APD与GFI：股票综合比较

更新于2025年7月8日

本文对APD和GFI进行了全面对比，涵盖历史表现、盈利能力、财务实力、成长性、股息以及估值等方面。

公司概况

APD的市值（649.47亿USD）显著高于GFI的市值（216.60亿USD），显示出其在公司规模上的明显领先地位。

APD的Beta值（0.87）显著较高，预示其股价相对于市场的波动幅度远大于GFI（Beta 0.50），这意味着更高的潜在回报及相应风险。

GFI通过美国存托凭证（ADR）的方式供美国投资者交易，使其可以直接投资这家外国公司的业务。而APD是一家纯粹的美国本土公司。

代码	APD	GFI
公司名称	Air Products and Chemicals, Inc.	Gold Fields Limited
国家	US	ZA
板块	Basic Materials	Basic Materials
行业	Chemicals - Specialty	Gold
首席执行官	Eduardo F. Menezes	Michael John Fraser MBL
价格	291.84USD	24.2USD
市值	649.47亿USD	216.60亿USD
贝塔值（波动性）	0.87	0.50
交易所	NYSE	NYSE
IPO日期	1980年3月17日	1980年3月17日
ADR	否	是

历史表现

此图表通过追踪$10,000的初始投资在每只股票中的增长情况，来比较 APD 和 GFI 的表现。请使用选项卡选择所需的时间周期。

数据已根据股息和股票拆分进行调整。

APD 与 GFI：过去一年内$10,000投资回报对比。

盈利能力

净资产收益率

APD

9.65%

Chemicals - Specialty 行业

最大值: 34.45%
上四分位数: 15.78%
中位数: 7.65%
下四分位数: 2.96%
最小值: -12.04%

APD 的净资产收益率为 9.65%，与 Chemicals - Specialty 行业的标准水平持平，表明其相对于股东权益的盈利能力是该行业的典型表现。

GFI

8.19%

Gold 行业

最大值: 25.86%
上四分位数: 12.48%
中位数: 8.15%
下四分位数: 2.34%
最小值: -3.82%

GFI 的净资产收益率为 8.19%，与 Gold 行业的标准水平持平，表明其相对于股东权益的盈利能力是该行业的典型表现。

APD 与 GFI：净资产收益率指标分别与其所属的 Chemicals - Specialty 及 Gold 行业基准的对比。

投入资本回报率

APD

3.50%

Chemicals - Specialty 行业

最大值: 20.22%
上四分位数: 10.99%
中位数: 5.25%
下四分位数: 3.06%
最小值: -8.62%

APD 的投入资本回报率为 3.50%，与 Chemicals - Specialty 行业的基准水平一致，反映出公司从其资本基础中获取利润的效率处于行业标准水平。

GFI

6.39%

Gold 行业

最大值: 20.84%
上四分位数: 9.90%
中位数: 5.11%
下四分位数: 1.36%
最小值: -10.62%

GFI 的投入资本回报率为 6.39%，与 Gold 行业的基准水平一致，反映出公司从其资本基础中获取利润的效率处于行业标准水平。

APD 与 GFI：投入资本回报率指标分别与其所属的 Chemicals - Specialty 及 Gold 行业基准的对比。

净利润率

APD

12.76%

Chemicals - Specialty 行业

最大值: 23.23%
上四分位数: 10.64%
中位数: 5.14%
下四分位数: 0.64%
最小值: -8.93%

APD 的净利润率为 12.76%，处于 Chemicals - Specialty 行业的前25%，标志着其盈利能力强劲，并且比大多数同行更有效地控制了成本。

GFI

18.32%

Gold 行业

最大值: 26.48%
上四分位数: 21.01%
中位数: 16.48%
下四分位数: 8.22%
最小值: -6.63%

GFI 的净利润率为 18.32%，处于 Gold 行业的核心区间（即中间50%的公司）。这表明其将销售收入转化为利润的能力与该行业的典型水平保持一致。

APD 与 GFI：净利率指标分别与其所属的 Chemicals - Specialty 及 Gold 行业基准的对比。

营业利润率

APD

12.29%

Chemicals - Specialty 行业

最大值: 26.42%
上四分位数: 15.81%
中位数: 10.07%
下四分位数: 4.82%
最小值: -7.44%

APD 的营业利润率为 12.29%，在 Chemicals - Specialty 行业中处于中等位置，表明公司管理核心业务的效率达到了该行业的典型水平。

GFI

44.81%

Gold 行业

最大值: 67.43%
上四分位数: 40.39%
中位数: 30.64%
下四分位数: 19.83%
最小值: -9.84%

GFI 的营业利润率为 44.81%，位于 Gold 行业的前25%。这表明公司将收入转化为营业利润的能力很强，在核心业务效率方面跑赢了多数竞争对手。

APD 与 GFI：营业利润率指标分别与其所属的 Chemicals - Specialty 及 Gold 行业基准的对比。

盈利能力概览

股票代码	APD	GFI
净资产收益率 (TTM)	9.65%	8.19%
资产回报率 (TTM)	3.94%	3.84%
投入资本回报率 (TTM)	3.50%	6.39%
净利率 (TTM)	12.76%	18.32%
营业利润率 (TTM)	12.29%	44.81%
毛利率 (TTM)	31.94%	46.51%

