FAST vs. PWR：Fastenal 与 Quanta Services 股票对比

公司概况

Fastenal（FAST）和 Quanta Services（PWR）同属 Capital Goods 行业组，但 FAST 归类于 Trading Companies & Distributors，而 PWR 归类于 Construction & Engineering。

价格表现

累计增长

区间回报

年度回报

表现指标

风险特征

回撤走势

收益分布

风险指标

风险调整后表现

风险收益定位

风险调整指标

盈利能力

Fastenal（FAST）的 净资产收益率 为 35.26%，处于行业前四分位；Quanta Services（PWR）为 18.02%，更接近同业常见水平——FAST 的资本效率更强。

Fastenal（FAST，15.62%）每一元营收留下的净利在前四分位，领先于 Quanta Services（PWR，4.51%），后者大致是行业典型比例。

Fastenal（FAST，21.55%）的营业利润率处在前四分位，领先于 Quanta Services（PWR，8.63%），后者的经营效率大致与行业持平。

盈利能力指标

成长性

Quanta Services（PWR）的 营收同比增长 为 20.31%，处于行业前四分位；Fastenal（FAST）为 8.67%，更接近同业常见水平——PWR 的营收扩张更快。

Fastenal（FAST）和 Quanta Services（PWR）的 每股收益同比增长 分别为 9.00% 和 12.77%，都接近各自行业常见区间——盈利端动能与同业大致持平。

成长性指标

财务实力

Fastenal（FAST）的 流动比率 为 3.93，高于所在行业的典型中段区间；而 Quanta Services（PWR）的 流动比率 为 1.16，处于行业流动性较紧的四分位——两者营运资本结构不同，都值得进一步查看。

Fastenal（FAST）的 债务权益比 为 0.11，处于行业低杠杆四分位；Quanta Services（PWR）为 0.71，债务与权益组合接近行业中位区间。

财务实力指标

股息

Fastenal（FAST）的 股息率 为 1.81%，处于行业前四分位；Quanta Services（PWR）为 0.09%，处于行业常见区间——两边都是可观的派息，FAST 更丰厚。

Quanta Services（PWR）的 股息支付率 为 3.98%，处于行业典型派息带；Fastenal（FAST）为 78.05%，派息超过其所有同业——覆盖在组内最为紧绷。

股息指标

估值

Fastenal（FAST）和 Quanta Services（PWR）的 市盈率 分别为 43.08 和 48.95，都处于较贵的盈利倍数四分位，市场为 TTM 盈利支付的价格高于典型同业。

Quanta Services（PWR，2.19）的 市销率 与行业大致持平，Fastenal（FAST，6.70）则落在较贵的四分位——FAST 为每一元营收付出的价格更高。

两者相对账面都偏贵：Quanta Services（PWR，7.73）落在较高的 市净率 四分位，Fastenal（FAST，14.65）则更高、超出了其行业基准区间。

估值指标