Philip Morris（PM）股票分析
Philip Morris（PM）的基本面分析，从盈利能力、财务实力、股息和估值多个维度，对比其行业组基准。
表现
累计增长
滚动回报
表现概览
| 指标 | 当前股票: PM | 行业组中位数 |
|---|---|---|
| 1 年回报率 | 3.66% | -0.69% |
风险
回撤
风险概览
| 指标 | 当前股票: PM | 行业组中位数 |
|---|---|---|
| 1 年波动率 | 27.78% | 31.22% |
| 贝塔系数 | 0.38 | 0.45 |
公司概况
| 资料项 | PM |
|---|---|
| 名称 | Philip Morris International Inc. |
| 国家/地区 | United States |
| GICS 板块 | Consumer Staples |
| GICS 行业组 | Food, Beverage & Tobacco |
| GICS 行业 | Tobacco |
| GICS 子行业 | Tobacco |
| 市值 | 2,872.42 亿 USD |
| 货币 | USD |
| 交易所 | 纽约证券交易所 |
| 上市日期 | 2008年3月17日 |
| 证券类型 | 普通股 |
估值
市盈率（TTM）
Philip Morris（PM）的 市盈率 为 25.96，接近行业常见盈利倍数。按 TTM 盈利看，它相对同业没有明显折价或溢价。
PM
Food, Beverage & Tobacco 行业组
25.96
同业组分布
- 最大值
- 45.22
- 上四分位数
- 29.15
- PM
- 25.96
- 中位数
- 18.76
- 下四分位数
- 11.63
- 最小值
- 5.43
最大同业
- MNST
- 44.85
- KO
- 25.98
- PM
- 25.96
- BUD
- 22.97
- PEP
- 22.61
- MO
- 15.02
- BTI
- 13.37
市销率（TTM）
Philip Morris（PM）的 市销率 为 6.92，高于行业基准区间。按每一元 TTM 营收算，市场给出的定价相对同业明显偏贵。
PM
Food, Beverage & Tobacco 行业组
6.92
同业组分布
- PM
- 6.92
- 最大值
- 3.97
- 上四分位数
- 2.30
- 中位数
- 1.00
- 下四分位数
- 0.57
- 最小值
- 0.00
最大同业
- MNST
- 10.32
- KO
- 7.21
- PM
- 6.92
- MO
- 5.90
- BTI
- 5.26
- BUD
- 2.63
- PEP
- 2.07
市净率（MRQ）
Philip Morris（PM）的 市净率 为负值 -30.95，意味着账面股东权益为负。此时市净率已经失去正常估值含义，不应作为估值信号使用。
PM
Food, Beverage & Tobacco 行业组
-30.95
同业组分布
- 最大值
- 5.99
- 上四分位数
- 3.21
- 中位数
- 1.70
- 下四分位数
- 0.96
- 最小值
- 0.00
- PM
- -30.95
最大同业
- BUD
- 11.10
- BTI
- 11.01
- KO
- 10.57
- MNST
- 10.40
- PEP
- 9.23
- PM
- -30.95
- MO
- -37.43
估值概览
| 指标 | 当前股票: PM | 行业组中位数 |
|---|---|---|
| 市盈率（TTM） | 25.96 | 18.76 |
| 市销率（TTM） | 6.92 | 1.00 |
| 市净率（MRQ） | -30.95 | 1.70 |
| 自由现金流收益率 | 2.99% | 4.46% |
盈利能力
净资产收益率（TTM）
Philip Morris（PM）本期没有可用的 净资产收益率，因此这里跳过股东权益回报判断。
PM
Food, Beverage & Tobacco 行业组
--
同业组分布
- 最大值
- 37.95%
- 上四分位数
- 18.99%
- 中位数
- 14.93%
- 下四分位数
- 3.88%
- 最小值
- -18.08%
- PM
- --
最大同业
- PEP
- 43.88%
- KO
- 43.37%
- MNST
- 26.65%
- BTI
- 15.82%
- PM
- --
- BUD
- --
- MO
- --
净利润率（TTM）
Philip Morris（PM）的 净利润率 为 26.74%，落在同业较高四分位。扣除经营成本、利息和税项之后，每一元销售额能留给股东的部分高于多数同业。
PM
Food, Beverage & Tobacco 行业组
26.74%
同业组分布
- 最大值
- 27.80%
- PM
- 26.74%
- 上四分位数
- 12.29%
- 中位数
- 6.11%
- 下四分位数
- 1.28%
- 最小值
