D vs. WTRG：Dominion Energy 与 Essential Utilities 股票对比
Dominion Energy（D）和Essential Utilities（WTRG）到底谁更胜一筹？本页将两者并排放在一起，从公司概况、表现与风险、盈利能力、成长性、财务实力、股息到估值逐项对比，部分关键基本面指标还会对照各自所在行业组的同行来衡量。
公司概况
Dominion Energy（D）和 Essential Utilities（WTRG）同属 Utilities 行业组，但 D 归类于 Multi-Utilities，而 WTRG 归类于 Water Utilities。
| 资料项 | D | WTRG |
|---|---|---|
| 名称 | Dominion Energy, Inc. | Essential Utilities Inc. |
| 国家/地区 | United States | United States |
| GICS 板块 | Utilities | Utilities |
| GICS 行业组 | Utilities | Utilities |
| GICS 行业 | Multi-Utilities | Water Utilities |
| GICS 子行业 | Multi-Utilities | Water Utilities |
| 市值 | 603.38 亿 USD | 130.16 亿 USD |
| 货币 | USD | USD |
| 交易所 | 纽约证券交易所 | 纽约证券交易所 |
| 上市日期 | 1980年3月17日 | 1980年3月17日 |
| 证券类型 | 普通股 | 普通股 |
价格表现
累计增长
区间回报
年度回报
表现指标
| 指标 | D | WTRG |
|---|---|---|
| 总回报率（1 年） | 16.61% | 19.07% |
| 总回报率（3 年，年化） | 20.91% | 13.95% |
| 总回报率（5 年，年化） | 2.95% | 2.39% |
风险特征
回撤走势
收益分布
风险指标
| 指标 | D | WTRG |
|---|---|---|
| 波动率（1 年，年化） | 21.38% | 22.14% |
| Beta（5 年） | 0.60 | 0.61 |
| 最大回撤（5 年） | -52.20% | -36.53% |
| 平均成交量（3 个月） | 441.89 万 | 237.91 万 |
风险调整后表现
风险收益定位
风险调整指标
| 指标 | D | WTRG |
|---|---|---|
| 夏普比率（1 年） | 0.58 | 0.67 |
| 索提诺比率（1 年） | 0.94 | 1.08 |
盈利能力
净资产收益率（TTM）
Dominion Energy（D）和 Essential Utilities（WTRG）的 净资产收益率 分别为 8.82% 和 8.13%，都接近各自行业常见区间——资本效率大致与同业持平。
D
Utilities 行业组
8.82%
- 最大值
- 17.99%
- 上四分位数
- 12.01%
- 中位数
- 9.44%
- D
- 8.82%
- 下四分位数
- 7.56%
- 最小值
- 2.17%
WTRG
Utilities 行业组
8.13%
- 最大值
- 17.99%
- 上四分位数
- 12.01%
- 中位数
- 9.44%
- WTRG
- 8.13%
- 下四分位数
- 7.56%
- 最小值
- 2.17%
净利润率（TTM）
Essential Utilities（WTRG，21.79%）每一元营收留下的净利在前四分位，领先于 Dominion Energy（D，13.99%），后者大致是行业典型比例。
D
Utilities 行业组
13.99%
- 最大值
- 28.78%
- 上四分位数
- 17.30%
- D
- 13.99%
- 中位数
- 12.73%
- 下四分位数
- 9.18%
- 最小值
- -0.20%
WTRG
Utilities 行业组
21.79%
- 最大值
- 28.78%
- WTRG
- 21.79%
- 上四分位数
- 17.30%
- 中位数
- 12.73%
- 下四分位数
- 9.18%
- 最小值
- -0.20%
营业利润率（TTM）
Dominion Energy（D，35.07%）和 Essential Utilities（WTRG，38.94%）都能把销售额高效转成营业利润，营业利润率 落在各自行业前四分位。
D
Utilities 行业组
35.07%
- 最大值
- 53.83%
- D
- 35.07%
- 上四分位数
- 31.12%
- 中位数
- 23.62%
- 下四分位数
- 15.45%
- 最小值
- -4.90%
WTRG
Utilities 行业组
38.94%
- 最大值
- 53.83%
- WTRG
- 38.94%
- 上四分位数
- 31.12%
- 中位数
- 23.62%
- 下四分位数
- 15.45%
- 最小值
- -4.90%
盈利能力指标
| 指标 | D | WTRG |
|---|---|---|
| 净资产收益率（TTM） | 8.82% | 8.13% |
| 总资产收益率（TTM） | 3.17% | 3.00% |
| 净利润率（TTM） | 13.99% | 21.79% |
| 营业利润率（TTM） | 35.07% | 38.94% |
| 毛利率（TTM） | 46.51% | 57.07% |
成长性
营收增长
Dominion Energy（D）和 Essential Utilities（WTRG）的 营收同比增长 分别为 14.16% 和 18.62%，都处于行业前四分位，说明两家公司的营收扩张都快于典型同业。
每股收益增长
Dominion Energy（D）的 每股收益同比增长 为 39.78%，处于行业前四分位；Essential Utilities（WTRG）为 1.38%，更接近同业常见水平——D 的每股盈利增长更快。
成长性指标
| 指标 | D | WTRG |
|---|---|---|
| 营收同比增长 | 14.16% | 18.62% |
| 营收 3 年 CAGR | 5.80% | 2.65% |
