AAPL与JPM：股票综合比较

更新于2025年7月7日

本文对AAPL和JPM进行了全面对比，涵盖历史表现、盈利能力、财务实力、成长性、股息以及估值等方面。

公司概况

AAPL的市值（31,895.40亿USD）显著高于JPM的市值（8,226.11亿USD），显示出其在公司规模上的明显领先地位。

AAPL（Beta 1.21）与JPM（Beta 1.08）的Beta值较为接近，说明两者股价相对于整体市场的波动风险水平相似。

代码	AAPL	JPM
公司名称	Apple Inc.	JPMorgan Chase & Co.
国家	US	US
板块	Technology	Financial Services
行业	Consumer Electronics	Banks - Diversified
首席执行官	Timothy D. Cook	James Dimon
价格	213.55USD	296USD
市值	31,895.40亿USD	8,226.11亿USD
贝塔值（波动性）	1.21	1.08
交易所	NASDAQ	NYSE
IPO日期	1980年12月12日	1980年3月17日
ADR	否	否

历史表现

此图表通过追踪$10,000的初始投资在每只股票中的增长情况，来比较 AAPL 和 JPM 的表现。请使用选项卡选择所需的时间周期。

数据已根据股息和股票拆分进行调整。

AAPL 与 JPM：过去一年内$10,000投资回报对比。

盈利能力

净资产收益率

AAPL

151.31%

Consumer Electronics 行业

最大值: 14.30%
上四分位数: 14.30%
中位数: 5.13%
下四分位数: -15.88%
最小值: -27.23%

AAPL 的净资产收益率为 151.31%，在 Consumer Electronics 行业中异常之高。这体现了公司利用股东资本创造利润的卓越能力，但投资者也需注意，极高的 ROE 有时也可能是由过高的财务杠杆（即高负债）所驱动的，这会增加风险。

JPM

17.27%

Banks - Diversified 行业

最大值: 20.93%
上四分位数: 14.73%
中位数: 12.33%
下四分位数: 9.14%
最小值: 5.86%

JPM 的净资产收益率为 17.27%，处于行业前四分之一（高于75%的同行）。这标志着与大多数同行相比，公司能更高效地利用股东的资金来创造利润。

AAPL 与 JPM：净资产收益率指标分别与其所属的 Consumer Electronics 及 Banks - Diversified 行业基准的对比。

投入资本回报率

AAPL

47.30%

Consumer Electronics 行业

最大值: 4.18%
上四分位数: 4.18%
中位数: 4.09%
下四分位数: -0.34%
最小值: -0.34%

AAPL 的投入资本回报率为 47.30%，表现极为出色，远超 Consumer Electronics 行业。这证明了公司在有效配置资本和创造价值方面拥有杰出的能力。

JPM

3.56%

Banks - Diversified 行业

最大值: 4.52%
上四分位数: 2.95%
中位数: 1.89%
下四分位数: 0.86%
最小值: 0.18%

在 Banks - Diversified 行业，投入资本回报率（ROIC）并非衡量资本运用效率的核心标准。

AAPL 与 JPM：投入资本回报率指标分别与其所属的 Consumer Electronics 及 Banks - Diversified 行业基准的对比。

净利润率

AAPL

24.30%

Consumer Electronics 行业

最大值: 24.30%
上四分位数: 8.81%
中位数: 8.10%
下四分位数: -4.74%
最小值: -7.22%

AAPL 的净利润率为 24.30%，处于 Consumer Electronics 行业的前25%，标志着其盈利能力强劲，并且比大多数同行更有效地控制了成本。

JPM

21.83%

Banks - Diversified 行业

最大值: 33.40%
上四分位数: 26.40%
中位数: 19.24%
下四分位数: 14.99%
最小值: 7.95%

JPM 的净利润率为 21.83%，处于 Banks - Diversified 行业的核心区间（即中间50%的公司）。这表明其将销售收入转化为利润的能力与该行业的典型水平保持一致。

AAPL 与 JPM：净利率指标分别与其所属的 Consumer Electronics 及 Banks - Diversified 行业基准的对比。

营业利润率

AAPL

31.81%

Consumer Electronics 行业

最大值: 31.81%
上四分位数: 16.77%
中位数: 10.95%
下四分位数: -0.21%
最小值: -4.78%

AAPL 的营业利润率为 31.81%，位于 Consumer Electronics 行业的前25%。这表明公司将收入转化为营业利润的能力很强，在核心业务效率方面跑赢了多数竞争对手。

