FAST vs. NXT：Fastenal 与 Nextracker 股票对比

公司概况

Fastenal（FAST）和 Nextracker（NXT）同属 Capital Goods 行业组，但 FAST 归类于 Trading Companies & Distributors，而 NXT 归类于 Electrical Equipment。

Fastenal（FAST）自 1987年8月20日 上市，已有逾二十年公开市场历史；而 Nextracker（NXT）于 2023年2月9日 上市，可参考的历史短得多。

价格表现

累计增长

区间回报

年度回报

表现指标

风险特征

回撤走势

收益分布

风险指标

Nextracker（NXT）的 beta 为 1.66，属激进档位，代表对大盘变动更敏感；而 Fastenal（FAST）的 beta 为 0.64，属防御档位，通常对大盘变动更不敏感——两者处于 beta 光谱的两端。

风险调整后表现

风险收益定位

风险调整指标

盈利能力

Fastenal（FAST）和 Nextracker（NXT）的 净资产收益率 分别为 35.26% 和 26.46%，都处于行业前四分位，说明两家公司用股东权益创造利润的能力都强于典型同业。

就每一元销售额能留下多少净利而言，Fastenal（FAST，15.62%）和 Nextracker（NXT，15.98%）都强于多数同业，净利润率 落在各自行业前四分位。

Fastenal（FAST，21.55%）和 Nextracker（NXT，20.06%）都能把销售额高效转成营业利润，营业利润率 落在各自行业前四分位。

盈利能力指标

成长性

Nextracker（NXT）的 营收同比增长 为 20.28%，处于行业前四分位；Fastenal（FAST）为 8.67%，更接近同业常见水平——NXT 的营收扩张更快。

Fastenal（FAST）和 Nextracker（NXT）的 每股收益同比增长 分别为 9.00% 和 10.66%，都接近各自行业常见区间——盈利端动能与同业大致持平。

成长性指标

财务实力

Nextracker（NXT）的 流动比率 为 2.23，处于所在行业的典型中段区间；而 Fastenal（FAST）的 流动比率 为 3.93，高于所在行业的典型中段区间——流动性宽松，但相对同业可能有更多流动资产闲置。

Fastenal（FAST）和 Nextracker（NXT）的 债务权益比 分别为 0.11 和 0.02，都处于行业低杠杆四分位，债务相对权益低于多数同业。

财务实力指标

股息

Nextracker（NXT）不发放股息（收益率 0.00%）——可能选择再投资、回购，或暂不通过股息返还现金。而 Fastenal（FAST）的股息收益率为 1.81%，可正常与行业同业对标。

Nextracker（NXT）不发放股息（派息率 0.00%）——可能是在再投资、使用回购，或只是未通过股息返还现金。而 Fastenal（FAST）的派息率为 78.05%，可正常与行业同业对标。

股息指标

估值

Nextracker（NXT）的 市盈率 为 26.42，接近行业常见水平；Fastenal（FAST）为 43.08，处于较贵四分位——FAST 需要更强的增长或盈利质量来支撑溢价。

Fastenal（FAST，6.70）和 Nextracker（NXT，4.17）为每一元营收付出的价格都高于多数同业，市销率 落在各自行业较贵的四分位。

两者相对账面都偏贵：Nextracker（NXT，5.98）落在较高的 市净率 四分位，Fastenal（FAST，14.65）则更高、超出了其行业基准区间。

估值指标