CBRS vs. NXPI：Cerebras Systems 与 NXP Semiconductors 股票对比

公司概况

Cerebras Systems（CBRS）和 NXP Semiconductors（NXPI）同属 Semiconductors & Semiconductor Equipment 行业下的 Semiconductors 子行业，在 GICS 分类中属于最接近的一组同业。

NXP Semiconductors（NXPI）自 2010年8月6日 上市，上市交易历史明显更长；而 Cerebras Systems（CBRS）于 2026年5月14日 才上市——长窗口指标对比时需对 CBRS 一方保留判断。

价格表现

累计增长

区间回报

年度回报

表现指标

风险特征

回撤走势

收益分布

风险指标

风险调整后表现

风险收益定位

CBRS 和 NXPI 都需要同时具备 1 年波动率和 1 年收益，才能绘制风险收益定位图。

风险调整指标

盈利能力

资本效率只有一边可看：NXP Semiconductors（NXPI）的股东权益回报为 28.67%，可在行业中排位；Cerebras Systems（CBRS）本期没有 净资产收益率 数据。

Cerebras Systems（CBRS）的 净利润率 为负值 -75.27%，通常意味着该期间出现净亏损。而 NXP Semiconductors（NXPI）的 净利润率 为 23.40%，可正常与行业同业对标。

Cerebras Systems（CBRS）的 营业利润率 为负值 -264.97%，通常意味着在营业利润口径下经营成本超过收入。而 NXP Semiconductors（NXPI）的 营业利润率 为 32.30%，可正常与行业同业对标。

盈利能力指标

成长性

Cerebras Systems（CBRS）的 营收同比增长 为 75.71%，高于其行业区间；而 NXP Semiconductors（NXPI）为 -2.74%，处于后四分位——两者营收动能差距很大。

盈利增长只有一边可看：NXP Semiconductors（NXPI）的 每股收益同比增长 为 -18.29%，可在行业中排位；Cerebras Systems（CBRS）本期没有 每股收益同比增长 数据。

成长性指标

财务实力

Cerebras Systems（CBRS）的 流动比率 为 5.83，高于所在行业的典型中段区间；而 NXP Semiconductors（NXPI）的 流动比率 为 2.13，处于行业流动性较紧的四分位——两者营运资本结构不同，都值得进一步查看。

Cerebras Systems（CBRS）的 债务权益比 为 0.16，接近行业中位区间；NXP Semiconductors（NXPI）为 0.88，处于行业高杠杆四分位。

财务实力指标

股息

Cerebras Systems（CBRS）不发放股息（收益率 0.00%）——可能选择再投资、回购，或暂不通过股息返还现金。而 NXP Semiconductors（NXPI）的股息收益率为 1.66%，可正常与行业同业对标。

Cerebras Systems（CBRS）不发放股息（派息率 0.00%）——可能是在再投资、使用回购，或只是未通过股息返还现金。而 NXP Semiconductors（NXPI）的派息率为 31.91%，可正常与行业同业对标。

股息指标

估值

盈利倍数只有一边可看：NXP Semiconductors（NXPI）的交易价格为 TTM 盈利的 19.54 倍，可与同业对标；Cerebras Systems（CBRS）本期没有 市盈率 数据。

NXP Semiconductors（NXPI，4.54）的 市销率 接近行业典型水平，而 Cerebras Systems（CBRS，31.30）高于其基准区间——CBRS 按销售看明显偏贵。

Cerebras Systems（CBRS，2.23）相对账面落在较低的 市净率 四分位，NXP Semiconductors（NXPI，5.18）则大致处于行业中位——CBRS 按资产看更便宜，但仍应结合 ROE 和资产质量来看。

估值指标