PDD与W：股票综合对比
更新于本文对PDD和W进行了全面对比，涵盖历史表现、盈利能力、财务实力、成长性、股息以及估值等方面。
公司概况
PDD以美国存托凭证（ADR）的形式交易，为美国投资者提供了投资其在海外上市股票的便捷方式。相比之下，W是标准的美国国内上市公司。
| 代码 | PDD | W |
|---|---|---|
| 公司名称 | PDD Holdings Inc. | Wayfair Inc. |
| 国家 | Ireland | United States |
| GICS板块 | Consumer Discretionary | Consumer Discretionary |
| GICS行业 | Broadline Retail | Specialty Retail |
| 市值 | 1,675.19亿 USD | 103.68亿 USD |
| 交易所 | NasdaqGS | NYSE |
| 上市日期 | 2018年7月26日 | 2014年10月2日 |
| 证券类型 | ADR | Common Stock |
历史表现
此图表通过追踪$10,000的初始投资在每只股票中的增长情况，来比较 PDD和W 的表现。请使用选项卡选择所需的时间周期。数据已根据股息和股票拆分进行调整。
历史表现概览
| 代码 | PDD | W |
|---|---|---|
| 5日价格回报率 | 2.84% | 1.15% |
| 13周价格回报率 | -0.38% | 106.83% |
| 26周价格回报率 | -2.91% | 68.02% |
| 52周价格回报率 | -21.91% | 81.40% |
| 月初至今价格回报率 | 4.01% | 21.82% |
| 年初至今价格回报率 | 21.66% | 80.42% |
| 10日平均成交量 | 622.63万 | 440.25万 |
| 3个月平均成交量 | 776.31万 | 509.54万 |
| 3个月每日回报波动率 | 38.70% | 54.62% |
| 贝塔系数 | 0.39 | 3.02 |
盈利能力
净资产收益率 (TTM)
PDD
33.75%
Broadline Retail 行业
- 最大值
- 49.17%
- 上四分位数
- 28.98%
- 中位数
- 19.22%
- 下四分位数
- 10.86%
- 最小值
- -11.14%
PDD 的净资产收益率为 33.75%，处于行业前四分之一（高于75%的同行）。这标志着与大多数同行相比，公司能更高效地利用股东的资金来创造利润。
W
-659.94%
Specialty Retail 行业
- 最大值
- 61.19%
- 上四分位数
- 37.24%
- 中位数
- 18.81%
- 下四分位数
- 8.92%
- 最小值
- -13.03%
W 的净资产收益率（ROE）为负数 -659.94%。这说明公司正在为股东创造亏损。其原因可能是公司经营不善导致亏损，也可能是公司净资产为负（即资不抵债），这通常是财务困境的一个信号。
净利润率 (TTM)
PDD
24.63%
Broadline Retail 行业
- 最大值
- 19.78%
- 上四分位数
- 11.90%
- 中位数
- 8.63%
- 下四分位数
- 5.21%
- 最小值
- 0.82%
PDD 的净利润率为 24.63%，达到了非常高的水平，远超 Broadline Retail 行业的同行。这展示了公司卓越的运营效率和成本控制能力，可能意味着其拥有强大的竞争优势或“护城河”。
W
-2.50%
Specialty Retail 行业
- 最大值
- 21.28%
- 上四分位数
- 10.68%
- 中位数
- 6.08%
- 下四分位数
- 2.43%
- 最小值
- -4.54%
W 的净利润率为负数 -2.50%，表明公司目前处于净亏损状态，其总成本费用超过了营业收入。
营业利润率 (TTM)
PDD
24.47%
Broadline Retail 行业
- 最大值
- 27.23%
- 上四分位数
- 15.96%
- 中位数
- 11.13%
- 下四分位数
- 8.31%
- 最小值
- 1.77%
PDD 的营业利润率为 24.47%，位于 Broadline Retail 行业的前25%。这表明公司将收入转化为营业利润的能力很强，在核心业务效率方面跑赢了多数竞争对手。
W
-1.97%
Specialty Retail 行业
