小值
- -33.27%
UPS
Transportation 行业组
6.33%
- 最大值
- 54.53%
- 上四分位数
- 24.85%
- 中位数
- 6.34%
- UPS
- 6.33%
- 下四分位数
- 1.12%
- 最小值
- -33.27%
盈利能力概览
| 指标 | CNI | UPS |
|---|---|---|
| 净资产收益率（TTM） | 21.85% | 33.35% |
| 总资产收益率（TTM） | 7.56% | 7.19% |
| 净利润率（TTM） | 27.23% | 5.94% |
| 营业利润率（TTM） | 38.41% | 6.33% |
| 毛利率（TTM） | 56.66% | 22.45% |
成长性
营收增长
营收增长概览
| 指标 | CNI | UPS |
|---|---|---|
| 1 年营收增长率 | 1.51% | -2.65% |
| 3 年营收复合年增长率 | 0.38% | -4.04% |
每股收益增长
每股收益增长概览
| 指标 | CNI | UPS |
|---|---|---|
| 1 年每股收益增长率 | 7.99% | -2.81% |
| 3 年每股收益复合年增长率 | 0.58% | -20.79% |
财务实力
流动比率（MRQ）
United Parcel Service（UPS）的 流动比率 为 1.21，处于所在行业的典型中段区间；而 Canadian National Railway（CNI）的 流动比率 为 0.67，处于行业流动性较紧的四分位——CNI 应对流动负债的缓冲较薄。
CNI
Transportation 行业组
0.67
- 最大值
- 2.26
- 上四分位数
- 1.61
- 中位数
- 1.16
- 下四分位数
- 0.84
- CNI
- 0.67
- 最小值
- 0.42
UPS
Transportation 行业组
1.21
- 最大值
- 2.26
- 上四分位数
- 1.61
- UPS
- 1.21
- 中位数
- 1.16
- 下四分位数
- 0.84
- 最小值
- 0.42
债务权益比（MRQ）
Canadian National Railway（CNI）的 债务权益比 为 1.06，接近行业中位区间；United Parcel Service（UPS）为 1.82，处于行业高杠杆四分位。
CNI
Transportation 行业组
1.06
- 最大值
- 3.37
- 上四分位数
- 1.64
- CNI
- 1.06
- 中位数
- 0.80
- 下四分位数
- 0.36
- 最小值
- 0.00
UPS
Transportation 行业组
1.82
- 最大值
- 3.37
- UPS
- 1.82
- 上四分位数
- 1.64
- 中位数
- 0.80
- 下四分位数
- 0.36
- 最小值
- 0.00
财务实力概览
| 指标 | CNI | UPS |
|---|---|---|
| 流动比率（MRQ） | 0.67 | 1.21 |
| 债务权益比（MRQ） | 1.06 | 1.82 |
| 净债务/EBITDA | 2.45 | 1.93 |
股息
股息率（TTM）
United Parcel Service（UPS）的 股息率 为 6.07%，处于行业前四分位；Canadian National Railway（CNI）为 2.21%，处于行业常见区间——两边都是可观的派息，UPS 更丰厚。
CNI
Transportation 行业组
2.21%
- 最大值
- 6.07%
- 上四分位数
- 2.46%
- CNI
- 2.21%
- 中位数
- 0.94%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
UPS
Transportation 行业组
6.07%
- UPS
- 6.07%
- 最大值
- 6.07%
- 上四分位数
- 2.46%
- 中位数
- 0.94%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
股息支付率（TTM）
United Parcel Service（UPS）的 股息支付率 为 106.15%，高于 100%，意味着分红超过当期盈利，分红可持续性需要额外背景。而 Canadian National Railway（CNI）的 股息支付率 为 47.13%，可正常与行业同业对标。
CNI
Transportation 行业组
47.13%
- 最大值
- 106.15%
- CNI
- 47.13%
- 上四分位数
- 45.72%
- 中位数
- 20.46%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
UPS
Transportation 行业组
106.15%
- UPS
- 106.15%
- 最大值
- 106.15%
- 上四分位数
- 45.72%
- 中位数
- 20.46%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
股息概览
| 指标 | CNI | UPS |
|---|---|---|
| 股息率（TTM） | 2.21% | 6.07% |
| 股息支付率（TTM） | 47.13% | 106.15% |