- -7.46%
最大同业
- MO
- 39.52%
- BTI
- 30.32%
- KO
- 27.80%
- PM
- 26.74%
- MNST
- 23.11%
- BUD
- 11.90%
- PEP
- 9.15%
营业利润率（TTM）
Philip Morris（PM）的 营业利润率 为 36.04%，落在同业较高四分位。在融资成本和税项影响之前，日常经营从每一元销售额中留下的营业利润高于多数同业。
PM
Food, Beverage & Tobacco 行业组
36.04%
同业组分布
- PM
- 36.04%
- 最大值
- 36.04%
- 上四分位数
- 17.34%
- 中位数
- 10.44%
- 下四分位数
- 3.65%
- 最小值
- -7.33%
最大同业
- MO
- 62.30%
- PM
- 36.04%
- KO
- 35.06%
- BTI
- 34.58%
- MNST
- 31.02%
- BUD
- 26.69%
- PEP
- 16.96%
盈利能力概览
| 指标 | 当前股票: PM | 行业组中位数 |
|---|---|---|
| 净资产收益率（TTM） | -- | 14.93% |
| 总资产收益率（TTM） | 15.46% | 5.50% |
| 净利润率（TTM） | 26.74% | 6.11% |
| 营业利润率（TTM） | 36.04% | 10.44% |
| 毛利率（TTM） | 67.28% | 34.44% |
财务实力
流动比率（MRQ）
Philip Morris（PM）的 流动比率 为 0.98，落在行业流动性较紧的四分位。它的短期缓冲比多数同业更薄，但绝对安全程度仍要结合商业模式判断。
PM
Food, Beverage & Tobacco 行业组
0.98
同业组分布
- 最大值
- 5.06
- 上四分位数
- 2.66
- 中位数
- 1.60
- 下四分位数
- 1.05
- PM
- 0.98
- 最小值
- 0.54
最大同业
- MNST
- 3.26
- KO
- 1.36
- PM
- 0.98
- PEP
- 0.90
- BTI
- 0.87
- MO
- 0.62
- BUD
- --
债务权益比（MRQ）
Philip Morris（PM）本期没有可用的 债务权益比，因此这里跳过资产负债表杠杆判断。
PM
Food, Beverage & Tobacco 行业组
--
同业组分布
- 最大值
- 2.20
- 上四分位数
- 1.12
- 中位数
- 0.70
- 下四分位数
- 0.35
- 最小值
- 0.00
- PM
- --
最大同业
- PEP
- 2.45
- KO
- 1.25
- BUD
- 0.75
- BTI
- 0.73
- MNST
- 0.01
- PM
- --
- MO
- --
财务实力概览
| 指标 | 当前股票: PM | 行业组中位数 |
|---|---|---|
| 流动比率（MRQ） | 0.98 | 1.60 |
| 债务权益比（MRQ） | -- | 0.70 |
| 净债务/EBITDA | 2.50 | 2.24 |
股息
股息率（TTM）
Philip Morris（PM）的 股息率 为 3.19%，处在行业常见收益区间。它提供了有意义的股息收入，又没有高到需要立刻警惕的程度。
PM
Food, Beverage & Tobacco 行业组
3.19%
同业组分布
- 最大值
- 10.71%
- 上四分位数
- 4.63%
- PM
- 3.19%
- 中位数
- 3.19%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
最大同业
- MO
- 5.89%
- BTI
- 5.36%
- PEP
- 4.10%
- PM
- 3.19%
- KO
- 2.57%
- BUD
- 1.62%
- MNST
- 0.00%
股息支付率（TTM）
Philip Morris（PM）的 股息支付率 为 81.09%，处在行业典型派息带内。它把部分利润分给股东，同时保留了同业正常水平的盈利覆盖。
PM
Food, Beverage & Tobacco 行业组
81.09%
同业组分布
- 最大值
- 159.06%
- 上四分位数
- 86.47%
- PM
- 81.09%
- 中位数
- 45.18%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
最大同业
- PEP
- 89.32%
- MO
- 87.68%
- PM
- 81.09%
- BTI
- 68.73%
- KO
- 64.78%
- BUD
- 36.02%
- MNST
- 0.00%
股息概览
| 指标 | 当前股票: PM | 行业组中位数 |
|---|---|---|
| 股息率（TTM） | 3.19% | 3.19% |
| 股息支付率（TTM） | 81.09% | 45.18% |