Wipro（WIT）股票分析
这是对 Wipro（WIT）的同行视角分析：其表现、风险、盈利能力、财务实力、股息和估值都对照所在的 Software & Services 同行来衡量，让每个数字都放在同行背景下来看，而非孤立地看。
公司概况
Wipro（WIT）以 ADR（美国存托凭证）形式交易，而非本地普通股——解读时需留意汇率敞口、存托计划费用及股息预扣税的差异。
| 资料项 | WIT |
|---|---|
| 名称 | Wipro Limited American Depositary Receipt |
| 国家/地区 | India |
| GICS 板块 | Information Technology |
| GICS 行业组 | Software & Services |
| GICS 行业 | IT Services |
| GICS 子行业 | IT Consulting & Other Services |
| 市值 | 235.01 亿 USD |
| 货币 | USD |
| 交易所 | 纽约证券交易所 |
| 上市日期 | 2000年10月19日 |
| 证券类型 | ADR（美国存托凭证） |
表现
累计增长
滚动回报
表现概览
| 指标 | 当前股票: WIT | 行业组中位数 |
|---|---|---|
| 总回报率（1 年） | -23.06% | -19.89% |
风险
回撤
风险概览
| 指标 | 当前股票: WIT | 行业组中位数 |
|---|---|---|
| 波动率（1 年，年化） | 39.66% | 58.39% |
| Beta（5 年） | 0.97 | 1.15 |
盈利能力
净资产收益率（TTM）
Wipro（WIT）的 净资产收益率 为 15.44%，大致处在同业常见区间。股东权益产生的回报看起来接近行业通常水平。
WIT
Software & Services 行业组
15.44%
同业组分布
- 最大值
- 53.38%
- 上四分位数
- 16.53%
- WIT
- 15.44%
- 中位数
- 5.38%
- 下四分位数
- -13.43%
- 最小值
- -55.27%
最大同业
- ORCL
- 53.38%
- IBM
- 35.77%
- MSFT
- 34.01%
- PLTR
- 32.59%
- SAP
- 16.35%
- WIT
- 15.44%
- PANW
- 4.83%
净利润率（TTM）
Wipro（WIT）的 净利润率 为 14.25%，大致处在同业常见区间。完整成本链条吃掉收入的比例，看起来接近该行业的正常水平。
WIT
Software & Services 行业组
14.25%
同业组分布
- 最大值
- 44.20%
- 上四分位数
- 14.93%
- WIT
- 14.25%
- 中位数
- 3.32%
- 下四分位数
- -5.99%
- 最小值
- -34.99%
最大同业
- PLTR
- 43.67%
- MSFT
- 39.34%
- ORCL
- 25.37%
- SAP
- 19.58%
- IBM
- 15.61%
- WIT
- 14.25%
- PANW
- 7.95%
营业利润率（TTM）
Wipro（WIT）的 营业利润率 为 17.18%，落在同业较高四分位。在融资成本和税项影响之前，日常经营从每一元销售额中留下的营业利润高于多数同业。
WIT
Software & Services 行业组
17.18%
同业组分布
- 最大值
- 60.45%
- WIT
- 17.18%
- 上四分位数
- 16.51%
- 中位数
- 4.46%
- 下四分位数
- -12.92%
- 最小值
- -53.94%
最大同业
- MSFT
- 46.33%
- PLTR
- 46.18%
- ORCL
- 36.26%
- SAP
- 30.03%
- WIT
- 17.18%
- IBM
- 13.81%
- PANW
- -2.47%
盈利能力概览
| 指标 | 当前股票: WIT | 行业组中位数 |
|---|---|---|
| 净资产收益率（TTM） | 15.44% | 5.38% |
| 总资产收益率（TTM） | 6.91% | 1.63% |
| 净利润率（TTM） | 14.25% | 3.32% |
| 营业利润率（TTM） | 17.18% | 4.46% |
| 毛利率（TTM） | 29.16% | 68.69% |
财务实力
流动比率（MRQ）
Wipro（WIT）的 流动比率 为 2.05，落在行业较健康的中段区间。相对同业，它的短期资产缓冲看起来比较均衡，没有显得过薄。
WIT
Software & Services 行业组
2.05
同业组分布
- 最大值
- 5.55
- 上四分位数
- 2.88
- WIT
- 2.05
- 中位数
- 1.72
- 下四分位数
- 1.07
- 最小值
- 0.03
最大同业
- PLTR
- 6.91
- WIT
- 2.05
- MSFT
- 1.28
- ORCL
- 1.12
- SAP
- 1.07
- PANW
- 0.86
- IBM
- 0.80
债务 / 权益（MRQ）
