EIX vs. WTRG：Edison 与 Essential Utilities 股票对比

公司概况

Edison（EIX）和 Essential Utilities（WTRG）同属 Utilities 行业组，但 EIX 归类于 Electric Utilities，而 WTRG 归类于 Water Utilities。

价格表现

累计增长

区间回报

年度回报

表现指标

风险特征

回撤走势

收益分布

风险指标

风险调整后表现

风险收益定位

风险调整指标

盈利能力

Edison（EIX）的 净资产收益率 为 18.76%，高于其行业区间，资本效率信号更强；Essential Utilities（WTRG）为 8.13%，更接近同业常见水平。

就每一元销售额能留下多少净利而言，Edison（EIX，19.60%）和 Essential Utilities（WTRG，21.79%）都强于多数同业，净利润率 落在各自行业前四分位。

Essential Utilities（WTRG，38.94%）的营业利润率处在前四分位，领先于 Edison（EIX，21.53%），后者的经营效率大致与行业持平。

盈利能力指标

成长性

Essential Utilities（WTRG）的 营收同比增长 为 18.62%，处于行业前四分位；Edison（EIX）为 9.76%，更接近同业常见水平——WTRG 的营收扩张更快。

Edison（EIX）的 每股收益同比增长 为 248.94%，高于其行业区间，盈利走势明显更强；Essential Utilities（WTRG）为 1.38%，更接近同业常见水平。

成长性指标

财务实力

Edison（EIX）的 流动比率 为 0.77，处于所在行业的典型中段区间；而 Essential Utilities（WTRG）的 流动比率 为 0.40，处于行业流动性较紧的四分位——WTRG 应对流动负债的缓冲较薄。

Essential Utilities（WTRG）的 债务权益比 为 1.23，接近行业中位区间；Edison（EIX）为 2.20，处于行业高杠杆四分位。

财务实力指标

股息

Edison（EIX）的 股息率 为 5.76%，处于行业前四分位；Essential Utilities（WTRG）为 3.01%，处于行业常见区间——两边都是可观的派息，EIX 更丰厚。

Edison（EIX）的 股息支付率 为 37.30%，处于行业典型派息带；而 Essential Utilities（WTRG）为 69.42%，派息高于行业常态——留存更少，覆盖更薄。

股息指标

估值

Edison（EIX）的 市盈率 为 6.31，处于较便宜四分位；Essential Utilities（WTRG）为 22.73，更接近行业常见盈利倍数——EIX 有估值折价，但仍应结合增长和盈利稳定性解读。

Edison（EIX，1.23）的 市销率 处于较便宜四分位，Essential Utilities（WTRG，5.01）则处于较贵四分位——每一元营收的定价存在明显差距。

Edison（EIX，1.28）相对账面落在较低的 市净率 四分位，Essential Utilities（WTRG，1.83）则大致处于行业中位——EIX 按资产看更便宜，但仍应结合 ROE 和资产质量来看。

估值指标