CFG vs. MUFG：Citizens Financial 与 Mitsubishi UFJ Financial 股票对比
Citizens Financial（CFG）和Mitsubishi UFJ Financial（MUFG）到底谁更胜一筹？本页将两者并排放在一起，从公司概况、表现与风险、盈利能力、成长性、财务实力、股息到估值逐项对比，部分关键基本面指标还会对照各自所在行业组的同行来衡量。
公司概况
Citizens Financial（CFG）和 Mitsubishi UFJ Financial（MUFG）都属于 Banks 行业，但 CFG 归类于 Regional Banks，而 MUFG 归类于 Diversified Banks。
Citizens Financial（CFG）以普通本地股形式交易，而 Mitsubishi UFJ Financial（MUFG）以 ADR 形式交易——对比时需留意汇率敞口、存托计划费用及股息预扣税的差异。
| 资料项 | CFG | MUFG |
|---|---|---|
| 名称 | Citizens Financial Group Inc. | Mitsubishi UFJ Financial Group, Inc. ADR |
| 国家/地区 | United States | Japan |
| GICS 板块 | Financials | Financials |
| GICS 行业组 | Banks | Banks |
| GICS 行业 | Banks | Banks |
| GICS 子行业 | Regional Banks | Diversified Banks |
| 市值 | 265.10 亿 USD | 2,360.33 亿 USD |
| 货币 | USD | USD |
| 交易所 | 纽约证券交易所 | 纽约证券交易所 |
| 上市日期 | 2014年9月24日 | 2001年4月2日 |
| 证券类型 | 普通股 | ADR（美国存托凭证） |
价格表现
累计增长
区间回报
年度回报
表现指标
| 指标 | CFG | MUFG |
|---|---|---|
| 总回报率（1 年） | 30.28% | 43.67% |
| 总回报率（3 年，年化） | 42.95% | 41.12% |
| 总回报率（5 年，年化） | 10.93% | 32.49% |
风险特征
回撤走势
收益分布
风险指标
| 指标 | CFG | MUFG |
|---|---|---|
| 波动率（1 年，年化） | 25.87% | 27.19% |
| Beta（5 年） | 1.07 | 0.52 |
| 最大回撤（5 年） | -56.19% | -35.56% |
| 平均成交量（3 个月） | 399.50 万 | 276.01 万 |
风险调整后表现
风险收益定位
风险调整指标
| 指标 | CFG | MUFG |
|---|---|---|
| 夏普比率（1 年） | 1.00 | 1.45 |
| 索提诺比率（1 年） | 1.50 | 2.18 |
盈利能力
净资产收益率（TTM）
Citizens Financial（CFG）和 Mitsubishi UFJ Financial（MUFG）的 净资产收益率 分别为 8.90% 和 9.46%，都处于行业后四分位，说明股东权益创造利润的效率弱于典型同业。
CFG
Banks 行业组
8.90%
- 最大值
- 19.84%
- 上四分位数
- 13.67%
- 中位数
- 11.49%
- 下四分位数
- 9.50%
- CFG
- 8.90%
- 最小值
- 3.64%
MUFG
Banks 行业组
9.46%
- 最大值
- 19.84%
- 上四分位数
- 13.67%
- 中位数
- 11.49%
- 下四分位数
- 9.50%
- MUFG
- 9.46%
- 最小值
- 3.64%
净利润率（TTM）
Mitsubishi UFJ Financial（MUFG，27.45%）每一元营收留下的净利大致是行业典型水平，而 Citizens Financial（CFG，27.02%）只留下后四分位的比例。
CFG
Banks 行业组
27.02%
- 最大值
- 47.19%
- 上四分位数
- 35.25%
- 中位数
- 31.21%
- 下四分位数
- 27.11%
- CFG
- 27.02%
- 最小值
- 14.93%
MUFG
Banks 行业组
27.45%
- 最大值
- 47.19%
- 上四分位数
- 35.25%
- 中位数
- 31.21%
- MUFG
- 27.45%
- 下四分位数
- 27.11%
- 最小值
- 14.93%
营业利润率（TTM）
两边都没有有意义的 营业利润率：Citizens Financial（CFG，Banks）和 Mitsubishi UFJ Financial（MUFG，Banks）的资金成本都内嵌于核心业务，盈利能力更干净的口径是净利率和 ROE。
盈利能力指标
| 指标 | CFG | MUFG |
|---|---|---|
| 净资产收益率（TTM） | 8.90% | 9.46% |
| 总资产收益率（TTM） | 0.99% | 0.52% |
| 净利润率（TTM） | 27.02% | 27.45% |
| 营业利润率（TTM） | -- | -- |
| 毛利率（TTM） | -- | -- |
成长性
营收增长
Mitsubishi UFJ Financial（MUFG）的 营收同比增长 为 9.98%，接近同业常见水平；Citizens Financial（CFG）为 5.61%，处于后四分位，收入端动能偏弱。
