AIT vs. ITW：Applied Industrial 与 Illinois Tool Works 股票对比

公司概况

Applied Industrial（AIT）和 Illinois Tool Works（ITW）同属 Capital Goods 行业组，但 AIT 归类于 Trading Companies & Distributors，而 ITW 归类于 Machinery。

价格表现

累计增长

区间回报

年度回报

表现指标

风险特征

回撤走势

收益分布

风险指标

风险调整后表现

风险收益定位

风险调整指标

盈利能力

两家公司权益回报都强，但 Illinois Tool Works（ITW）更突出：其 净资产收益率 为 101.65%，高于行业区间；Applied Industrial（AIT）为 22.51%，也处于前四分位。

Illinois Tool Works（ITW，19.39%）每一元营收留下的净利在前四分位，领先于 Applied Industrial（AIT，8.39%），后者大致是行业典型比例。

Illinois Tool Works（ITW，28.05%）的营业利润率处在前四分位，领先于 Applied Industrial（AIT，11.12%），后者的经营效率大致与行业持平。

盈利能力指标

成长性

Applied Industrial（AIT）的 营收同比增长 为 8.84%，接近同业常见水平；Illinois Tool Works（ITW）为 0.92%，处于后四分位，收入端动能偏弱。

盈利增长只有一边可看：Illinois Tool Works（ITW）的 每股收益同比增长 为 -10.42%，可在行业中排位；Applied Industrial（AIT）本期没有 每股收益同比增长 数据。

成长性指标

财务实力

Applied Industrial（AIT）的 流动比率 为 2.89，处于所在行业的典型中段区间；而 Illinois Tool Works（ITW）的 流动比率 为 1.29，处于行业流动性较紧的四分位——ITW 应对流动负债的缓冲较薄。

Applied Industrial（AIT）的 债务权益比 为 0.15，处于行业低杠杆四分位；而 Illinois Tool Works（ITW）为 2.98，高于其行业基准区间。

财务实力指标

股息

Illinois Tool Works（ITW）的 股息率 为 2.29%，处于行业前四分位；Applied Industrial（AIT）为 0.71%，处于行业常见区间——两边都是可观的派息，ITW 更丰厚。

Applied Industrial（AIT）的 股息支付率 为 17.63%，处于行业典型派息带；而 Illinois Tool Works（ITW）为 58.43%，派息高于行业常态——留存更少，覆盖更薄。

股息指标

估值

Applied Industrial（AIT）和 Illinois Tool Works（ITW）的 市盈率 分别为 25.10 和 25.06，都接近各自行业常见水平——相对同业没有明显的盈利倍数折价或溢价。

Applied Industrial（AIT，2.05）的 市销率 与行业大致持平，Illinois Tool Works（ITW，4.80）则落在较贵的四分位——ITW 为每一元营收付出的价格更高。

两者相对账面都偏贵：Applied Industrial（AIT，5.50）落在较高的 市净率 四分位，Illinois Tool Works（ITW，25.42）则更高、超出了其行业基准区间。

估值指标