ORCL vs. WIT：Oracle 与 Wipro 股票对比
Oracle（ORCL）和Wipro（WIT）到底谁更胜一筹？本页将两者并排放在一起，从公司概况、表现与风险、盈利能力、成长性、财务实力、股息到估值逐项对比，部分关键基本面指标还会对照各自所在行业组的同行来衡量。
公司概况
Oracle（ORCL）和 Wipro（WIT）同属 Software & Services 行业组，但 ORCL 归类于 Software，而 WIT 归类于 IT Services。
Oracle（ORCL）以普通本地股形式交易，而 Wipro（WIT）以 ADR 形式交易——对比时需留意汇率敞口、存托计划费用及股息预扣税的差异。
| 资料项 | ORCL | WIT |
|---|---|---|
| 名称 | Oracle Corporation | Wipro Ltd. ADR |
| 国家/地区 | United States | India |
| GICS 板块 | Information Technology | Information Technology |
| GICS 行业组 | Software & Services | Software & Services |
| GICS 行业 | Software | IT Services |
| GICS 子行业 | Systems Software | IT Consulting & Other Services |
| 市值 | 3,619.66 亿 USD | 213.71 亿 USD |
| 货币 | USD | USD |
| 交易所 | 纽约证券交易所 | 纽约证券交易所 |
| 上市日期 | 1986年3月12日 | 2000年10月19日 |
| 证券类型 | 普通股 | ADR（美国存托凭证） |
价格表现
累计增长
区间回报
年度回报
表现指标
| 指标 | ORCL | WIT |
|---|---|---|
| 总回报率（1 年） | -49.72% | -16.56% |
| 总回报率（3 年，年化） | 3.11% | 0.08% |
| 总回报率（5 年，年化） | 6.07% | -12.80% |
风险特征
回撤走势
收益分布
风险指标
| 指标 | ORCL | WIT |
|---|---|---|
| 波动率（1 年，年化） | 59.45% | 47.10% |
| Beta（5 年） | 1.80 | 0.91 |
| 最大回撤（5 年） | -64.58% | -64.83% |
| 平均成交量（3 个月） | 3,323.87 万 | 935.88 万 |
风险调整后表现
风险收益定位
风险调整指标
| 指标 | ORCL | WIT |
|---|---|---|
| 夏普比率（1 年） | -0.91 | -0.44 |
| 索提诺比率（1 年） | -1.29 | -0.65 |
盈利能力
净资产收益率（TTM）
Oracle（ORCL）的 净资产收益率 为 41.19%，处于行业前四分位；Wipro（WIT）为 15.94%，更接近同业常见水平——ORCL 的资本效率更强。
ORCL
Software & Services 行业组
41.19%
- 最大值
- 53.85%
- ORCL
- 41.19%
- 上四分位数
- 17.90%
- 中位数
- 6.59%
- 下四分位数
- -9.59%
- 最小值
- -50.52%
WIT
Software & Services 行业组
15.94%
- 最大值
- 53.85%
- 上四分位数
- 17.90%
- WIT
- 15.94%
- 中位数
- 6.59%
- 下四分位数
- -9.59%
- 最小值
- -50.52%
净利润率（TTM）
Oracle（ORCL，26.36%）每一元营收留下的净利在前四分位，领先于 Wipro（WIT，13.58%），后者大致是行业典型比例。
ORCL
Software & Services 行业组
26.36%
- 最大值
- 41.17%
- ORCL
- 26.36%
- 上四分位数
- 15.28%
- 中位数
- 4.63%
- 下四分位数
- -5.42%
- 最小值
- -33.17%
WIT
Software & Services 行业组
13.58%
- 最大值
- 41.17%
- 上四分位数
- 15.28%
- WIT
- 13.58%
- 中位数
- 4.63%
- 下四分位数
- -5.42%
- 最小值
- -33.17%
营业利润率（TTM）
Oracle（ORCL，35.63%）的营业利润率处在前四分位，领先于 Wipro（WIT，16.16%），后者的经营效率大致与行业持平。
ORCL
Software & Services 行业组
35.63%
- 最大值
- 46.89%
- ORCL
- 35.63%
- 上四分位数
- 17.64%
- 中位数
- 8.73%
- 下四分位数
- -2.13%
- 最小值
- -30.45%
WIT
Software & Services 行业组
16.16%
- 最大值
- 46.89%
- 上四分位数
- 17.64%
- WIT
- 16.16%
- 中位数
- 8.73%
- 下四分位数
- -2.13%
- 最小值
- -30.45%
盈利能力指标
| 指标 | ORCL | WIT |
|---|---|---|
| 净资产收益率（TTM） | 41.19% | 15.94% |
| 总资产收益率（TTM） | 6.36% | 7.26% |
| 净利润率（TTM） | 26.36% | 13.58% |
| 营业利润率（TTM） | 35.63% | 16.16% |
| 毛利率（TTM） | 63.96% | 28.87% |
成长性
营收增长
Oracle（ORCL）的 营收同比增长 为 17.35%，接近同业常见水平；Wipro（WIT）为 3.97%，处于后四分位，收入端动能偏弱。
每股收益增长
Oracle（ORCL）和 Wipro（WIT）的 每股收益同比增长 分别为 34.33% 和 0.32%，都接近各自行业常见区间——盈利端动能与同业大致持平。
成长性指标
| 指标 | ORCL | WIT |
|---|---|---|
| 营收同比增长 | 17.35% | 3.97% |
| 营收 3 年 CAGR | 10.48% | 0.78% |
| 每股收益同比增长 | 34.33% | 0.32% |