- 最大值
- 33.35%
- 上四分位数
- 15.84%
- 中位数
- 9.34%
- 下四分位数
- 3.83%
- 最小值
- -8.97%
W 的营业利润率为负数 -1.97%。这标志着公司在核心经营层面已经亏损，其主营业务的成本和费用超过了收入。
盈利能力概览
| 代码 | PDD | W |
|---|---|---|
| 净资产收益率 (TTM) | 33.75% | -659.94% |
| 资产回报率 (TTM) | 20.50% | -8.84% |
| 净利润率 (TTM) | 24.63% | -2.50% |
| 营业利润率 (TTM) | 24.47% | -1.97% |
| 毛利率 (TTM) | 59.73% | 30.27% |
财务实力
流动比率 (MRQ)
PDD
2.27
Broadline Retail 行业
- 最大值
- 3.54
- 上四分位数
- 2.42
- 中位数
- 1.49
- 下四分位数
- 1.22
- 最小值
- 0.67
PDD 的流动比率为 2.27，处于 Broadline Retail 行业的中位区间，表明其短期流动性水平与业内大多数公司保持一致，表现稳健。
W
0.82
Specialty Retail 行业
- 最大值
- 2.83
- 上四分位数
- 1.89
- 中位数
- 1.39
- 下四分位数
- 1.11
- 最小值
- 0.64
W 的流动比率为 0.82，位于 Specialty Retail 行业的后 25% 区间。这表明与众多竞争对手相比，公司的流动性相对紧张，应对短期债务的能力可能受到一定限制。
产权比率 (MRQ)
PDD
0.02
Broadline Retail 行业
- 最大值
- 2.14
- 上四分位数
- 1.34
- 中位数
- 0.63
- 下四分位数
- 0.27
- 最小值
- 0.00
PDD 的产权比率为 0.02，位于 Broadline Retail 行业的后四分之一。这反映了公司保守的融资策略，对债务融资的依赖度低。这种做法虽然降低了财务风险，但也可能使其在业务扩张和战略投资的规模上，不及那些杠杆更高的竞争对手。
W
136.90
Specialty Retail 行业
- 最大值
- 3.02
- 上四分位数
- 1.57
- 中位数
- 0.64
- 下四分位数
- 0.20
- 最小值
- 0.00
W 的产权比率高达 136.90，远超 Specialty Retail 行业的正常水平。这反映出公司在资金上高度依赖债务，这种激进的策略在可能放大股东回报的同时，也显著加剧了其财务风险。
利息保障倍数 (TTM)
PDD
--
Broadline Retail 行业
- 最大值
- 37.34
- 上四分位数
- 20.63
- 中位数
- 11.28
- 下四分位数
- 4.22
- 最小值
- -19.29
PDD 的利息保障倍数数据目前不可用。
W
-15.62
Specialty Retail 行业
- 最大值
- 48.12
- 上四分位数
- 35.95
- 中位数
- 14.13
- 下四分位数
- 3.61
- 最小值
- -36.00
W 的利息保障倍数为负数 -15.62。这表明公司产生了经营性亏损，其盈利甚至不足以覆盖自身的运营成本，更不用说支付利息，是公司陷入严重财务困境的信号。
财务实力概览
| 代码 | PDD | W |
|---|---|---|
| 流动比率 (MRQ) | 2.27 | 0.82 |
| 速动比率 (MRQ) | 2.25 | 0.67 |
| 产权比率 (MRQ) | 0.02 | 136.90 |
| 利息保障倍数 (TTM) | -- | -15.62 |
成长性
营收增长
每股收益增长
股息
股息率 (TTM)
PDD
0.00%
Broadline Retail 行业
- 最大值
- 5.46%
- 上四分位数
- 2.38%
- 中位数
- 0.43%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
PDD 当前不派发股息，因此其股息率为 0%。对于注重成长的公司而言，这是一种常见的策略，因为它们倾向于将全部利润再投资于业务发展。然而，在以获取稳定收入为目标的成熟行业中，这种情况可能较不典型。
W
0.00%
Specialty Retail 行业
- 最大值
- 6.53%
