CNQ vs. VG：Canadian Natural Resources 与 Venture Global 股票对比

公司概况

Canadian Natural Resources（CNQ）和 Venture Global（VG）同属 Oil, Gas & Consumable Fuels 行业下的 Oil & Gas Exploration & Production 子行业，在 GICS 分类中属于最接近的一组同业。

Canadian Natural Resources（CNQ）自 2000年7月31日 上市，已有数十年的公开市场记录；而 Venture Global（VG）于 2025年1月24日 上市——长窗口对比在 CNQ 一方拥有更多历史样本。

价格表现

累计增长

区间回报

年度回报

表现指标

风险特征

回撤走势

收益分布

风险指标

风险调整后表现

风险收益定位

风险调整指标

盈利能力

Canadian Natural Resources（CNQ）和 Venture Global（VG）的 净资产收益率 分别为 32.39% 和 33.64%，都处于行业前四分位，说明两家公司用股东权益创造利润的能力都强于典型同业。

Canadian Natural Resources（CNQ，29.51%）每一元营收留下的净利在前四分位，领先于 Venture Global（VG，22.05%），后者大致是行业典型比例。

Venture Global（VG，47.79%）的营业利润率处在前四分位，领先于 Canadian Natural Resources（CNQ，32.24%），后者的经营效率大致与行业持平。

盈利能力指标

成长性

Venture Global（VG）的 营收同比增长 为 176.93%，高于其行业区间，收入端动能明显更强；Canadian Natural Resources（CNQ）为 6.40%，更接近同业常见水平。

Canadian Natural Resources（CNQ）和 Venture Global（VG）的 每股收益同比增长 分别为 81.05% 和 41.08%，都处于行业前四分位，说明两家公司每股盈利的增长都快于典型同业。

成长性指标

财务实力

Canadian Natural Resources（CNQ）和 Venture Global（VG）的 流动比率 分别为 0.99 和 1.19，都处于各自行业的典型中段区间，说明相对同业的短期流动性较为均衡。

Canadian Natural Resources（CNQ）的 债务权益比 为 0.42，接近行业中位区间；而 Venture Global（VG）为 3.55，高于其行业基准区间，相对股东权益的债务负担偏重。

财务实力指标

股息

Canadian Natural Resources（CNQ）的 股息率 为 5.03%，处于行业前四分位；Venture Global（VG）为 0.61%，处于行业常见区间——两边都是可观的派息，CNQ 更丰厚。

Canadian Natural Resources（CNQ）和 Venture Global（VG）的 股息支付率 分别为 36.37% 和 5.51%，都处于各自行业的典型派息带——既把部分盈利分给股东，又没有把报告盈利消耗得太满。

股息指标

估值

Canadian Natural Resources（CNQ）和 Venture Global（VG）的 市盈率 分别为 9.95 和 9.08，都接近各自行业常见水平——相对同业没有明显的盈利倍数折价或溢价。

在 市销率 上，Canadian Natural Resources（CNQ，2.06）和 Venture Global（VG，1.70）的营收定价都与行业大致持平——按销售口径看不算便宜也不算贵。

Canadian Natural Resources（CNQ，2.97）和 Venture Global（VG，3.36）相对账面价值都带有高于同业的溢价，市净率 落在各自行业较高的四分位。

估值指标