JPM

27.87%

Banks - Diversified 行业

最大值: 50.90%
上四分位数: 37.76%
中位数: 28.44%
下四分位数: 15.73%
最小值: 8.60%

JPM 的营业利润率为 27.87%，在 Banks - Diversified 行业中处于中等位置，表明公司管理核心业务的效率达到了该行业的典型水平。

AAPL 与 JPM：营业利润率指标分别与其所属的 Consumer Electronics 及 Banks - Diversified 行业基准的对比。

盈利能力概览

股票代码	AAPL	JPM
净资产收益率 (TTM)	151.31%	17.27%
资产回报率 (TTM)	29.37%	1.37%
投入资本回报率 (TTM)	47.30%	3.56%
净利率 (TTM)	24.30%	21.83%
营业利润率 (TTM)	31.81%	27.87%
毛利率 (TTM)	46.63%	58.78%

财务实力

流动比率

AAPL

0.82

Consumer Electronics 行业

最大值: 0.82
上四分位数: 0.82
中位数: 0.70
下四分位数: 0.64
最小值: 0.63

AAPL 的流动比率为 0.82，处于 Consumer Electronics 行业的中位区间，表明其短期流动性水平与业内大多数公司保持一致，表现稳健。

JPM

0.28

Banks - Diversified 行业

最大值: 0.67
上四分位数: 0.49
中位数: 0.39
下四分位数: 0.28
最小值: 0.06

对于 Banks - Diversified 行业的公司而言，流动比率通常不被视作衡量短期偿债能力的核心指标。

AAPL 与 JPM：流动比率指标分别与其所属的 Consumer Electronics 及 Banks - Diversified 行业基准的对比。

产权比率

AAPL

1.47

Consumer Electronics 行业

最大值: 2.23
上四分位数: 1.47
中位数: 0.80
下四分位数: 0.51
最小值: 0.16

AAPL 的产权比率为 1.47，与 Consumer Electronics 行业的普遍水平相当。这表明公司在利用债务杠杆方面采取了与行业主流一致的策略，体现了在风险与增长之间的一种平衡。

JPM

2.86

Banks - Diversified 行业

最大值: 4.98
上四分位数: 3.65
中位数: 3.13
下四分位数: 1.73
最小值: 0.09

JPM 的产权比率为 2.86，与 Banks - Diversified 行业的普遍水平相当。这表明公司在利用债务杠杆方面采取了与行业主流一致的策略，体现了在风险与增长之间的一种平衡。

AAPL 与 JPM：产权比率指标分别与其所属的 Consumer Electronics 及 Banks - Diversified 行业基准的对比。

利息保障倍数

AAPL

Consumer Electronics 行业

最大值: 14.74
上四分位数: 8.73
中位数: 3.32
下四分位数: -40.43
最小值: -114.16

AAPL 的利息保障倍数数据目前不可用。

JPM

0.76

Banks - Diversified 行业

最大值: 0.98
上四分位数: 0.78
中位数: 0.55
下四分位数: 0.31
最小值: 0.09

在 Banks - Diversified 行业，利息保障倍数通常不被视为评估公司偿债能力的核心指标。

AAPL 与 JPM：利息保障倍数指标分别与其所属的 Consumer Electronics 及 Banks - Diversified 行业基准的对比。

财务实力概览

股票代码	AAPL	JPM
流动比率 (TTM)	0.82	0.28
速动比率 (TTM)	0.78	0.28
产权比率 (TTM)	1.47	2.86
资产负债率 (TTM)	0.30	0.23
净负债与EBITDA比率 (TTM)	0.50	6.88
利息保障倍数 (TTM)	--	0.76

成长性

以下图表比较了 AAPL 和 JPM 的关键同比增长 (YoY) 指标。这些指标基于公司的年度财务报告。

营收同比增长率

AAPL 与 JPM：年度营收同比增长率对比。

每股收益同比增长率

AAPL 与 JPM：年度每股收益同比增长率对比。

自由现金流同比增长率

AAPL 与 JPM：年度自由现金流同比增长率对比。

股息

股息率

AAPL

0.47%

Consumer Electronics 行业

最大值: 1.88%
上四分位数: 0.53%
中位数: 0.50%
下四分位数: 0.00%
最小值: 0.00%

AAPL 的股息率为 0.47%，与 Consumer Electronics 行业中同行的水平基本一致，为投资者提供了该领域标准的股息回报。

JPM

1.79%

Banks - Diversified 行业

最大值: 7.73%
上四分位数: 4.16%
中位数: 3.24%
下四分位数: 2.27%
最小值: 0.00%

JPM 的股息率为 1.79%，处于 Banks - Diversified 行业的后四分之一水平。这暗示公司的策略可能更倾向于将利润留存用于再投资和业务增长，而不是提供高额的股息收入。

AAPL 与 JPM：股息率指标分别与其所属的 Consumer Electronics 及 Banks - Diversified 行业基准的对比。

股息支付率

AAPL

15.74%

Consumer Electronics 行业

最大值: 98.30%
上四分位数: 15.74%
中位数: 10.10%
下四分位数: 0.00%
最小值: 0.00%

AAPL 的股息支付率为 15.74%，处于 Consumer Electronics 行业的中等水平。这表明公司在股东派息与业务再投资之间采取了均衡策略，符合该行业的普遍做法。