| 每股收益同比增长 | 39.78% | 1.38% |
| 每股收益 3 年 CAGR | 46.26% | 7.52% |
财务实力
流动比率（MRQ）
Dominion Energy（D）的 流动比率 为 0.88，处于所在行业的典型中段区间；而 Essential Utilities（WTRG）的 流动比率 为 0.40，处于行业流动性较紧的四分位——WTRG 应对流动负债的缓冲较薄。
D
Utilities 行业组
0.88
- 最大值
- 1.90
- 上四分位数
- 1.17
- 中位数
- 0.88
- D
- 0.88
- 下四分位数
- 0.66
- 最小值
- 0.29
WTRG
Utilities 行业组
0.40
- 最大值
- 1.90
- 上四分位数
- 1.17
- 中位数
- 0.88
- 下四分位数
- 0.66
- WTRG
- 0.40
- 最小值
- 0.29
债务 / 权益（MRQ）
Dominion Energy（D）和 Essential Utilities（WTRG）的 债务权益比 分别为 1.62 和 1.23，两者的债务与权益组合都接近行业中位区间。
D
Utilities 行业组
1.62
- 最大值
- 2.63
- 上四分位数
- 1.77
- D
- 1.62
- 中位数
- 1.35
- 下四分位数
- 0.84
- 最小值
- 0.00
WTRG
Utilities 行业组
1.23
- 最大值
- 2.63
- 上四分位数
- 1.77
- 中位数
- 1.35
- WTRG
- 1.23
- 下四分位数
- 0.84
- 最小值
- 0.00
财务实力指标
| 指标 | D | WTRG |
|---|---|---|
| 流动比率（MRQ） | 0.88 | 0.40 |
| 债务 / 权益（MRQ） | 1.62 | 1.23 |
| 净债务/EBITDA | 6.21 | 6.30 |
股息
股息率（TTM）
Dominion Energy（D）的 股息率 为 3.83%，处于行业前四分位；Essential Utilities（WTRG）为 3.01%，处于行业常见区间——两边都是可观的派息，D 更丰厚。
D
Utilities 行业组
3.83%
- 最大值
- 6.66%
- D
- 3.83%
- 上四分位数
- 3.58%
- 中位数
- 2.85%
- 下四分位数
- 0.66%
- 最小值
- 0.00%
WTRG
Utilities 行业组
3.01%
- 最大值
- 6.66%
- 上四分位数
- 3.58%
- WTRG
- 3.01%
- 中位数
- 2.85%
- 下四分位数
- 0.66%
- 最小值
- 0.00%
股息支付率（TTM）
Dominion Energy（D）和 Essential Utilities（WTRG）的 股息支付率 分别为 88.12% 和 69.42%，都高于各自行业的典型水平，一旦盈利回落，分红的缓冲会比较薄。
D
Utilities 行业组
88.12%
- 最大值
- 113.04%
- D
- 88.12%
- 上四分位数
- 68.72%
- 中位数
- 56.38%
- 下四分位数
- 32.38%
- 最小值
- 0.00%
WTRG
Utilities 行业组
69.42%
- 最大值
- 113.04%
- WTRG
- 69.42%
- 上四分位数
- 68.72%
- 中位数
- 56.38%
- 下四分位数
- 32.38%
- 最小值
- 0.00%
股息指标
| 指标 | D | WTRG |
|---|---|---|
| 股息率（TTM） | 3.83% | 3.01% |
| 股息支付率（TTM） | 88.12% | 69.42% |
估值
市盈率（TTM）
Dominion Energy（D）和 Essential Utilities（WTRG）的 市盈率 分别为 22.64 和 22.73，都接近各自行业常见水平——相对同业没有明显的盈利倍数折价或溢价。
D
Utilities 行业组
22.64
- 最大值
- 31.22
- 上四分位数
- 23.30
- D
- 22.64
- 中位数
- 19.64
- 下四分位数
- 15.17
- 最小值
- 3.34
WTRG
Utilities 行业组
22.73
- 最大值
- 31.22
- 上四分位数
- 23.30
- WTRG
- 22.73
- 中位数
- 19.64
- 下四分位数
- 15.17
- 最小值
- 3.34
市销率（TTM）
Dominion Energy（D，3.14）的 市销率 与行业大致持平，Essential Utilities（WTRG，5.01）则落在较贵的四分位——WTRG 为每一元营收付出的价格更高。
D
Utilities 行业组
3.14
- 最大值
- 6.35
- 上四分位数
- 3.63
- D
- 3.14
- 中位数
- 2.63
- 下四分位数
- 1.52
- 最小值
- 0.00
WTRG
Utilities 行业组
5.01
- 最大值
- 6.35
- WTRG
- 5.01
- 上四分位数
- 3.63
- 中位数
- 2.63
- 下四分位数
- 1.52
- 最小值
- 0.00
市净率（MRQ）
在 市净率 上，Dominion Energy（D，2.11）和 Essential Utilities（WTRG，1.83）相对账面的定价都与行业大致持平——两者对同业都不算突出。
D
Utilities 行业组
2.11
- 最大值
- 3.12
- 上四分位数
- 2.21
- D
- 2.11
- 中位数
- 1.83
- 下四分位数
- 1.46
- 最小值
- 0.34
WTRG
Utilities 行业组
1.83
- 最大值
- 3.12
- 上四分位数
- 2.21
- 中位数
- 1.83
- WTRG
- 1.83
- 下四分位数
- 1.46
- 最小值
- 0.34
估值指标
| 指标 | D | WTRG |
|---|---|---|
| 市盈率（TTM） | 22.64 | 22.73 |
| 市销率（TTM） | 3.14 | 5.01 |
| 市净率（MRQ） | 2.11 | 1.83 |
| 自由现金流收益率（TTM） | -12.95% | -5.45% |