ASML vs. SWKS：ASML 与 Skyworks 股票对比

公司概况

ASML（ASML）和 Skyworks（SWKS）都属于 Semiconductors & Semiconductor Equipment 行业，但 ASML 归类于 Semiconductor Materials & Equipment，而 SWKS 归类于 Semiconductors。

Skyworks（SWKS）以普通本地股形式交易，而 ASML（ASML）以 ADR 形式交易——对比时需留意汇率敞口、存托计划费用及股息预扣税的差异。

价格表现

累计增长

区间回报

年度回报

表现指标

风险特征

回撤走势

收益分布

风险指标

风险调整后表现

风险收益定位

风险调整指标

盈利能力

ASML（ASML）的 净资产收益率 为 65.64%，高于其行业区间，资本效率信号更强；Skyworks（SWKS）为 3.00%，更接近同业常见水平。

ASML（ASML，34.14%）每一元营收留下的净利在前四分位，领先于 Skyworks（SWKS，4.35%），后者大致是行业典型比例。

ASML（ASML，44.36%）的营业利润率处在前四分位，领先于 Skyworks（SWKS，9.98%），后者的经营效率大致与行业持平。

盈利能力指标

成长性

营收增长只有一边可看：ASML（ASML）的 营收同比增长 为 15.58%，可在行业中排位；Skyworks（SWKS）本期没有 营收同比增长 数据。

ASML（ASML）的 每股收益同比增长 为 28.43%，接近同业常见水平；Skyworks（SWKS）为 -62.99%，处于后四分位，盈利动能偏弱。

成长性指标

财务实力

Skyworks（SWKS）的 流动比率 为 3.34，处于所在行业的典型中段区间；而 ASML（ASML）的 流动比率 为 1.49，处于行业流动性较紧的四分位——ASML 应对流动负债的缓冲较薄。

ASML（ASML）和 Skyworks（SWKS）的 债务权益比 分别为 0.09 和 0.43，两者的债务与权益组合都接近行业中位区间。

财务实力指标

股息

ASML（ASML）的 股息率 为 0.55%，处于行业常见水平；Skyworks（SWKS）为 2.62%，高出其同业整个区间——数字虽更高，但先要看派息能否持续，才能当作优势。

Skyworks（SWKS）的 股息支付率 为 147.15%，高于 100%，意味着分红超过当期盈利，分红可持续性需要额外背景。而 ASML（ASML）的 股息支付率 为 22.26%，可正常与行业同业对标。

股息指标

估值

ASML（ASML）的 市盈率 为 35.06，接近行业常见水平；Skyworks（SWKS）为 72.10，处于较贵四分位——SWKS 需要更强的增长或盈利质量来支撑溢价。

Skyworks（SWKS，4.88）的 市销率 与行业大致持平，ASML（ASML，13.91）则落在较贵的四分位——ASML 为每一元营收付出的价格更高。

Skyworks（SWKS，2.15）相对账面落在较低的 市净率 四分位，而 ASML（ASML，1,223.36）高于其行业基准区间——两者按资产的估值差距较大。

估值指标