CSX vs. EXPD：CSX 与 Expeditors Intl of Washington 股票对比
CSX（CSX）和Expeditors Intl of Washington（EXPD）到底谁更胜一筹？本页将两者并排放在一起，从公司概况、表现与风险、盈利能力、成长性、财务实力、股息到估值逐项对比，部分关键基本面指标还会对照各自所在行业组的同行来衡量。
公司概况
CSX（CSX）和 Expeditors Intl of Washington（EXPD）同属 Transportation 行业组，但 CSX 归类于 Ground Transportation，而 EXPD 归类于 Air Freight & Logistics。
| 资料项 | CSX | EXPD |
|---|---|---|
| 名称 | CSX Corporation | Expeditors International of Washington Inc. |
| 国家/地区 | United States | United States |
| GICS 板块 | Industrials | Industrials |
| GICS 行业组 | Transportation | Transportation |
| GICS 行业 | Ground Transportation | Air Freight & Logistics |
| GICS 子行业 | Rail Transportation | Air Freight & Logistics |
| 市值 | 909.94 亿 USD | 238.35 亿 USD |
| 货币 | USD | USD |
| 交易所 | 纳斯达克 | 纽约证券交易所 |
| 上市日期 | 1980年11月3日 | 1984年9月26日 |
| 证券类型 | 普通股 | 普通股 |
价格表现
累计增长
区间回报
年度回报
表现指标
| 指标 | CSX | EXPD |
|---|---|---|
| 总回报率（1 年） | 42.93% | 38.17% |
| 总回报率（3 年，年化） | 19.91% | 19.62% |
| 总回报率（5 年，年化） | 8.47% | 9.71% |
风险特征
回撤走势
收益分布
风险指标
| 指标 | CSX | EXPD |
|---|---|---|
| 波动率（1 年，年化） | 23.05% | 29.21% |
| Beta（5 年） | 1.12 | 1.08 |
| 最大回撤（5 年） | -29.44% | -35.62% |
| 平均成交量（3 个月） | 1,064.49 万 | 106.03 万 |
风险调整后表现
风险收益定位
风险调整指标
| 指标 | CSX | EXPD |
|---|---|---|
| 夏普比率（1 年） | 1.68 | 1.16 |
| 索提诺比率（1 年） | 2.74 | 1.60 |
盈利能力
净资产收益率（TTM）
CSX（CSX）和 Expeditors Intl of Washington（EXPD）的 净资产收益率 分别为 26.39% 和 45.08%，都处于行业前四分位，说明两家公司用股东权益创造利润的能力都强于典型同业。
CSX
Transportation 行业组
26.39%
- 最大值
- 45.08%
- CSX
- 26.39%
- 上四分位数
- 22.02%
- 中位数
- 13.94%
- 下四分位数
- 2.89%
- 最小值
- -10.45%
EXPD
Transportation 行业组
45.08%
- EXPD
- 45.08%
- 最大值
- 45.08%
- 上四分位数
- 22.02%
- 中位数
- 13.94%
- 下四分位数
- 2.89%
- 最小值
- -10.45%
净利润率（TTM）
CSX（CSX，23.97%）每一元营收留下的净利在前四分位，领先于 Expeditors Intl of Washington（EXPD，7.86%），后者大致是行业典型比例。
CSX
Transportation 行业组
23.97%
- 最大值
- 50.36%
- CSX
- 23.97%
- 上四分位数
- 21.18%
- 中位数
- 5.58%
- 下四分位数
- 1.55%
- 最小值
- -11.37%
EXPD
Transportation 行业组
7.86%
- 最大值
- 50.36%
- 上四分位数
- 21.18%
- EXPD
- 7.86%
- 中位数
- 5.58%
- 下四分位数
- 1.55%
- 最小值
- -11.37%
营业利润率（TTM）
CSX（CSX，39.26%）的营业利润率处在前四分位，领先于 Expeditors Intl of Washington（EXPD，10.84%），后者的经营效率大致与行业持平。
CSX
Transportation 行业组
39.26%
- 最大值
- 59.18%
- CSX
- 39.26%
- 上四分位数
- 29.30%
- 中位数
- 11.50%
- 下四分位数
- 4.62%
- 最小值
- -8.91%
EXPD
Transportation 行业组
10.84%
- 最大值
- 59.18%
- 上四分位数
- 29.30%
- 中位数
- 11.50%
- EXPD
- 10.84%
- 下四分位数
- 4.62%
- 最小值
- -8.91%
盈利能力指标
| 指标 | CSX | EXPD |
|---|---|---|
| 净资产收益率（TTM） | 26.39% | 45.08% |
| 总资产收益率（TTM） | 7.77% | 16.16% |
| 净利润率（TTM） | 23.97% | 7.86% |
| 营业利润率（TTM） | 39.26% | 10.84% |
| 毛利率（TTM） | 47.78% | 13.51% |
成长性
营收增长
Expeditors Intl of Washington（EXPD）的 营收同比增长 为 4.42%，接近同业常见水平；CSX（CSX）为 -3.08%，处于后四分位，收入端动能偏弱。
每股收益增长
CSX（CSX）和 Expeditors Intl of Washington（EXPD）的 每股收益同比增长 分别为 -13.97% 和 4.02%，都接近各自行业常见区间——盈利端动能与同业大致持平。
成长性指标
| 指标 | CSX | EXPD |
|---|---|---|
| 营收同比增长 | -3.08% | 4.42% |
| 营收 3 年 CAGR | -1.74% | -13.45% |
| 每股收益同比增长 | -13.97% | 4.02% |
