J vs. TTEK：Jacobs 与 Tetra Tech 股票对比
Jacobs（J）和Tetra Tech（TTEK）到底谁更胜一筹？本页将两者并排放在一起，从公司概况、表现与风险、盈利能力、成长性、财务实力、股息到估值逐项对比，部分关键基本面指标还会对照各自所在行业组的同行来衡量。
公司概况
Jacobs（J）和 Tetra Tech（TTEK）同属 Commercial & Professional Services 行业组，但 J 归类于 Professional Services，而 TTEK 归类于 Commercial Services & Supplies。
| 资料项 | J | TTEK |
|---|---|---|
| 名称 | Jacobs Solutions Inc. | Tetra Tech Inc. |
| 国家/地区 | United States | United States |
| GICS 板块 | Industrials | Industrials |
| GICS 行业组 | Commercial & Professional Services | Commercial & Professional Services |
| GICS 行业 | Professional Services | Commercial Services & Supplies |
| GICS 子行业 | Research & Consulting Services | Environmental & Facilities Services |
| 市值 | 174.27 亿 USD | 103.16 亿 USD |
| 货币 | USD | USD |
| 交易所 | 纽约证券交易所 | 纳斯达克 |
| 上市日期 | 1980年3月17日 | 1991年12月17日 |
| 证券类型 | 普通股 | 普通股 |
价格表现
累计增长
区间回报
年度回报
表现指标
| 指标 | J | TTEK |
|---|---|---|
| 总回报率（1 年） | 3.06% | 29.45% |
| 总回报率（3 年，年化） | 13.63% | 11.17% |
| 总回报率（5 年，年化） | 6.41% | 3.89% |
风险特征
回撤走势
收益分布
风险指标
| 指标 | J | TTEK |
|---|---|---|
| 波动率（1 年，年化） | 34.18% | 37.39% |
| Beta（5 年） | 0.68 | 0.84 |
| 最大回撤（5 年） | -34.44% | -47.50% |
| 平均成交量（3 个月） | 87.86 万 | 225.12 万 |
风险调整后表现
风险收益定位
风险调整指标
| 指标 | J | TTEK |
|---|---|---|
| 夏普比率（1 年） | -0.04 | 0.67 |
| 索提诺比率（1 年） | -0.05 | 1.02 |
盈利能力
净资产收益率（TTM）
Jacobs（J）和 Tetra Tech（TTEK）的 净资产收益率 分别为 8.00% 和 24.30%，都接近各自行业常见区间——资本效率大致与同业持平。
J
Commercial & Professional Services 行业组
8.00%
- 最大值
- 47.06%
- 上四分位数
- 25.43%
- 中位数
- 14.11%
- J
- 8.00%
- 下四分位数
- 3.92%
- 最小值
- -20.15%
TTEK
Commercial & Professional Services 行业组
24.30%
- 最大值
- 47.06%
- 上四分位数
- 25.43%
- TTEK
- 24.30%
- 中位数
- 14.11%
- 下四分位数
- 3.92%
- 最小值
- -20.15%
净利润率（TTM）
Jacobs（J，2.38%）和 Tetra Tech（TTEK，10.00%）每一元营收留下的净利大致是各自行业的典型水平——两家的最终盈利都不算突出。
J
Commercial & Professional Services 行业组
2.38%
- 最大值
- 23.28%
- 上四分位数
- 11.35%
- 中位数
- 5.65%
- J
- 2.38%
- 下四分位数
- 0.87%
- 最小值
- -8.60%
TTEK
Commercial & Professional Services 行业组
10.00%
- 最大值
- 23.28%
- 上四分位数
- 11.35%
- TTEK
- 10.00%
- 中位数
- 5.65%
- 下四分位数
- 0.87%
- 最小值
- -8.60%
营业利润率（TTM）
Jacobs（J，7.39%）和 Tetra Tech（TTEK，14.25%）的核心经营效率大致与各自行业持平——在营业利润率上都不算突出。
J
Commercial & Professional Services 行业组
7.39%
- 最大值
- 38.50%
- 上四分位数
- 18.84%
- 中位数
- 10.40%
- J
- 7.39%
- 下四分位数
- 5.59%
- 最小值
- -12.00%
TTEK
Commercial & Professional Services 行业组
14.25%
- 最大值
- 38.50%
- 上四分位数
- 18.84%
- TTEK
- 14.25%
- 中位数
- 10.40%
- 下四分位数
- 5.59%
- 最小值
- -12.00%
盈利能力指标
| 指标 | J | TTEK |
|---|---|---|
| 净资产收益率（TTM） | 8.00% | 24.30% |
| 总资产收益率（TTM） | 4.55% | 8.54% |
| 净利润率（TTM） | 2.38% | 10.00% |
| 营业利润率（TTM） | 7.39% | 14.25% |
| 毛利率（TTM） | 22.07% | 21.84% |
成长性
营收增长
Jacobs（J）和 Tetra Tech（TTEK）的 营收同比增长 分别为 4.60% 和 4.69%，都接近各自行业常见区间——收入端动能与同业大致持平。
每股收益增长
Tetra Tech（TTEK）的 每股收益同比增长 为 -24.39%，接近同业常见水平；Jacobs（J）为 -62.34%，处于后四分位，盈利动能偏弱。
成长性指标
| 指标 | J | TTEK |
|---|---|---|
| 营收同比增长 | 4.60% | 4.69% |
| 营收 3 年 CAGR | 7.13% | 15.81% |
| 每股收益同比增长 | -62.34% | -24.39% |
| 每股收益 3 年 CAGR | -21.82% | -1.46% |
财务实力
流动比率（MRQ）