财务实力

流动比率

APD

1.00

Chemicals - Specialty 行业

最大值: 3.95
上四分位数: 2.60
中位数: 2.04
下四分位数: 1.60
最小值: 0.77

APD 的流动比率为 1.00，位于 Chemicals - Specialty 行业的后 25% 区间。这表明与众多竞争对手相比，公司的流动性相对紧张，应对短期债务的能力可能受到一定限制。

GFI

1.14

Gold 行业

最大值: 4.98
上四分位数: 3.76
中位数: 2.34
下四分位数: 1.51
最小值: 0.52

GFI 的流动比率为 1.14，位于 Gold 行业的后 25% 区间。这表明与众多竞争对手相比，公司的流动性相对紧张，应对短期债务的能力可能受到一定限制。

APD 与 GFI：流动比率指标分别与其所属的 Chemicals - Specialty 及 Gold 行业基准的对比。

产权比率

APD

1.12

Chemicals - Specialty 行业

最大值: 1.65
上四分位数: 1.10
中位数: 0.73
下四分位数: 0.55
最小值: 0.01

APD 的产权比率为 1.12，处于 Chemicals - Specialty 行业的前四分之一。这说明其杠杆水平高于大部分同行。较高的杠杆有助于提升股东权益的增长潜力，但同时也使公司在面临经济下行或利率上升时更为脆弱。

GFI

0.57

Gold 行业

最大值: 0.67
上四分位数: 0.34
中位数: 0.17
下四分位数: 0.06
最小值: 0.00

GFI 的产权比率为 0.57，处于 Gold 行业的前四分之一。这说明其杠杆水平高于大部分同行。较高的杠杆有助于提升股东权益的增长潜力，但同时也使公司在面临经济下行或利率上升时更为脆弱。

APD 与 GFI：产权比率指标分别与其所属的 Chemicals - Specialty 及 Gold 行业基准的对比。

利息保障倍数

APD

7.77

Chemicals - Specialty 行业

最大值: 13.69
上四分位数: 9.06
中位数: 5.24
下四分位数: 1.68
最小值: -3.09

APD 的利息保障倍数为 7.77，处于 Chemicals - Specialty 行业的中游位置，表明其覆盖利息支出的能力符合行业标准，财务状况稳健。

GFI

Gold 行业

最大值: 45.23
上四分位数: 25.79
中位数: 13.44
下四分位数: 2.91
最小值: -6.26

GFI 的利息保障倍数数据目前不可用。

APD 与 GFI：利息保障倍数指标分别与其所属的 Chemicals - Specialty 及 Gold 行业基准的对比。

财务实力概览

股票代码	APD	GFI
流动比率 (TTM)	1.00	1.14
速动比率 (TTM)	0.85	0.73
产权比率 (TTM)	1.12	0.57
资产负债率 (TTM)	0.42	0.29
净负债与EBITDA比率 (TTM)	4.19	2.26
利息保障倍数 (TTM)	7.77	--

成长性

以下图表比较了 APD 和 GFI 的关键同比增长 (YoY) 指标。这些指标基于公司的年度财务报告。

营收同比增长率

APD 与 GFI：年度营收同比增长率对比。

每股收益同比增长率

APD 与 GFI：年度每股收益同比增长率对比。

自由现金流同比增长率

APD 与 GFI：年度自由现金流同比增长率对比。

股息

股息率

APD

2.44%

Chemicals - Specialty 行业

最大值: 9.19%
上四分位数: 2.44%
中位数: 1.46%
下四分位数: 0.25%
最小值: 0.00%

APD 的股息率为 2.44%，处于 Chemicals - Specialty 行业的前四分之一水平。这意味着它能提供比大多数同行更具吸引力的现金回报，显示了公司对股东回报的坚定承诺。

