Cisco Systems（CSCO）股票分析
Cisco Systems（CSCO）的基本面分析，从盈利能力、财务实力、股息和估值多个维度，对比其行业组基准。
表现
累计增长
滚动回报
表现概览
| 指标 | 当前股票: CSCO | 行业组中位数 |
|---|---|---|
| 1 年回报率 | 90.30% | 69.29% |
风险
回撤
风险概览
| 指标 | 当前股票: CSCO | 行业组中位数 |
|---|---|---|
| 1 年波动率 | 30.97% | 53.66% |
| 贝塔系数 | 1.01 | 1.32 |
公司概况
| 资料项 | CSCO |
|---|---|
| 名称 | Cisco Systems, Inc. |
| 国家/地区 | United States |
| GICS 板块 | Information Technology |
| GICS 行业组 | Technology Hardware & Equipment |
| GICS 行业 | Communications Equipment |
| GICS 子行业 | Communications Equipment |
| 市值 | 4,773.08 亿 USD |
| 货币 | USD |
| 交易所 | 纳斯达克 |
| 上市日期 | 1990年2月16日 |
| 证券类型 | 普通股 |
估值
市盈率（TTM）
Cisco Systems（CSCO）的 市盈率 为 40.37，接近行业常见盈利倍数。按 TTM 盈利看，它相对同业没有明显折价或溢价。
CSCO
Technology Hardware & Equipment 行业组
40.37
同业组分布
- 最大值
- 171.43
- 上四分位数
- 83.19
- CSCO
- 40.37
- 中位数
- 39.13
- 下四分位数
- 23.68
- 最小值
- 9.35
最大同业
- STX
- 88.50
- SNDK
- 67.56
- ANET
- 56.10
- CSCO
- 40.37
- AAPL
- 35.20
- WDC
- 33.67
- DELL
- 31.54
市销率（TTM）
Cisco Systems（CSCO）的 市销率 为 7.86，大致处在同业常见区间。市场对它的营收基础没有给出明显折价，也没有给出明显溢价。
CSCO
Technology Hardware & Equipment 行业组
7.86
同业组分布
- 最大值
- 19.39
- 上四分位数
- 9.05
- CSCO
- 7.86
- 中位数
- 4.10
- 下四分位数
- 1.42
- 最小值
- 0.00
最大同业
- SNDK
- 22.24
- ANET
- 21.17
- STX
- 19.13
- WDC
- 16.48
- AAPL
- 9.47
- CSCO
- 7.86
- DELL
- 1.91
市净率（MRQ）
Cisco Systems（CSCO）的 市净率 为 9.77，落在行业较高的账面价值估值四分位。这个市净溢价需要更强的 ROE、更干净的资产质量或更好的增长前景来支撑。
CSCO
Technology Hardware & Equipment 行业组
9.77
同业组分布
- 最大值
- 17.76
- CSCO
- 9.77
- 上四分位数
- 9.32
- 中位数
- 4.56
- 下四分位数
- 2.09
- 最小值
- -3.27
最大同业
- STX
- 190.79
- AAPL
- 40.10
- WDC
- 26.91
- SNDK
- 21.27
- ANET
- 15.24
- CSCO
- 9.77
- DELL
- -182.88
估值概览
| 指标 | 当前股票: CSCO | 行业组中位数 |
|---|---|---|
| 市盈率（TTM） | 40.37 | 39.13 |
| 市销率（TTM） | 7.86 | 4.10 |
| 市净率（MRQ） | 9.77 | 4.56 |
| 自由现金流收益率 | 1.95% | 1.95% |
盈利能力
净资产收益率（TTM）
Cisco Systems（CSCO）的 净资产收益率 为 25.23%，落在同业较高四分位。公司从每一元股东权益中赚到的利润高于多数同业，是一个较强的资本效率信号。
CSCO
Technology Hardware & Equipment 行业组
25.23%
同业组分布
- 最大值
- 44.16%
- CSCO
- 25.23%
- 上四分位数
- 19.25%
- 中位数
- 10.96%
- 下四分位数
- 0.71%
- 最小值
- -25.92%
最大同业
- STX
- 1,787.97%
- AAPL
- 141.47%
- WDC
- 85.92%
- SNDK
- 39.30%
- ANET
- 31.52%
- CSCO
- 25.23%
- DELL
- --
净利润率（TTM）
Cisco Systems（CSCO）的 净利润率 为 19.69%，落在同业较高四分位。扣除经营成本、利息和税项之后，每一元销售额能留给股东的部分高于多数同业。
CSCO
Technology Hardware & Equipment 行业组
19.69%
同业组分布
- 最大值
- 30.43%
- CSCO
- 19.69%
- 上四分位数
- 12.35%
- 中位数
