COMP vs. JLL：Compass 与 JLL 股票对比

公司概况

Compass（COMP）和 JLL（JLL）同属 Real Estate Management & Development 行业下的 Real Estate Services 子行业，在 GICS 分类中属于最接近的一组同业。

JLL（JLL）自 1997年7月17日 上市，已有逾二十年公开市场历史；而 Compass（COMP）于 2021年4月1日 上市，可参考的历史短得多。

价格表现

累计增长

区间回报

年度回报

表现指标

风险特征

回撤走势

收益分布

风险指标

Compass（COMP）的 beta 为 2.30，属高度激进档位，代表对大盘变动明显更敏感；而 JLL（JLL）的 beta 为 1.28，更接近大盘同步——两者市场敏感度特征差异明显。

Compass（COMP）日均成交量约 1,278.23 万股，交投活跃；而 JLL（JLL）日均约 36.01 万股，处于中等水平——后者的大额订单可能需要更多耐心，并更谨慎地控制下单规模。

风险调整后表现

风险收益定位

风险调整指标

盈利能力

JLL（JLL）的 净资产收益率 为 13.52%，处于行业前四分位；Compass（COMP）为 3.63%，更接近同业常见水平——JLL 的资本效率更强。

Compass（COMP，0.64%）和 JLL（JLL，3.64%）每一元营收留下的净利大致是各自行业的典型水平——两家的最终盈利都不算突出。

Compass（COMP，3.76%）和 JLL（JLL，4.57%）的核心经营效率大致与各自行业持平——在营业利润率上都不算突出。

盈利能力指标

成长性

Compass（COMP）的 营收同比增长 为 23.67%，处于行业前四分位；JLL（JLL）为 11.45%，更接近同业常见水平——COMP 的营收扩张更快。

盈利增长只有一边可看：JLL（JLL）的 每股收益同比增长 为 45.13%，可在行业中排位；Compass（COMP）本期没有 每股收益同比增长 数据。

成长性指标

财务实力

Compass（COMP）和 JLL（JLL）的 流动比率 分别为 1.06 和 1.13，都处于行业流动性较紧的四分位，应对流动负债的缓冲低于典型同业。

JLL（JLL）的 债务权益比 为 0.42，接近行业中位区间；Compass（COMP）为 1.38，处于行业高杠杆四分位。

财务实力指标

股息

Compass（COMP）和 JLL（JLL）本期都不发放股息——它们可能选择再投资、回购，或暂不通过股息返还现金。

Compass（COMP）和 JLL（JLL）本期都不发放股息——它们可能在再投资、使用回购，或只是未通过股息返还现金。

股息指标

估值

JLL（JLL）的 市盈率 为 17.39，接近行业常见水平；而 Compass（COMP）为 185.33，高于同业区间——COMP 的 TTM 盈利定价异常偏贵。

Compass（COMP，0.81）和 JLL（JLL，0.61）为每一元营收付出的价格都偏低，市销率 落在各自行业较便宜的四分位。

在 市净率 上，Compass（COMP，2.81）和 JLL（JLL，2.23）相对账面的定价都与行业大致持平——两者对同业都不算突出。

估值指标