RDY vs. TEM：Dr. Reddy's Laboratories 与 Tempus AI 股票对比

公司概况

Dr. Reddy's Laboratories（RDY）和 Tempus AI（TEM）同属 Pharmaceuticals, Biotechnology & Life Sciences 行业组，但 RDY 归类于 Pharmaceuticals，而 TEM 归类于 Life Sciences Tools & Services。

Dr. Reddy's Laboratories（RDY）自 2001年4月11日 上市，已有数十年的公开市场记录；而 Tempus AI（TEM）于 2024年6月14日 上市——长窗口对比在 RDY 一方拥有更多历史样本。

Tempus AI（TEM）以普通本地股形式交易，而 Dr. Reddy's Laboratories（RDY）以 ADR 形式交易——对比时需留意汇率敞口、存托计划费用及股息预扣税的差异。

价格表现

累计增长

区间回报

年度回报

表现指标

风险特征

回撤走势

收益分布

风险指标

Tempus AI（TEM）的 beta 为 3.34，属高度激进档位，代表对大盘变动明显更敏感；而 Dr. Reddy's Laboratories（RDY）的 beta 为 0.30，属防御档位，通常对大盘变动更不敏感——两者 beta 特征差距较大。

风险调整后表现

风险收益定位

风险调整指标

盈利能力

Tempus AI（TEM）的 净资产收益率 为负值 -37.55%；负 ROE 可能来自亏损或负股东权益，因此不宜简单解读为资本效率。而 Dr. Reddy's Laboratories（RDY）的 净资产收益率 为 7.34%，可正常与行业同业对标。

Tempus AI（TEM）的 净利润率 为负值 -12.54%，通常意味着该期间出现净亏损。而 Dr. Reddy's Laboratories（RDY）的 净利润率 为 8.49%，可正常与行业同业对标。

Tempus AI（TEM）的 营业利润率 为负值 -13.82%，通常意味着在营业利润口径下经营成本超过收入。而 Dr. Reddy's Laboratories（RDY）的 营业利润率 为 14.73%，可正常与行业同业对标。

盈利能力指标

成长性

Tempus AI（TEM）的 营收同比增长 为 83.41%，处于行业前四分位；Dr. Reddy's Laboratories（RDY）为 3.19%，更接近同业常见水平——TEM 的营收扩张更快。

盈利增长只有一边可看：Dr. Reddy's Laboratories（RDY）的 每股收益同比增长 为 -24.14%，可在行业中排位；Tempus AI（TEM）本期没有 每股收益同比增长 数据。

成长性指标

财务实力

Tempus AI（TEM）的 流动比率 为 2.61，处于所在行业的典型中段区间；而 Dr. Reddy's Laboratories（RDY）的 流动比率 为 1.93，处于行业流动性较紧的四分位——RDY 应对流动负债的缓冲较薄。

Dr. Reddy's Laboratories（RDY）的 债务权益比 为 0.19，接近行业中位区间；而 Tempus AI（TEM）为 2.86，高于其行业基准区间，相对股东权益的债务负担偏重。

财务实力指标

股息

Tempus AI（TEM）不发放股息（收益率 0.00%）——可能选择再投资、回购，或暂不通过股息返还现金。而 Dr. Reddy's Laboratories（RDY）的股息收益率为 55.06%，可正常与行业同业对标。

Tempus AI（TEM）不发放股息（派息率 0.00%）——可能是在再投资、使用回购，或只是未通过股息返还现金。而 Dr. Reddy's Laboratories（RDY）的派息率为 22.72%，可正常与行业同业对标。

股息指标

估值

盈利倍数只有一边可看：Dr. Reddy's Laboratories（RDY）的交易价格为 TTM 盈利的 41.42 倍，可与同业对标；Tempus AI（TEM）本期没有 市盈率 数据。

Dr. Reddy's Laboratories（RDY，0.04）落在较便宜的 市销率 四分位，Tempus AI（TEM，9.19）则大致处于行业中位——RDY 的销售定价更低，但仍应结合增长和利润率来看。

相对账面价值看，Dr. Reddy's Laboratories（RDY，18.16）和 Tempus AI（TEM，27.66）都显得偏贵——两家的 市净率 都高于行业基准区间。

估值指标