SHW vs. STLD：Sherwin-Williams 与 Steel Dynamics 股票对比

公司概况

Sherwin-Williams（SHW）和 Steel Dynamics（STLD）同属 Materials 行业组，但 SHW 归类于 Chemicals，而 STLD 归类于 Metals & Mining。

价格表现

累计增长

区间回报

年度回报

表现指标

风险特征

回撤走势

收益分布

风险指标

风险调整后表现

风险收益定位

风险调整指标

盈利能力

两家公司权益回报都强，但 Sherwin-Williams（SHW）更突出：其 净资产收益率 为 63.70%，高于行业区间；Steel Dynamics（STLD）为 20.81%，也处于前四分位。

Sherwin-Williams（SHW，10.74%）和 Steel Dynamics（STLD，8.82%）每一元营收留下的净利大致是各自行业的典型水平——两家的最终盈利都不算突出。

Sherwin-Williams（SHW，17.56%）和 Steel Dynamics（STLD，15.46%）的核心经营效率大致与各自行业持平——在营业利润率上都不算突出。

盈利能力指标

成长性

Sherwin-Williams（SHW）和 Steel Dynamics（STLD）的 营收同比增长 分别为 2.06% 和 3.63%，都接近各自行业常见区间——收入端动能与同业大致持平。

Sherwin-Williams（SHW）和 Steel Dynamics（STLD）的 每股收益同比增长 分别为 -2.75% 和 -18.80%，都接近各自行业常见区间——盈利端动能与同业大致持平。

成长性指标

财务实力

Steel Dynamics（STLD）的 流动比率 为 3.15，处于所在行业的典型中段区间；而 Sherwin-Williams（SHW）的 流动比率 为 0.71，处于行业流动性较紧的四分位——SHW 应对流动负债的缓冲较薄。

Steel Dynamics（STLD）的 债务权益比 为 0.45，接近行业中位区间；而 Sherwin-Williams（SHW）为 3.72，高于其行业基准区间，相对股东权益的债务负担偏重。

财务实力指标

股息

Sherwin-Williams（SHW）和 Steel Dynamics（STLD）的 股息率 分别为 0.91% 和 0.94%，都落在各自行业的常见区间内——是扎实、符合行业惯例的派息水平。

Sherwin-Williams（SHW）和 Steel Dynamics（STLD）的 股息支付率 分别为 29.35% 和 15.44%，都处于各自行业的典型派息带——既把部分盈利分给股东，又没有把报告盈利消耗得太满。

股息指标

估值

Sherwin-Williams（SHW）和 Steel Dynamics（STLD）的 市盈率 分别为 31.66 和 16.46，都接近各自行业常见水平——相对同业没有明显的盈利倍数折价或溢价。

在 市销率 上，Sherwin-Williams（SHW，3.34）和 Steel Dynamics（STLD，1.43）的营收定价都与行业大致持平——按销售口径看不算便宜也不算贵。

Steel Dynamics（STLD，3.23）的 市净率 接近行业典型水平，而 Sherwin-Williams（SHW，20.78）高于其基准区间——SHW 相对账面明显偏贵。

估值指标