| 每股收益 3 年 CAGR | -7.57% | -10.36% |
财务实力
流动比率（MRQ）
CSX（CSX）和 Expeditors Intl of Washington（EXPD）的 流动比率 分别为 0.84 和 1.56，都处于各自行业的典型中段区间，说明相对同业的短期流动性较为均衡。
CSX
Transportation 行业组
0.84
- 最大值
- 2.58
- 上四分位数
- 1.62
- 中位数
- 1.16
- CSX
- 0.84
- 下四分位数
- 0.78
- 最小值
- 0.22
EXPD
Transportation 行业组
1.56
- 最大值
- 2.58
- 上四分位数
- 1.62
- EXPD
- 1.56
- 中位数
- 1.16
- 下四分位数
- 0.78
- 最小值
- 0.22
债务 / 权益（MRQ）
Expeditors Intl of Washington（EXPD）的 债务权益比 为 0.25，处于行业低杠杆四分位；CSX（CSX）为 1.35，债务与权益组合接近行业中位区间。
CSX
Transportation 行业组
1.35
- 最大值
- 2.75
- 上四分位数
- 1.37
- CSX
- 1.35
- 中位数
- 0.78
- 下四分位数
- 0.35
- 最小值
- 0.00
EXPD
Transportation 行业组
0.25
- 最大值
- 2.75
- 上四分位数
- 1.37
- 中位数
- 0.78
- 下四分位数
- 0.35
- EXPD
- 0.25
- 最小值
- 0.00
财务实力指标
| 指标 | CSX | EXPD |
|---|---|---|
| 流动比率（MRQ） | 0.84 | 1.56 |
| 债务 / 权益（MRQ） | 1.35 | 0.25 |
| 净债务/EBITDA | 2.50 | -0.36 |
股息
股息率（TTM）
CSX（CSX）和 Expeditors Intl of Washington（EXPD）的 股息率 分别为 1.08% 和 0.84%，都落在各自行业的常见区间内——是扎实、符合行业惯例的派息水平。
CSX
Transportation 行业组
1.08%
- 最大值
- 4.68%
- 上四分位数
- 1.99%
- CSX
- 1.08%
- 中位数
- 0.74%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
EXPD
Transportation 行业组
0.84%
- 最大值
- 4.68%
- 上四分位数
- 1.99%
- EXPD
- 0.84%
- 中位数
- 0.74%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
股息支付率（TTM）
CSX（CSX）和 Expeditors Intl of Washington（EXPD）的 股息支付率 分别为 28.65% 和 20.08%，都处于各自行业的典型派息带——既把部分盈利分给股东，又没有把报告盈利消耗得太满。
CSX
Transportation 行业组
28.65%
- 最大值
- 100.89%
- 上四分位数
- 41.68%
- CSX
- 28.65%
- 中位数
- 20.43%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
EXPD
Transportation 行业组
20.08%
- 最大值
- 100.89%
- 上四分位数
- 41.68%
- 中位数
- 20.43%
- EXPD
- 20.08%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
股息指标
| 指标 | CSX | EXPD |
|---|---|---|
| 股息率（TTM） | 1.08% | 0.84% |
| 股息支付率（TTM） | 28.65% | 20.08% |
估值
市盈率（TTM）
CSX（CSX）和 Expeditors Intl of Washington（EXPD）的 市盈率 分别为 25.58 和 23.46，都接近各自行业常见水平——相对同业没有明显的盈利倍数折价或溢价。
CSX
Transportation 行业组
25.58
- 最大值
- 46.76
- 上四分位数
- 30.87
- CSX
- 25.58
- 中位数
- 20.58
- 下四分位数
- 10.44
- 最小值
- 0.00
EXPD
Transportation 行业组
23.46
- 最大值
- 46.76
- 上四分位数
- 30.87
- EXPD
- 23.46
- 中位数
- 20.58
- 下四分位数
- 10.44
- 最小值
- 0.00
市销率（TTM）
Expeditors Intl of Washington（EXPD，1.80）的 市销率 接近行业典型水平，而 CSX（CSX，6.09）高于其基准区间——CSX 按销售看明显偏贵。
CSX
Transportation 行业组
6.09
- CSX
- 6.09
- 最大值
- 4.35
- 上四分位数
- 2.07
- 中位数
- 0.93
- 下四分位数
- 0.53
- 最小值
- 0.04
EXPD
Transportation 行业组
1.80
- 最大值
- 4.35
- 上四分位数
- 2.07
- EXPD
- 1.80
- 中位数
- 0.93
- 下四分位数
- 0.53
- 最小值
- 0.04
市净率（MRQ）
两者相对账面都偏贵：CSX（CSX，6.29）落在较高的 市净率 四分位，Expeditors Intl of Washington（EXPD，10.21）则更高、超出了其行业基准区间。
CSX
Transportation 行业组
6.29
- CSX
- 6.29
- 最大值
- 6.29
- 上四分位数
- 3.39
- 中位数
- 1.90
- 下四分位数
- 1.03
- 最小值
- -2.07
EXPD
Transportation 行业组
10.21
- EXPD
- 10.21
- 最大值
- 6.29
- 上四分位数
- 3.39
- 中位数
- 1.90
- 下四分位数
- 1.03
- 最小值
- -2.07
估值指标
| 指标 | CSX | EXPD |
|---|---|---|
| 市盈率（TTM） | 25.58 | 23.46 |
| 市销率（TTM） | 6.09 | 1.80 |
| 市净率（MRQ） | 6.29 | 10.21 |
| 自由现金流收益率（TTM） | 2.66% | 3.31% |