每股收益增长
Mitsubishi UFJ Financial（MUFG）的 每股收益同比增长 为 33.15%，处于行业前四分位；Citizens Financial（CFG）为 27.39%，更接近同业常见水平——MUFG 的每股盈利增长更快。
成长性指标
| 指标 | CFG | MUFG |
|---|---|---|
| 营收同比增长 | 5.61% | 9.98% |
| 营收 3 年 CAGR | 0.93% | 7.48% |
| 每股收益同比增长 | 27.39% | 33.15% |
| 每股收益 3 年 CAGR | -1.99% | -- |
财务实力
流动比率（MRQ）
流动比率 对两边都不适用：Citizens Financial（CFG，Banks）和 Mitsubishi UFJ Financial（MUFG，Banks）的资产负债表都不按流动/非流动列报，短期流动性更适合用监管与资金端指标来评估。
债务 / 权益（MRQ）
两边都不适用 债务权益比：Citizens Financial（CFG，Banks）和 Mitsubishi UFJ Financial（MUFG，Banks）的商业模式本身就以杠杆运作，资产负债表风险更适合用资本充足与资金端指标来衡量。
财务实力指标
| 指标 | CFG | MUFG |
|---|---|---|
| 流动比率（MRQ） | -- | -- |
| 债务 / 权益（MRQ） | -- | -- |
| 净债务/EBITDA | -- | -- |
股息
股息率（TTM）
Citizens Financial（CFG）的 股息率 为 2.88%，处于行业常见水平；Mitsubishi UFJ Financial（MUFG）为 406.81%，高出其同业整个区间——数字虽更高，但先要看派息能否持续，才能当作优势。
CFG
Banks 行业组
2.88%
- 最大值
- 5.79%
- 上四分位数
- 3.18%
- CFG
- 2.88%
- 中位数
- 2.39%
- 下四分位数
- 1.20%
- 最小值
- 0.00%
MUFG
Banks 行业组
406.81%
- MUFG
- 406.81%
- 最大值
- 5.79%
- 上四分位数
- 3.18%
- 中位数
- 2.39%
- 下四分位数
- 1.20%
- 最小值
- 0.00%
股息支付率（TTM）
Citizens Financial（CFG）和 Mitsubishi UFJ Financial（MUFG）的 股息支付率 分别为 37.17% 和 34.74%，都处于各自行业的典型派息带——既把部分盈利分给股东，又没有把报告盈利消耗得太满。
CFG
Banks 行业组
37.17%
- 最大值
- 70.75%
- 上四分位数
- 41.28%
- CFG
- 37.17%
- 中位数
- 29.26%
- 下四分位数
- 18.98%
- 最小值
- 0.00%
MUFG
Banks 行业组
34.74%
- 最大值
- 70.75%
- 上四分位数
- 41.28%
- MUFG
- 34.74%
- 中位数
- 29.26%
- 下四分位数
- 18.98%
- 最小值
- 0.00%
股息指标
| 指标 | CFG | MUFG |
|---|---|---|
| 股息率（TTM） | 2.88% | 406.81% |
| 股息支付率（TTM） | 37.17% | 34.74% |
估值
市盈率（TTM）
Citizens Financial（CFG）和 Mitsubishi UFJ Financial（MUFG）的 市盈率 分别为 12.78 和 13.71，都接近各自行业常见水平——相对同业没有明显的盈利倍数折价或溢价。
CFG
Banks 行业组
12.78
- 最大值
- 18.16
- 上四分位数
- 13.75
- CFG
- 12.78
- 中位数
- 11.81
- 下四分位数
- 10.64
- 最小值
- 6.49
MUFG
Banks 行业组
13.71
- 最大值
- 18.16
- 上四分位数
- 13.75
- MUFG
- 13.71
- 中位数
- 11.81
- 下四分位数
- 10.64
- 最小值
- 6.49
市销率（TTM）
市销率 对 Citizens Financial（CFG，Banks）和 Mitsubishi UFJ Financial（MUFG，Banks）都不适用：缺少常规营收口径，按销售额定价没有意义，估值对比更适合用市净率或市盈率。
市净率（MRQ）
Citizens Financial（CFG，1.16）的 市净率 与行业大致持平，Mitsubishi UFJ Financial（MUFG，1.64）则带有高于同业的溢价——MUFG 按资产看更贵。
CFG
Banks 行业组
1.16
- 最大值
- 2.28
- 上四分位数
- 1.58
- 中位数
- 1.32
- CFG
- 1.16
- 下四分位数
- 1.10
- 最小值
- 0.59
MUFG
Banks 行业组
1.64
- 最大值
- 2.28
- MUFG
- 1.64
- 上四分位数
- 1.58
- 中位数
- 1.32
- 下四分位数
- 1.10
- 最小值
- 0.59
估值指标
| 指标 | CFG | MUFG |
|---|---|---|
| 市盈率（TTM） | 12.78 | 13.71 |
| 市销率（TTM） | -- | -- |
| 市净率（MRQ） | 1.16 | 1.64 |
| 自由现金流收益率（TTM） | -- | -- |