- 上四分位数
- 2.69%
- 中位数
- 1.08%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
W 当前不派发股息，因此其股息率为 0%。对于注重成长的公司而言，这是一种常见的策略，因为它们倾向于将全部利润再投资于业务发展。然而，在以获取稳定收入为目标的成熟行业中，这种情况可能较不典型。
股息支付率 (TTM)
PDD
0.00%
Broadline Retail 行业
- 最大值
- 131.17%
- 上四分位数
- 63.48%
- 中位数
- 29.43%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
PDD 的股息支付率为 0%，表明公司目前不派发股息。这种策略在成长型公司中较为常见，它们倾向于将所有利润进行再投资以支持业务扩张。
W
0.00%
Specialty Retail 行业
- 最大值
- 165.81%
- 上四分位数
- 80.94%
- 中位数
- 31.61%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
W 的股息支付率为 0%，表明公司目前不派发股息。这种策略在成长型公司中较为常见，它们倾向于将所有利润进行再投资以支持业务扩张。
股息概览
| 代码 | PDD | W |
|---|---|---|
| 股息率 (TTM) | 0.00% | 0.00% |
| 股息支付率 (TTM) | 0.00% | 0.00% |
估值
市盈率 (TTM)
PDD
11.97
Broadline Retail 行业
- 最大值
- 66.12
- 上四分位数
- 35.17
- 中位数
- 16.29
- 下四分位数
- 10.47
- 最小值
- 5.94
PDD 的市盈率为 11.97，与 Broadline Retail 行业的通常水平相当。这表明其估值与同行相比，既没有明显的溢价，也没有显著的折价，处于一个公允的区间。
W
--
Specialty Retail 行业
- 最大值
- 48.56
- 上四分位数
- 29.15
- 中位数
- 22.00
- 下四分位数
- 15.46
- 最小值
- 7.95
我们目前未能获取 W 的市盈率（P/E）数据。
市销率 (TTM)
PDD
2.95
Broadline Retail 行业
- 最大值
- 5.40
- 上四分位数
- 3.33
- 中位数
- 2.04
- 下四分位数
- 0.80
- 最小值
- 0.16
PDD 的市销率为 2.95，与 Broadline Retail 行业的同行水平相当。这表明市场对其销售额的估值符合行业常规，处于一个公允的估值区间。
W
0.85
Specialty Retail 行业
- 最大值
- 5.08
- 上四分位数
- 2.69
- 中位数
- 1.23
- 下四分位数
- 0.48
- 最小值
- 0.09
W 的市销率为 0.85，与 Specialty Retail 行业的同行水平相当。这表明市场对其销售额的估值符合行业常规，处于一个公允的估值区间。
市净率 (MRQ)
PDD
3.58
Broadline Retail 行业
- 最大值
- 9.06
- 上四分位数
- 5.22
- 中位数
- 3.48
- 下四分位数
- 1.90
- 最小值
- 0.74
PDD 的市净率为 3.58，处于 Broadline Retail 行业的中等区间。这表明其市值相对于账面价值的水平符合行业基准，估值既不显昂贵也不显便宜。
W
1,989.32
Specialty Retail 行业
- 最大值
- 16.93
- 上四分位数
- 7.98
- 中位数
- 3.69
- 下四分位数
- 1.79
- 最小值
- 0.21
W 的市净率为 1,989.32，极高，远超 Specialty Retail 行业的普遍估值范围。这表明市场对其估值主要基于未来的高增长预期或品牌等无形资产，而非其当前的净资产价值，这可能伴随着较高的估值风险。
估值概览
| 代码 | PDD | W |
|---|---|---|
| 市盈率 (TTM) | 11.97 | -- |
| 市销率 (TTM) | 2.95 | 0.85 |
| 市净率 (MRQ) | 3.58 | 1,989.32 |
| 价格与自由现金流比率 (TTM) | 10.20 | 30.83 |