| 每股收益 3 年 CAGR | 23.84% | 6.70% |
财务实力
流动比率（MRQ）
Oracle（ORCL）和 Wipro（WIT）的 流动比率 分别为 1.17 和 1.70，都处于各自行业的典型中段区间，说明相对同业的短期流动性较为均衡。
ORCL
Software & Services 行业组
1.17
- 最大值
- 5.11
- 上四分位数
- 2.77
- 中位数
- 1.67
- ORCL
- 1.17
- 下四分位数
- 1.01
- 最小值
- 0.03
WIT
Software & Services 行业组
1.70
- 最大值
- 5.11
- 上四分位数
- 2.77
- WIT
- 1.70
- 中位数
- 1.67
- 下四分位数
- 1.01
- 最小值
- 0.03
债务 / 权益（MRQ）
Wipro（WIT）的 债务权益比 为 0.28，接近行业中位区间；Oracle（ORCL）为 2.52，处于行业高杠杆四分位。
ORCL
Software & Services 行业组
2.52
- ORCL
- 2.52
- 最大值
- 2.52
- 上四分位数
- 1.13
- 中位数
- 0.40
- 下四分位数
- 0.07
- 最小值
- 0.00
WIT
Software & Services 行业组
0.28
- 最大值
- 2.52
- 上四分位数
- 1.13
- 中位数
- 0.40
- WIT
- 0.28
- 下四分位数
- 0.07
- 最小值
- 0.00
财务实力指标
| 指标 | ORCL | WIT |
|---|---|---|
| 流动比率（MRQ） | 1.17 | 1.70 |
| 债务 / 权益（MRQ） | 2.52 | 0.28 |
| 净债务/EBITDA | 3.84 | -1.20 |
股息
股息率（TTM）
Oracle（ORCL）和 Wipro（WIT）的 股息率 分别为 1.74% 和 370.37%，都高出各自行业的整个基准区间——高到首先该问的是分红能否持续，而不是收益有多少。
ORCL
Software & Services 行业组
1.74%
- ORCL
- 1.74%
- 最大值
- 0.00%
- 上四分位数
- 0.00%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
WIT
Software & Services 行业组
370.37%
- WIT
- 370.37%
- 最大值
- 0.00%
- 上四分位数
- 0.00%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
股息支付率（TTM）
Oracle（ORCL）和 Wipro（WIT）的 股息支付率 分别为 31.35% 和 60.56%，派息比例超过了各自行业的所有同业——盈利覆盖是组内最薄的，分红余量值得关注。
ORCL
Software & Services 行业组
31.35%
- ORCL
- 31.35%
- 最大值
- 0.00%
- 上四分位数
- 0.00%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
WIT
Software & Services 行业组
60.56%
- WIT
- 60.56%
- 最大值
- 0.00%
- 上四分位数
- 0.00%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
股息指标
| 指标 | ORCL | WIT |
|---|---|---|
| 股息率（TTM） | 1.74% | 370.37% |
| 股息支付率（TTM） | 31.35% | 60.56% |
估值
市盈率（TTM）
Oracle（ORCL）和 Wipro（WIT）的 市盈率 分别为 18.20 和 15.43，都处于较便宜的盈利倍数四分位，市场为每一单位 TTM 盈利支付的价格低于典型同业。
ORCL
Software & Services 行业组
18.20
- 最大值
- 112.94
- 上四分位数
- 60.32
- 中位数
- 32.91
- 下四分位数
- 18.77
- ORCL
- 18.20
- 最小值
- 6.69
WIT
Software & Services 行业组
15.43
- 最大值
- 112.94
- 上四分位数
- 60.32
- 中位数
- 32.91
- 下四分位数
- 18.77
- WIT
- 15.43
- 最小值
- 6.69
市销率（TTM）
Wipro（WIT，0.02）落在较便宜的 市销率 四分位，Oracle（ORCL，5.04）则大致处于行业中位——WIT 的销售定价更低，但仍应结合增长和利润率来看。
ORCL
Software & Services 行业组
5.04
- 最大值
- 17.91
- 上四分位数
- 8.78
- ORCL
- 5.04
- 中位数
- 4.25
- 下四分位数
- 2.23
- 最小值
- 0.02
WIT
Software & Services 行业组
0.02
- 最大值
- 17.91
- 上四分位数
- 8.78
- 中位数
- 4.25
- 下四分位数
- 2.23
- WIT
- 0.02
- 最小值
- 0.02
市净率（MRQ）
在 市净率 上，Oracle（ORCL，5.68）和 Wipro（WIT，2.54）相对账面的定价都与行业大致持平——两者对同业都不算突出。
ORCL
Software & Services 行业组
5.68
- 最大值
- 16.63
- 上四分位数
- 8.50
- ORCL
- 5.68
- 中位数
- 4.30
- 下四分位数
- 1.92
- 最小值
- -3.90
WIT
Software & Services 行业组
2.54
- 最大值
- 16.63
- 上四分位数
- 8.50
- 中位数
- 4.30
- WIT
- 2.54
- 下四分位数
- 1.92
- 最小值
- -3.90
估值指标
| 指标 | ORCL | WIT |
|---|---|---|
| 市盈率（TTM） | 18.20 | 15.43 |
| 市销率（TTM） | 5.04 | 0.02 |
| 市净率（MRQ） | 5.68 | 2.54 |
| 自由现金流收益率（TTM） | -12.67% | 490.89% |