Urban Outfitters（URBN）股票分析
这是对 Urban Outfitters（URBN）的同行视角分析：其表现、风险、盈利能力、财务实力、股息和估值都对照所在的 Consumer Discretionary Distribution & Retail 同行来衡量，让每个数字都放在同行背景下来看，而非孤立地看。
公司概况
| 资料项 | URBN |
|---|---|
| 名称 | Urban Outfitters Inc. |
| 国家/地区 | United States |
| GICS 板块 | Consumer Discretionary |
| GICS 行业组 | Consumer Discretionary Distribution & Retail |
| GICS 行业 | Specialty Retail |
| GICS 子行业 | Apparel Retail |
| 市值 | 59.41 亿 USD |
| 货币 | USD |
| 交易所 | 纳斯达克 |
| 上市日期 | 1993年11月9日 |
| 证券类型 | 普通股 |
价格表现
累计增长
区间回报
年度回报
表现指标
| 指标 | 当前股票: URBN | 行业组中位数 |
|---|---|---|
| 总回报率（1 年） | -5.71% | -0.26% |
| 总回报率（3 年，年化） | 28.01% | 5.89% |
| 总回报率（5 年，年化） | 11.86% | -6.04% |
风险特征
回撤走势
收益分布
风险指标
| 指标 | 当前股票: URBN | 行业组中位数 |
|---|---|---|
| 波动率（1 年，年化） | 44.10% | 47.77% |
| Beta（5 年） | 1.23 | 1.10 |
| 最大回撤（5 年） | -55.83% | -69.65% |
风险调整后表现
风险收益定位
风险调整指标
| 指标 | 当前股票: URBN | 行业组中位数 |
|---|---|---|
| 夏普比率（1 年） | -0.22 | -0.09 |
| 索提诺比率（1 年） | -0.32 | -0.16 |
盈利能力
净资产收益率（TTM）
Urban Outfitters（URBN）的 净资产收益率 为 18.73%，大致处在同业常见区间。股东权益产生的回报看起来接近行业通常水平。
URBN
Consumer Discretionary Distribution & Retail 行业组
18.73%
同业组分布
- 最大值
- 63.82%
- 上四分位数
- 31.98%
- URBN
- 18.73%
- 中位数
- 14.23%
- 下四分位数
- 5.56%
- 最小值
- -29.94%
最大同业
- HD
- 128.38%
- TJX
- 61.25%
- PDD
- 25.40%
- AMZN
- 24.29%
- URBN
- 18.73%
- BABA
- 9.22%
- LOW
- --
净利润率（TTM）
Urban Outfitters（URBN）的 净利润率 为 7.48%，大致处在同业常见区间。完整成本链条吃掉收入的比例，看起来接近该行业的正常水平。
URBN
Consumer Discretionary Distribution & Retail 行业组
7.48%
同业组分布
- 最大值
- 20.45%
- 上四分位数
- 8.90%
- URBN
- 7.48%
- 中位数
- 3.53%
- 下四分位数
- 0.74%
- 最小值
- -11.15%
最大同业
- PDD
- 21.62%
- AMZN
- 12.22%
- BABA
- 10.12%
- TJX
- 9.40%
- HD
- 8.41%
- LOW
- 7.51%
- URBN
- 7.48%
营业利润率（TTM）
Urban Outfitters（URBN）的 营业利润率 为 8.96%，大致处在同业常见区间。核心业务的成本结构看起来接近该行业正常水平。
URBN
Consumer Discretionary Distribution & Retail 行业组
8.96%
同业组分布
- 最大值
- 23.15%
- 上四分位数
- 11.12%
- URBN
- 8.96%
- 中位数
- 4.77%
- 下四分位数
- 1.66%
- 最小值
- -8.71%
最大同业
- PDD
- 18.42%
- AMZN
- 13.14%
- HD
- 11.93%
- TJX
- 11.77%
- LOW
- 11.07%
- URBN
- 8.96%
- BABA
- 1.02%
盈利能力指标
| 指标 | 当前股票: URBN | 行业组中位数 |
|---|---|---|
| 净资产收益率（TTM） | 18.73% | 14.23% |
| 总资产收益率（TTM） | 8.36% | 5.87% |
| 净利润率（TTM） | 7.48% | 3.53% |
| 营业利润率（TTM） | 8.96% | 4.77% |
| 毛利率（TTM） | 36.06% | 38.72% |
财务实力
流动比率（MRQ）
Urban Outfitters（URBN）的 流动比率 为 1.48，落在行业较健康的中段区间。相对同业，它的短期资产缓冲看起来比较均衡，没有显得过薄。
URBN
Consumer Discretionary Distribution & Retail 行业组
1.48
同业组分布
- 最大值
- 2.97
- 上四分位数
- 1.84
- URBN
- 1.48
- 中位数
- 1.36
- 下四分位数
- 1.03
- 最小值
- 0.46
最大同业
- PDD
- 2.54
- URBN
- 1.48
- BABA
- 1.28
- AMZN
