GGG vs. SWK：Graco 与 Stanley Black & Decker 股票对比

公司概况

Graco（GGG）和 Stanley Black & Decker（SWK）同属 Machinery 行业下的 Industrial Machinery & Supplies & Components 子行业，在 GICS 分类中属于最接近的一组同业。

价格表现

累计增长

区间回报

年度回报

表现指标

风险特征

回撤走势

收益分布

风险指标

风险调整后表现

风险收益定位

风险调整指标

盈利能力

Graco（GGG）的 净资产收益率 为 20.38%，处于行业前四分位；Stanley Black & Decker（SWK）为 9.44%，更接近同业常见水平——GGG 的资本效率更强。

Graco（GGG，22.40%）每一元营收留下的净利在前四分位，领先于 Stanley Black & Decker（SWK，5.53%），后者大致是行业典型比例。

Graco（GGG，25.26%）的营业利润率处在前四分位，领先于 Stanley Black & Decker（SWK，8.71%），后者的经营效率大致与行业持平。

盈利能力指标

成长性

Graco（GGG）的 营收同比增长 为 5.83%，接近同业常见水平；Stanley Black & Decker（SWK）为 -1.53%，处于后四分位，收入端动能偏弱。

Stanley Black & Decker（SWK）的 每股收益同比增长 为 35.90%，处于行业前四分位；Graco（GGG）为 9.22%，更接近同业常见水平——SWK 的每股盈利增长更快。

成长性指标

财务实力

Graco（GGG）的 流动比率 为 2.13，处于所在行业的典型中段区间；而 Stanley Black & Decker（SWK）的 流动比率 为 1.42，处于行业流动性较紧的四分位——SWK 应对流动负债的缓冲较薄。

Graco（GGG）的 债务权益比 为 0.07，处于行业低杠杆四分位；Stanley Black & Decker（SWK）为 0.58，债务与权益组合接近行业中位区间。

财务实力指标

股息

Graco（GGG）的 股息率 为 1.74%，稳居行业前四分位；Stanley Black & Decker（SWK）为 2.89%，已超出其同业的整个区间——这种水平更需要核查分红可持续性，而非直接当作优势。

Graco（GGG）和 Stanley Black & Decker（SWK）的 股息支付率 分别为 37.42% 和 59.68%，都高于各自行业的典型水平，一旦盈利回落，分红的缓冲会比较薄。

股息指标

估值

Graco（GGG）和 Stanley Black & Decker（SWK）的 市盈率 分别为 21.89 和 20.58，都接近各自行业常见水平——相对同业没有明显的盈利倍数折价或溢价。

Stanley Black & Decker（SWK，1.12）的 市销率 与行业大致持平，Graco（GGG，4.71）则落在较贵的四分位——GGG 为每一元营收付出的价格更高。

在 市净率 上，Graco（GGG，4.41）和 Stanley Black & Decker（SWK，1.93）相对账面的定价都与行业大致持平——两者对同业都不算突出。

估值指标