CNP vs. WTRG：CenterPoint Energy 与 Essential Utilities 股票对比

公司概况

CenterPoint Energy（CNP）和 Essential Utilities（WTRG）同属 Utilities 行业组，但 CNP 归类于 Multi-Utilities，而 WTRG 归类于 Water Utilities。

价格表现

累计增长

区间回报

年度回报

表现指标

风险特征

回撤走势

收益分布

风险指标

风险调整后表现

风险收益定位

风险调整指标

盈利能力

CenterPoint Energy（CNP）和 Essential Utilities（WTRG）的 净资产收益率 分别为 10.14% 和 8.13%，都接近各自行业常见区间——资本效率大致与同业持平。

Essential Utilities（WTRG，21.79%）每一元营收留下的净利在前四分位，领先于 CenterPoint Energy（CNP，11.76%），后者大致是行业典型比例。

Essential Utilities（WTRG，38.94%）的营业利润率处在前四分位，领先于 CenterPoint Energy（CNP，30.26%），后者的经营效率大致与行业持平。

盈利能力指标

成长性

Essential Utilities（WTRG）的 营收同比增长 为 18.62%，处于行业前四分位；CenterPoint Energy（CNP）为 8.26%，更接近同业常见水平——WTRG 的营收扩张更快。

CenterPoint Energy（CNP）和 Essential Utilities（WTRG）的 每股收益同比增长 分别为 1.27% 和 1.38%，都接近各自行业常见区间——盈利端动能与同业大致持平。

成长性指标

财务实力

CenterPoint Energy（CNP）的 流动比率 为 1.15，处于所在行业的典型中段区间；而 Essential Utilities（WTRG）的 流动比率 为 0.40，处于行业流动性较紧的四分位——WTRG 应对流动负债的缓冲较薄。

Essential Utilities（WTRG）的 债务权益比 为 1.23，接近行业中位区间；CenterPoint Energy（CNP）为 2.12，处于行业高杠杆四分位。

财务实力指标

股息

CenterPoint Energy（CNP）和 Essential Utilities（WTRG）的 股息率 分别为 2.30% 和 3.01%，都落在各自行业的常见区间内——是扎实、符合行业惯例的派息水平。

CenterPoint Energy（CNP）的 股息支付率 为 52.87%，处于行业典型派息带；而 Essential Utilities（WTRG）为 69.42%，派息高于行业常态——留存更少，覆盖更薄。

股息指标

估值

Essential Utilities（WTRG）的 市盈率 为 22.73，接近行业常见水平；CenterPoint Energy（CNP）为 23.37，处于较贵四分位——CNP 需要更强的增长或盈利质量来支撑溢价。

CenterPoint Energy（CNP，2.74）的 市销率 与行业大致持平，Essential Utilities（WTRG，5.01）则落在较贵的四分位——WTRG 为每一元营收付出的价格更高。

Essential Utilities（WTRG，1.83）的 市净率 与行业大致持平，CenterPoint Energy（CNP，2.30）则带有高于同业的溢价——CNP 按资产看更贵。

估值指标