- 1.18
- TJX
- 1.14
- LOW
- 1.09
- HD
- 1.05
债务 / 权益（MRQ）
Urban Outfitters（URBN）的 债务权益比 为 0.46，落在行业低杠杆四分位。与多数同业相比，借款相对权益较温和，资产负债表在周期中可能更有弹性。
URBN
Consumer Discretionary Distribution & Retail 行业组
0.46
同业组分布
- 最大值
- 3.37
- 上四分位数
- 1.83
- 中位数
- 1.09
- 下四分位数
- 0.71
- URBN
- 0.46
- 最小值
- 0.01
最大同业
- HD
- 4.59
- TJX
- 1.36
- AMZN
- 0.53
- URBN
- 0.46
- BABA
- 0.25
- PDD
- 0.01
- LOW
- --
财务实力指标
| 指标 | 当前股票: URBN | 行业组中位数 |
|---|---|---|
| 流动比率（MRQ） | 1.48 | 1.36 |
| 债务 / 权益（MRQ） | 0.46 | 1.09 |
| 净债务/EBITDA | 1.05 | 2.38 |
股息
股息率（TTM）
Urban Outfitters（URBN）不派发股息，因此本期 股息率 为 0.00%。股东仍可能通过再投资或回购获得价值，但这里没有可比较的股息收入。
URBN
Consumer Discretionary Distribution & Retail 行业组
0.00%
同业组分布
- 最大值
- 5.21%
- 上四分位数
- 2.28%
- URBN
- 0.00%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
最大同业
- BABA
- 7.53%
- LOW
- 2.11%
- HD
- 1.94%
- TJX
- 1.14%
- URBN
- 0.00%
- AMZN
- 0.00%
- PDD
- 0.00%
股息支付率（TTM）
Urban Outfitters（URBN）本期没有把盈利用于现金分红，因此 股息支付率 为 0.00%。这里没有可与盈利对照的股息派付。
URBN
Consumer Discretionary Distribution & Retail 行业组
0.00%
同业组分布
- 最大值
- 78.51%
- 上四分位数
- 32.83%
- URBN
- 0.00%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
最大同业
- HD
- 65.55%
- LOW
- 40.57%
- TJX
- 33.07%
- BABA
- 17.12%
- URBN
- 0.00%
- AMZN
- 0.00%
- PDD
- 0.00%
股息指标
| 指标 | 当前股票: URBN | 行业组中位数 |
|---|---|---|
| 股息率（TTM） | 0.00% | 0.00% |
| 股息支付率（TTM） | 0.00% | 0.00% |
估值
市盈率（TTM）
Urban Outfitters（URBN）的 市盈率 为 13.34，接近行业常见盈利倍数。按 TTM 盈利看，它相对同业没有明显折价或溢价。
URBN
Consumer Discretionary Distribution & Retail 行业组
13.34
同业组分布
- 最大值
- 56.62
- 上四分位数
- 31.19
- 中位数
- 19.57
- URBN
- 13.34
- 下四分位数
- 11.56
- 最小值
- 1.06
最大同业
- AMZN
- 31.83
- TJX
- 29.44
- HD
- 24.92
- LOW
- 18.92
- BABA
- 15.13
- URBN
- 13.34
- PDD
- 8.82
市销率（TTM）
Urban Outfitters（URBN）的 市销率 为 0.94，大致处在同业常见区间。市场对它的营收基础没有给出明显折价，也没有给出明显溢价。
URBN
Consumer Discretionary Distribution & Retail 行业组
0.94
同业组分布
- 最大值
- 4.35
- 上四分位数
- 1.91
- URBN
- 0.94
- 中位数
- 0.76
- 下四分位数
- 0.27
- 最小值
- 0.03
最大同业
- AMZN
- 3.54
- TJX
- 2.71
- HD
- 2.10
- LOW
- 1.42
- URBN
- 0.94
- PDD
- 0.27
- BABA
- 0.23
市净率（MRQ）
Urban Outfitters（URBN）的 市净率 为 2.27，大致处在行业常见市净区间。市场没有明显把它的账面权益打折，也没有给出清晰溢价。
URBN
Consumer Discretionary Distribution & Retail 行业组
2.27
同业组分布
- 最大值
- 13.53
- 上四分位数
- 6.22
- URBN
- 2.27
- 中位数
- 2.25
- 下四分位数
- 1.16
- 最小值
- -6.26
最大同业
- HD
- 25.20
- TJX
- 16.07
- AMZN
- 5.94
- URBN
- 2.27
- PDD
- 1.89
- BABA
- 1.45
- LOW
- -13.54
估值指标
| 指标 | 当前股票: URBN | 行业组中位数 |
|---|---|---|
| 市盈率（TTM） | 13.34 | 19.57 |
| 市销率（TTM） | 0.94 | 0.76 |
| 市净率（MRQ） | 2.27 | 2.25 |
| 自由现金流收益率（TTM） | 0.08% | 3.45% |