IMO vs. LNG：Imperial Oil 与 Cheniere Energy 股票对比

公司概况

Imperial Oil（IMO）和 Cheniere Energy（LNG）都属于 Oil, Gas & Consumable Fuels 行业，但 IMO 归类于 Integrated Oil & Gas，而 LNG 归类于 Oil & Gas Storage & Transportation。

价格表现

累计增长

区间回报

年度回报

表现指标

风险特征

回撤走势

收益分布

风险指标

风险调整后表现

风险收益定位

风险调整指标

盈利能力

Imperial Oil（IMO）和 Cheniere Energy（LNG）的 净资产收益率 分别为 25.24% 和 39.68%，都处于行业前四分位，说明两家公司用股东权益创造利润的能力都强于典型同业。

Imperial Oil（IMO，10.88%）和 Cheniere Energy（LNG，13.40%）每一元营收留下的净利大致是各自行业的典型水平——两家的最终盈利都不算突出。

Imperial Oil（IMO，21.36%）和 Cheniere Energy（LNG，30.82%）的核心经营效率大致与各自行业持平——在营业利润率上都不算突出。

盈利能力指标

成长性

Cheniere Energy（LNG）的 营收同比增长 为 27.21%，处于行业前四分位；而 Imperial Oil（IMO）为 -7.42%，处于后四分位，收入端动能差距清楚。

Cheniere Energy（LNG）的 每股收益同比增长 为 69.93%，处于行业前四分位；Imperial Oil（IMO）为 -28.24%，更接近同业常见水平——LNG 的每股盈利增长更快。

成长性指标

财务实力

Imperial Oil（IMO）和 Cheniere Energy（LNG）的 流动比率 分别为 1.30 和 0.90，都处于各自行业的典型中段区间，说明相对同业的短期流动性较为均衡。

Imperial Oil（IMO）的 债务权益比 为 0.17，处于行业低杠杆四分位；而 Cheniere Energy（LNG）为 2.31，高于其行业基准区间。

财务实力指标

股息

Imperial Oil（IMO）和 Cheniere Energy（LNG）的 股息率 分别为 2.65% 和 0.82%，都落在各自行业的常见区间内——是扎实、符合行业惯例的派息水平。

Imperial Oil（IMO）和 Cheniere Energy（LNG）的 股息支付率 分别为 26.49% 和 15.80%，都处于各自行业的典型派息带——既把部分盈利分给股东，又没有把报告盈利消耗得太满。

股息指标

估值

Imperial Oil（IMO）和 Cheniere Energy（LNG）的 市盈率 分别为 13.78 和 19.78，都接近各自行业常见水平——相对同业没有明显的盈利倍数折价或溢价。

在 市销率 上，Imperial Oil（IMO，1.06）和 Cheniere Energy（LNG，2.50）的营收定价都与行业大致持平——按销售口径看不算便宜也不算贵。

两者相对账面都偏贵：Imperial Oil（IMO，3.38）落在较高的 市净率 四分位，Cheniere Energy（LNG，8.70）则更高、超出了其行业基准区间。

估值指标