CHTR vs. DIS：Charter Communications 与 Walt Disney 股票对比

公司概况

Charter Communications（CHTR）和 Walt Disney（DIS）同属 Media & Entertainment 行业组，但 CHTR 归类于 Media，而 DIS 归类于 Entertainment。

价格表现

累计增长

区间回报

年度回报

表现指标

风险特征

回撤走势

收益分布

风险指标

Walt Disney（DIS）的 beta 为 1.39，属激进档位，代表对大盘变动更敏感；而 Charter Communications（CHTR）的 beta 为 0.70，属防御档位，通常对大盘变动更不敏感——两者处于 beta 光谱的两端。

风险调整后表现

风险收益定位

风险调整指标

盈利能力

Charter Communications（CHTR）和 Walt Disney（DIS）的 净资产收益率 分别为 7.02% 和 8.01%，都接近各自行业常见区间——资本效率大致与同业持平。

Charter Communications（CHTR，2.50%）和 Walt Disney（DIS，8.70%）每一元营收留下的净利大致是各自行业的典型水平——两家的最终盈利都不算突出。

Charter Communications（CHTR，18.76%）和 Walt Disney（DIS，19.30%）都能把销售额高效转成营业利润，营业利润率 落在各自行业前四分位。

盈利能力指标

成长性

Charter Communications（CHTR）和 Walt Disney（DIS）的 营收同比增长 分别为 -0.56% 和 3.35%，都接近各自行业常见区间——收入端动能与同业大致持平。

Walt Disney（DIS）的 每股收益同比增长 为 151.84%，处于行业前四分位；Charter Communications（CHTR）为 3.55%，更接近同业常见水平——DIS 的每股盈利增长更快。

成长性指标

财务实力

Charter Communications（CHTR）和 Walt Disney（DIS）的 流动比率 分别为 0.37 和 0.71，都处于行业流动性较紧的四分位，应对流动负债的缓冲低于典型同业。

Walt Disney（DIS）的 债务权益比 为 0.39，接近行业中位区间；Charter Communications（CHTR）为 3.65，处于行业高杠杆四分位。

财务实力指标

股息

Charter Communications（CHTR）不发放股息（收益率 0.00%）——可能选择再投资、回购，或暂不通过股息返还现金。而 Walt Disney（DIS）的股息收益率为 1.28%，可正常与行业同业对标。

Charter Communications（CHTR）不发放股息（派息率 0.00%）——可能是在再投资、使用回购，或只是未通过股息返还现金。而 Walt Disney（DIS）的派息率为 30.93%，可正常与行业同业对标。

股息指标

估值

Charter Communications（CHTR）的 市盈率 为 11.10，处于较便宜四分位；Walt Disney（DIS）为 24.07，更接近行业常见盈利倍数——CHTR 有估值折价，但仍应结合增长和盈利稳定性解读。

Charter Communications（CHTR，0.28）落在较便宜的 市销率 四分位，Walt Disney（DIS，2.04）则大致处于行业中位——CHTR 的销售定价更低，但仍应结合增长和利润率来看。

在 市净率 上，Charter Communications（CHTR，1.26）和 Walt Disney（DIS，1.84）相对账面的定价都与行业大致持平——两者对同业都不算突出。

估值指标