- 4.45%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- -14.09%
最大同业
- WDC
- 55.29%
- ANET
- 38.32%
- SNDK
- 34.19%
- AAPL
- 27.15%
- STX
- 21.60%
- CSCO
- 19.69%
- DELL
- 6.28%
营业利润率（TTM）
Cisco Systems（CSCO）的 营业利润率 为 24.99%，落在同业较高四分位。在融资成本和税项影响之前，日常经营从每一元销售额中留下的营业利润高于多数同业。
CSCO
Technology Hardware & Equipment 行业组
24.99%
同业组分布
- 最大值
- 35.67%
- CSCO
- 24.99%
- 上四分位数
- 15.55%
- 中位数
- 6.62%
- 下四分位数
- 1.55%
- 最小值
- -18.45%
最大同业
- SNDK
- 69.98%
- ANET
- 42.74%
- WDC
- 37.01%
- STX
- 35.67%
- AAPL
- 32.28%
- CSCO
- 24.99%
- DELL
- 8.86%
盈利能力概览
| 指标 | 当前股票: CSCO | 行业组中位数 |
|---|---|---|
| 净资产收益率（TTM） | 25.23% | 10.96% |
| 总资产收益率（TTM） | 7.34% | 4.31% |
| 净利润率（TTM） | 19.69% | 4.45% |
| 营业利润率（TTM） | 24.99% | 6.62% |
| 毛利率（TTM） | 64.30% | 38.82% |
财务实力
流动比率（MRQ）
Cisco Systems（CSCO）的 流动比率 为 0.93，落在行业流动性较紧的四分位。它的短期缓冲比多数同业更薄，但绝对安全程度仍要结合商业模式判断。
CSCO
Technology Hardware & Equipment 行业组
0.93
同业组分布
- 最大值
- 5.80
- 上四分位数
- 3.18
- 中位数
- 1.90
- 下四分位数
- 1.28
- CSCO
- 0.93
- 最小值
- 0.40
最大同业
- SNDK
- 4.78
- ANET
- 2.83
- WDC
- 1.49
- STX
- 1.33
- AAPL
- 1.07
- DELL
- 0.95
- CSCO
- 0.93
债务权益比（MRQ）
Cisco Systems（CSCO）的 债务权益比 为 0.68，大致处在同业常见杠杆区间。债务与权益的搭配看起来接近行业正常水平。
CSCO
Technology Hardware & Equipment 行业组
0.68
同业组分布
- 最大值
- 2.02
- 上四分位数
- 0.88
- CSCO
- 0.68
- 中位数
- 0.31
- 下四分位数
- 0.05
- 最小值
- 0.00
最大同业
- STX
- 3.82
- AAPL
- 0.80
- CSCO
- 0.68
- WDC
- 0.18
- SNDK
- 0.02
- DELL
- --
- ANET
- --
财务实力概览
| 指标 | 当前股票: CSCO | 行业组中位数 |
|---|---|---|
| 流动比率（MRQ） | 0.93 | 1.90 |
| 债务权益比（MRQ） | 0.68 | 0.31 |
| 净债务/EBITDA | 0.96 | 0.91 |
股息
股息率（TTM）
Cisco Systems（CSCO）的 股息率 为 1.39%，高于整个行业区间。表面收益很高，但这种远超同业的股息率常来自股价下跌或派息风险，优先要检查分红安全性，而不是只看百分比。
CSCO
Technology Hardware & Equipment 行业组
1.39%
同业组分布
- CSCO
- 1.39%
- 最大值
- 1.30%
- 上四分位数
- 0.54%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
最大同业
- CSCO
- 1.39%
- DELL
- 0.64%
- AAPL
- 0.37%
- STX
- 0.32%
- WDC
- 0.11%
- SNDK
- 0.00%
- ANET
- 0.00%
股息支付率（TTM）
Cisco Systems（CSCO）的 股息支付率 为 55.00%，高于其行业同业分布。股息消耗的报告盈利比例超过同业常态，盈利覆盖显得异常偏薄。
CSCO
Technology Hardware & Equipment 行业组
55.00%
同业组分布
- CSCO
- 55.00%
- 最大值
- 37.10%
- 上四分位数
- 15.46%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
最大同业
- CSCO
- 55.00%
- STX
- 27.70%
- DELL
- 17.57%
- AAPL
- 12.59%
- WDC
- 2.69%
- SNDK
- 0.00%
- ANET
- 0.00%
股息概览
| 指标 | 当前股票: CSCO | 行业组中位数 |
|---|---|---|
| 股息率（TTM） | 1.39% | 0.00% |
| 股息支付率（TTM） | 55.00% | 0.00% |