Wipro（WIT）的 债务权益比 为 0.23，大致处在同业常见杠杆区间。债务与权益的搭配看起来接近行业正常水平。
WIT
Software & Services 行业组
0.23
同业组分布
- 最大值
- 2.31
- 上四分位数
- 1.06
- 中位数
- 0.32
- WIT
- 0.23
- 下四分位数
- 0.06
- 最小值
- 0.00
最大同业
- ORCL
- 3.63
- IBM
- 2.11
- MSFT
- 0.30
- WIT
- 0.23
- SAP
- 0.17
- PANW
- 0.08
- PLTR
- 0.02
财务实力概览
| 指标 | 当前股票: WIT | 行业组中位数 |
|---|---|---|
| 流动比率（MRQ） | 2.05 | 1.72 |
| 债务 / 权益（MRQ） | 0.23 | 0.32 |
| 净债务/EBITDA | -1.99 | -0.09 |
股息
股息率（TTM）
Wipro（WIT）的 股息率 为 460.25%，高于整个行业区间。表面收益很高，但这种远超同业的股息率常来自股价下跌或派息风险，优先要检查分红安全性，而不是只看百分比。
WIT
Software & Services 行业组
460.25%
同业组分布
- WIT
- 460.25%
- 最大值
- 0.00%
- 上四分位数
- 0.00%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
最大同业
- WIT
- 460.25%
- IBM
- 2.70%
- SAP
- 1.61%
- ORCL
- 1.09%
- MSFT
- 0.94%
- PLTR
- 0.00%
- PANW
- 0.00%
股息支付率（TTM）
Wipro（WIT）的 股息支付率 为 87.88%，高于其行业同业分布。股息消耗的报告盈利比例超过同业常态，盈利覆盖显得异常偏薄。
WIT
Software & Services 行业组
87.88%
同业组分布
- WIT
- 87.88%
- 最大值
- 0.00%
- 上四分位数
- 0.00%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
最大同业
- WIT
- 87.88%
- IBM
- 59.47%
- SAP
- 37.15%
- ORCL
- 34.31%
- MSFT
- 20.73%
- PLTR
- 0.00%
- PANW
- 0.00%
股息概览
| 指标 | 当前股票: WIT | 行业组中位数 |
|---|---|---|
| 股息率（TTM） | 460.25% | 0.00% |
| 股息支付率（TTM） | 87.88% | 0.00% |
估值
市盈率（TTM）
Wipro（WIT）的 市盈率 为 17.23，接近行业常见盈利倍数。按 TTM 盈利看，它相对同业没有明显折价或溢价。
WIT
Software & Services 行业组
17.23
同业组分布
- 最大值
- 109.93
- 上四分位数
- 55.36
- 中位数
- 28.48
- WIT
- 17.23
- 下四分位数
- 14.69
- 最小值
- 0.38
最大同业
- PANW
- 249.04
- PLTR
- 134.27
- ORCL
- 30.03
- IBM
- 22.32
- MSFT
- 21.88
- SAP
- 20.88
- WIT
- 17.23
市销率（TTM）
Wipro（WIT）的 市销率 为 0.03，落在行业较低的销售估值四分位。它的收入基础相对同业定价更便宜，但最终仍要看利润率能否把收入转成利润。
WIT
Software & Services 行业组
0.03
同业组分布
- 最大值
- 18.91
- 上四分位数
- 8.78
- 中位数
- 4.11
- 下四分位数
- 1.96
- WIT
- 0.03
- 最小值
- 0.03
最大同业
- PLTR
- 54.84
- PANW
- 22.01
- MSFT
- 8.57
- ORCL
- 7.48
- SAP
- 4.72
- IBM
- 3.44
- WIT
- 0.03
市净率（MRQ）
Wipro（WIT）的 市净率 为 2.54，大致处在行业常见市净区间。市场没有明显把它的账面权益打折，也没有给出清晰溢价。
WIT
Software & Services 行业组
2.54
同业组分布
- 最大值
- 17.09
- 上四分位数
- 8.08
- 中位数
- 3.66
- WIT
- 2.54
- 下四分位数
- 1.95
- 最小值
- -7.06
最大同业
- PLTR
- 33.90
- ORCL
- 15.01
- PANW
- 8.42
- IBM
- 7.19
- MSFT
- 6.59
- SAP
- 3.34
- WIT
- 2.54
估值概览
| 指标 | 当前股票: WIT | 行业组中位数 |
|---|---|---|
| 市盈率（TTM） | 17.23 | 28.48 |
| 市销率（TTM） | 0.03 | 4.11 |
| 市净率（MRQ） | 2.54 | 3.66 |
| 自由现金流收益率（TTM） | 490.85% | 4.85% |