FANG vs. VNOM：Diamondback Energy 与 Viper Energy 股票对比

公司概况

Diamondback Energy（FANG）和 Viper Energy（VNOM）同属 Oil, Gas & Consumable Fuels 行业下的 Oil & Gas Exploration & Production 子行业，在 GICS 分类中属于最接近的一组同业。

价格表现

累计增长

区间回报

年度回报

表现指标

风险特征

回撤走势

收益分布

风险指标

风险调整后表现

风险收益定位

风险调整指标

盈利能力

Diamondback Energy（FANG）和 Viper Energy（VNOM）的 净资产收益率 分别为 4.86% 和 5.60%，都接近各自行业常见区间——资本效率大致与同业持平。

Diamondback Energy（FANG，11.62%）和 Viper Energy（VNOM，12.77%）每一元营收留下的净利大致是各自行业的典型水平——两家的最终盈利都不算突出。

Diamondback Energy（FANG，44.95%）和 Viper Energy（VNOM，58.79%）都能把销售额高效转成营业利润，营业利润率 落在各自行业前四分位。

盈利能力指标

成长性

两家公司营收都增长强劲，但 Viper Energy（VNOM）更突出：其 营收同比增长 为 62.09%，高于行业区间；Diamondback Energy（FANG）为 35.44%，也处于前四分位。

Diamondback Energy（FANG）和 Viper Energy（VNOM）的 每股收益同比增长 分别为 -63.10% 和 -112.57%，都处于行业后四分位，说明盈利动能弱于典型同业。

成长性指标

财务实力

Viper Energy（VNOM）的 流动比率 为 5.92，高于所在行业的典型中段区间；而 Diamondback Energy（FANG）的 流动比率 为 0.55，处于行业流动性较紧的四分位——两者营运资本结构不同，都值得进一步查看。

Diamondback Energy（FANG）和 Viper Energy（VNOM）的 债务权益比 分别为 0.29 和 0.23，都处于行业低杠杆四分位，债务相对权益低于多数同业。

财务实力指标

股息

Viper Energy（VNOM）的 股息率 为 5.97%，处于行业前四分位；Diamondback Energy（FANG）为 2.47%，处于行业常见区间——两边都是可观的派息，VNOM 更丰厚。

Viper Energy（VNOM）的 股息支付率 为 194.44%，高于 100%，意味着分红超过当期盈利，分红可持续性需要额外背景。而 Diamondback Energy（FANG）的 股息支付率 为 57.20%，可正常与行业同业对标。

股息指标

估值

Diamondback Energy（FANG）和 Viper Energy（VNOM）的 市盈率 分别为 24.09 和 32.24，都处于较贵的盈利倍数四分位，市场为 TTM 盈利支付的价格高于典型同业。

Diamondback Energy（FANG，2.83）的 市销率 接近行业典型水平，而 Viper Energy（VNOM，9.82）高于其基准区间——VNOM 按销售看明显偏贵。

在 市净率 上，Diamondback Energy（FANG，1.28）和 Viper Energy（VNOM，1.53）相对账面的定价都与行业大致持平——两者对同业都不算突出。

估值指标