Jacobs（J）和 Tetra Tech（TTEK）的 流动比率 分别为 1.29 和 1.18，都处于各自行业的典型中段区间，说明相对同业的短期流动性较为均衡。
J
Commercial & Professional Services 行业组
1.29
- 最大值
- 3.63
- 上四分位数
- 2.14
- 中位数
- 1.55
- J
- 1.29
- 下四分位数
- 1.09
- 最小值
- 0.45
TTEK
Commercial & Professional Services 行业组
1.18
- 最大值
- 3.63
- 上四分位数
- 2.14
- 中位数
- 1.55
- TTEK
- 1.18
- 下四分位数
- 1.09
- 最小值
- 0.45
债务 / 权益（MRQ）
Tetra Tech（TTEK）的 债务权益比 为 0.55，接近行业中位区间；Jacobs（J）为 1.25，处于行业高杠杆四分位。
J
Commercial & Professional Services 行业组
1.25
- 最大值
- 2.37
- J
- 1.25
- 上四分位数
- 1.25
- 中位数
- 0.88
- 下四分位数
- 0.35
- 最小值
- 0.00
TTEK
Commercial & Professional Services 行业组
0.55
- 最大值
- 2.37
- 上四分位数
- 1.25
- 中位数
- 0.88
- TTEK
- 0.55
- 下四分位数
- 0.35
- 最小值
- 0.00
财务实力指标
| 指标 | J | TTEK |
|---|---|---|
| 流动比率（MRQ） | 1.29 | 1.18 |
| 债务 / 权益（MRQ） | 1.25 | 0.55 |
| 净债务/EBITDA | 2.72 | 1.21 |
股息
股息率（TTM）
Jacobs（J）和 Tetra Tech（TTEK）的 股息率 分别为 0.92% 和 0.66%，都落在各自行业的常见区间内——是扎实、符合行业惯例的派息水平。
J
Commercial & Professional Services 行业组
0.92%
- 最大值
- 4.33%
- 上四分位数
- 1.80%
- J
- 0.92%
- 中位数
- 0.60%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
TTEK
Commercial & Professional Services 行业组
0.66%
- 最大值
- 4.33%
- 上四分位数
- 1.80%
- TTEK
- 0.66%
- 中位数
- 0.60%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
股息支付率（TTM）
Tetra Tech（TTEK）的 股息支付率 为 16.08%，处于行业典型派息带；而 Jacobs（J）为 45.18%，派息高于行业常态——留存更少，覆盖更薄。
J
Commercial & Professional Services 行业组
45.18%
- 最大值
- 99.58%
- J
- 45.18%
- 上四分位数
- 41.99%
- 中位数
- 17.27%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- -17.94%
TTEK
Commercial & Professional Services 行业组
16.08%
- 最大值
- 99.58%
- 上四分位数
- 41.99%
- 中位数
- 17.27%
- TTEK
- 16.08%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- -17.94%
股息指标
| 指标 | J | TTEK |
|---|---|---|
| 股息率（TTM） | 0.92% | 0.66% |
| 股息支付率（TTM） | 45.18% | 16.08% |
估值
市盈率（TTM）
Tetra Tech（TTEK）的 市盈率 为 24.27，接近行业常见水平；Jacobs（J）为 49.47，处于较贵四分位——J 需要更强的增长或盈利质量来支撑溢价。
J
Commercial & Professional Services 行业组
49.47
- J
- 49.47
- 最大值
- 49.47
- 上四分位数
- 33.76
- 中位数
- 24.16
- 下四分位数
- 16.01
- 最小值
- 1.89
TTEK
Commercial & Professional Services 行业组
24.27
- 最大值
- 49.47
- 上四分位数
- 33.76
- TTEK
- 24.27
- 中位数
- 24.16
- 下四分位数
- 16.01
- 最小值
- 1.89
市销率（TTM）
在 市销率 上，Jacobs（J，1.23）和 Tetra Tech（TTEK，2.37）的营收定价都与行业大致持平——按销售口径看不算便宜也不算贵。
J
Commercial & Professional Services 行业组
1.23
- 最大值
- 7.17
- 上四分位数
- 3.35
- 中位数
- 1.33
- J
- 1.23
- 下四分位数
- 0.69
- 最小值
- 0.11
TTEK
Commercial & Professional Services 行业组
2.37
- 最大值
- 7.17
- 上四分位数
- 3.35
- TTEK
- 2.37
- 中位数
- 1.33
- 下四分位数
- 0.69
- 最小值
- 0.11
市净率（MRQ）
在 市净率 上，Jacobs（J，5.34）和 Tetra Tech（TTEK，5.57）相对账面的定价都与行业大致持平——两者对同业都不算突出。
J
Commercial & Professional Services 行业组
5.34
- 最大值
- 11.25
- 上四分位数
- 6.08
- J
- 5.34
- 中位数
- 2.92
- 下四分位数
- 1.55
- 最小值
- -2.78
TTEK
Commercial & Professional Services 行业组
5.57
- 最大值
- 11.25
- 上四分位数
- 6.08
- TTEK
- 5.57
- 中位数
- 2.92
- 下四分位数
- 1.55
- 最小值
- -2.78
估值指标
| 指标 | J | TTEK |
|---|---|---|
| 市盈率（TTM） | 49.47 | 24.27 |
| 市销率（TTM） | 1.23 | 2.37 |
| 市净率（MRQ） | 5.34 | 5.57 |
| 自由现金流收益率（TTM） | 3.71% | 3.84% |