JPM

25.32%

Banks - Diversified 行业

最大值: 84.94%
上四分位数: 39.11%
中位数: 26.91%
下四分位数: 0.00%
最小值: 0.00%

JPM 的股息支付率为 25.32%，处于 Banks - Diversified 行业的中等水平。这表明公司在股东派息与业务再投资之间采取了均衡策略，符合该行业的普遍做法。

AAPL 与 JPM：股息支付率指标分别与其所属的 Consumer Electronics 及 Banks - Diversified 行业基准的对比。

股息概览

股票代码	AAPL	JPM
股息率 (TTM)	0.47%	1.79%
股息支付率 (TTM)	15.74%	25.32%

估值

市盈率

AAPL

32.91

Consumer Electronics 行业

最大值: 51.71
上四分位数: 41.35
中位数: 30.99
下四分位数: 25.46
最小值: 19.94

AAPL 的市盈率为 32.91，与 Consumer Electronics 行业的通常水平相当。这表明其估值与同行相比，既没有明显的溢价，也没有显著的折价，处于一个公允的区间。

JPM

13.98

Banks - Diversified 行业

最大值: 14.13
上四分位数: 13.37
中位数: 11.90
下四分位数: 9.29
最小值: 7.43

JPM 的市盈率为 13.98，位列 Banks - Diversified 行业前25%。这种高估值意味着市场对其未来增长寄予厚望，但同时也带来了风险：如果未来的盈利无法达到预期，股价可能面临较大的回调压力。

AAPL 与 JPM：市盈率指标分别与其所属的 Consumer Electronics 及 Banks - Diversified 行业基准的对比。

预期市盈增长率

AAPL

3.79

Consumer Electronics 行业

最大值: 7.16
上四分位数: 5.62
中位数: 3.99
下四分位数: 2.77
最小值: 2.43

在 Consumer Electronics 行业中，预期市盈增长率（Forward PEG）通常不作为核心的估值工具。

JPM

2.04

Banks - Diversified 行业

最大值: 1.98
上四分位数: 1.41
中位数: 1.15
下四分位数: 0.77
最小值: 0.45

JPM 的预期市盈增长率为 2.04，远高于 Banks - Diversified 行业的普遍水平。这暗示其股价相对于盈利增长预期而言可能被严重高估，构成了显著的估值风险。

AAPL 与 JPM：预期市盈增长率指标分别与其所属的 Consumer Electronics 及 Banks - Diversified 行业基准的对比。

市销率

AAPL

7.97

Consumer Electronics 行业

最大值: 7.50
上四分位数: 4.17
中位数: 1.76
下四分位数: 0.88
最小值: 0.16

AAPL 的市销率为 7.97，远超 Consumer Electronics 行业的普遍范围。这反映出市场对其销售额给予了极高的溢价，其估值已计入了非常乐观的增长预期，因此伴随着较高的风险。

JPM

3.01

Banks - Diversified 行业

最大值: 4.15
上四分位数: 2.92
中位数: 2.29
下四分位数: 1.83
最小值: 0.94

在 Banks - Diversified 行业，市销率（P/S Ratio）通常不被视为一项核心估值指标。

AAPL 与 JPM：市销率指标分别与其所属的 Consumer Electronics 及 Banks - Diversified 行业基准的对比。

市净率

AAPL

47.94

Consumer Electronics 行业

最大值: 3.36
上四分位数: 3.36
中位数: 2.83
下四分位数: 2.78
最小值: 2.78

AAPL 的市净率为 47.94，极高，远超 Consumer Electronics 行业的普遍估值范围。这表明市场对其估值主要基于未来的高增长预期或品牌等无形资产，而非其当前的净资产价值，这可能伴随着较高的估值风险。

JPM

2.37

Banks - Diversified 行业

最大值: 1.89
上四分位数: 1.47
中位数: 1.23
下四分位数: 1.10
最小值: 0.65

JPM 的市净率为 2.37，极高，远超 Banks - Diversified 行业的普遍估值范围。这表明市场对其估值主要基于未来的高增长预期或品牌等无形资产，而非其当前的净资产价值，这可能伴随着较高的估值风险。

AAPL 与 JPM：市净率指标分别与其所属的 Consumer Electronics 及 Banks - Diversified 行业基准的对比。

估值概览

股票代码	AAPL	JPM
市盈率 (P/E, TTM)	32.91	13.98
预期市盈增长率 (PEG, TTM)	3.79	2.04
市销率 (P/S, TTM)	7.97	3.01
市净率 (P/B, TTM)	47.94	2.37
市现率 (P/FCF, TTM)	32.39	-5.89
企业价值倍数 (EV/EBITDA, TTM)	23.47	16.66
企业价值与销售额比率 (EV/Sales, TTM)	8.14	5.13