ALC vs. PODD：Alcon 与 Insulet 股票对比

公司概况

Alcon（ALC）和 Insulet（PODD）都属于 Health Care Equipment & Supplies 行业，但 ALC 归类于 Health Care Supplies，而 PODD 归类于 Health Care Equipment。

价格表现

累计增长

区间回报

年度回报

表现指标

风险特征

回撤走势

收益分布

风险指标

风险调整后表现

风险收益定位

风险调整指标

盈利能力

Insulet（PODD）的 净资产收益率 为 28.94%，处于行业前四分位；Alcon（ALC）为 2.94%，更接近同业常见水平——PODD 的资本效率更强。

Insulet（PODD，13.44%）每一元营收留下的净利在前四分位，领先于 Alcon（ALC，5.92%），后者大致是行业典型比例。

Alcon（ALC，14.63%）和 Insulet（PODD，22.54%）都能把销售额高效转成营业利润，营业利润率 落在各自行业前四分位。

盈利能力指标

成长性

Insulet（PODD）的 营收同比增长 为 30.73%，处于行业前四分位；Alcon（ALC）为 4.94%，更接近同业常见水平——PODD 的营收扩张更快。

Alcon（ALC）的 每股收益同比增长 为 -3.41%，接近同业常见水平；Insulet（PODD）为 -39.79%，处于后四分位，盈利动能偏弱。

成长性指标

财务实力

Alcon（ALC）和 Insulet（PODD）的 流动比率 分别为 2.09 和 2.51，都处于各自行业的典型中段区间，说明相对同业的短期流动性较为均衡。

Alcon（ALC）和 Insulet（PODD）的 债务权益比 分别为 0.25 和 0.66，两者的债务与权益组合都接近行业中位区间。

财务实力指标

股息

Insulet（PODD）不发放股息（收益率 0.00%）——可能选择再投资、回购，或暂不通过股息返还现金。而 Alcon（ALC）的股息收益率为 0.46%，可正常与行业同业对标。

Insulet（PODD）不发放股息（派息率 0.00%）——可能是在再投资、使用回购，或只是未通过股息返还现金。而 Alcon（ALC）的派息率为 26.56%，可正常与行业同业对标。

股息指标

估值

Insulet（PODD）的 市盈率 为 23.94，接近行业常见水平；Alcon（ALC）为 56.77，处于较贵四分位——ALC 需要更强的增长或盈利质量来支撑溢价。

在 市销率 上，Alcon（ALC，3.34）和 Insulet（PODD，3.19）的营收定价都与行业大致持平——按销售口径看不算便宜也不算贵。

Alcon（ALC，1.68）的 市净率 处于较低四分位，Insulet（PODD，6.44）则处于较高四分位——市净估值存在明显差距。

估值指标