GFI

2.31%

Gold 行业

最大值: 3.65%
上四分位数: 1.37%
中位数: 0.47%
下四分位数: 0.00%
最小值: 0.00%

GFI 的股息率为 2.31%，处于 Gold 行业的前四分之一水平。这意味着它能提供比大多数同行更具吸引力的现金回报，显示了公司对股东回报的坚定承诺。

APD 与 GFI：股息率指标分别与其所属的 Chemicals - Specialty 及 Gold 行业基准的对比。

股息支付率

APD

102.68%

Chemicals - Specialty 行业

最大值: 163.70%
上四分位数: 57.04%
中位数: 30.02%
下四分位数: 12.51%
最小值: 0.00%

APD 的股息支付率为 102.68%，超过了 100%。这意味着公司派发的股息金额超过了其盈利，这种做法通常难以持续，并可能对未来股息的稳定性构成风险。

GFI

51.03%

Gold 行业

最大值: 110.70%
上四分位数: 42.09%
中位数: 15.45%
下四分位数: 0.00%
最小值: 0.00%

GFI 的股息支付率为 51.03%，位于 Gold 行业的前四分之一。这表明公司对股东回报的承诺较高，但同时也意味着用于业务再投资的留存收益比例低于许多同行。

APD 与 GFI：股息支付率指标分别与其所属的 Chemicals - Specialty 及 Gold 行业基准的对比。

股息概览

股票代码	APD	GFI
股息率 (TTM)	2.44%	2.31%
股息支付率 (TTM)	102.68%	51.03%

估值

市盈率

APD

42.39

Chemicals - Specialty 行业

最大值: 56.68
上四分位数: 33.75
中位数: 23.45
下四分位数: 16.09
最小值: 7.50

APD 的市盈率为 42.39，位列 Chemicals - Specialty 行业前25%。这种高估值意味着市场对其未来增长寄予厚望，但同时也带来了风险：如果未来的盈利无法达到预期，股价可能面临较大的回调压力。

GFI

57.07

Gold 行业

最大值: 64.00
上四分位数: 46.06
中位数: 29.03
下四分位数: 16.74
最小值: 1.00

GFI 的市盈率为 57.07，位列 Gold 行业前25%。这种高估值意味着市场对其未来增长寄予厚望，但同时也带来了风险：如果未来的盈利无法达到预期，股价可能面临较大的回调压力。

APD 与 GFI：市盈率指标分别与其所属的 Chemicals - Specialty 及 Gold 行业基准的对比。

预期市盈增长率

APD

6.80

Chemicals - Specialty 行业

最大值: 6.58
上四分位数: 3.23
中位数: 1.64
下四分位数: 0.96
最小值: 0.16

APD 的预期市盈增长率为 6.80，远高于 Chemicals - Specialty 行业的普遍水平。这暗示其股价相对于盈利增长预期而言可能被严重高估，构成了显著的估值风险。

GFI

-12.58

Gold 行业

最大值: 14.01
上四分位数: 6.52
中位数: 3.33
下四分位数: 0.82
最小值: 0.05

在 Gold 行业中，预期市盈增长率（Forward PEG）通常不作为核心的估值工具。

APD 与 GFI：预期市盈增长率指标分别与其所属的 Chemicals - Specialty 及 Gold 行业基准的对比。

市销率

APD

5.40

Chemicals - Specialty 行业

最大值: 3.76
上四分位数: 2.31
中位数: 1.38
下四分位数: 0.89
最小值: 0.16

APD 的市销率为 5.40，远超 Chemicals - Specialty 行业的普遍范围。这反映出市场对其销售额给予了极高的溢价，其估值已计入了非常乐观的增长预期，因此伴随着较高的风险。

GFI

10.37

Gold 行业

最大值: 15.12
上四分位数: 7.63
中位数: 3.25
下四分位数: 2.30
最小值: 0.79

GFI 的市销率为 10.37，位于 Gold 行业的前四分之一。这表明其股价相对于销售收入而言较为昂贵，市场可能已经提前计入了未来的高增长。若公司业绩无法支撑这一高估值，股价则面临回调风险。

APD 与 GFI：市销率指标分别与其所属的 Chemicals - Specialty 及 Gold 行业基准的对比。

市净率

APD

4.42

Chemicals - Specialty 行业

最大值: 6.73
上四分位数: 3.78
中位数: 1.56
下四分位数: 1.27
最小值: 0.35

APD 的市净率为 4.42，处于 Chemicals - Specialty 行业的前25%。这意味着其股价远高于公司的账面价值，其估值的合理性高度依赖于公司未来能否利用其资产创造出超额回报，否则可能面临估值回调的风险。

GFI

4.27

Gold 行业

最大值: 6.10
上四分位数: 3.60
中位数: 2.02
下四分位数: 1.35
最小值: 0.26

GFI 的市净率为 4.27，处于 Gold 行业的前25%。这意味着其股价远高于公司的账面价值，其估值的合理性高度依赖于公司未来能否利用其资产创造出超额回报，否则可能面临估值回调的风险。

APD 与 GFI：市净率指标分别与其所属的 Chemicals - Specialty 及 Gold 行业基准的对比。

估值概览

股票代码	APD	GFI
市盈率 (P/E, TTM)	42.39	57.07
预期市盈增长率 (PEG, TTM)	6.80	-12.58
市销率 (P/S, TTM)	5.40	10.37
市净率 (P/B, TTM)	4.42	4.27
市现率 (P/FCF, TTM)	-14.99	784.13
企业价值倍数 (EV/EBITDA, TTM)	22.33	26.18
企业价值与销售额比率 (EV/Sales, TTM)	6.65	11.36