AZN与INSM：股票综合比较

更新于2025年7月8日

本文对AZN和INSM进行了全面对比，涵盖历史表现、盈利能力、财务实力、成长性、股息以及估值等方面。

公司概况

AZN的市值（4,306.50亿USD）显著高于INSM的市值（185.77亿USD），显示出其在公司规模上的明显领先地位。

INSM的Beta值（0.79）较高，表明其对市场变动更为敏感，而AZN（Beta 0.17）则展现出相对更强的稳定性。

AZN是以美国存托凭证（ADR）的形式在美国上市的外国公司，为美国投资者提供了投资其股票的便捷渠道。相较而言，INSM是一家在美国本土注册和交易的公司。

代码	AZN	INSM
公司名称	AstraZeneca PLC	Insmed Incorporated
国家	GB	US
板块	Healthcare	Healthcare
行业	Drug Manufacturers - General	Medical - Pharmaceuticals
首席执行官	Pascal Claude Roland Soriot	William H. Lewis
价格	69.45USD	97.8USD
市值	4,306.50亿USD	185.77亿USD
贝塔值（波动性）	0.17	0.79
交易所	NASDAQ	NASDAQ
IPO日期	1993年5月12日	2000年6月1日
ADR	是	否

历史表现

此图表通过追踪$10,000的初始投资在每只股票中的增长情况，来比较 AZN 和 INSM 的表现。请使用选项卡选择所需的时间周期。

数据已根据股息和股票拆分进行调整。

AZN 与 INSM：过去一年内$10,000投资回报对比。

盈利能力

净资产收益率

AZN

19.18%

Drug Manufacturers - General 行业

最大值: 95.59%
上四分位数: 76.92%
中位数: 30.71%
下四分位数: 8.97%
最小值: -14.85%

AZN 的净资产收益率为 19.18%，与 Drug Manufacturers - General 行业的标准水平持平，表明其相对于股东权益的盈利能力是该行业的典型表现。

INSM

-446.98%

Medical - Pharmaceuticals 行业

最大值: -11.51%
上四分位数: -11.51%
中位数: -28.40%
下四分位数: -54.57%
最小值: -54.57%

INSM 的净资产收益率（ROE）为负数 -446.98%。这说明公司正在为股东创造亏损。其原因可能是公司经营不善导致亏损，也可能是公司净资产为负（即资不抵债），这通常是财务困境的一个信号。

AZN 与 INSM：净资产收益率指标分别与其所属的 Drug Manufacturers - General 及 Medical - Pharmaceuticals 行业基准的对比。

投入资本回报率

AZN

10.93%

Drug Manufacturers - General 行业

最大值: 25.72%
上四分位数: 17.89%
中位数: 11.47%
下四分位数: 9.39%
最小值: 2.87%

AZN 的投入资本回报率为 10.93%，与 Drug Manufacturers - General 行业的基准水平一致，反映出公司从其资本基础中获取利润的效率处于行业标准水平。

INSM

-56.09%

Medical - Pharmaceuticals 行业

最大值: 3.07%
上四分位数: 0.40%
中位数: -9.25%
下四分位数: -9.31%
最小值: -9.31%

INSM 的投入资本回报率（ROIC）为负数 -56.09%。这表明其经营活动未能从所有投入的资本（包括股权和债务）中创造利润，是效率低下甚至价值毁灭的信号。

AZN 与 INSM：投入资本回报率指标分别与其所属的 Drug Manufacturers - General 及 Medical - Pharmaceuticals 行业基准的对比。

净利润率

AZN

14.14%

Drug Manufacturers - General 行业

最大值: 34.51%
上四分位数: 23.04%
中位数: 14.73%
下四分位数: 11.78%
最小值: 2.18%

AZN 的净利润率为 14.14%，处于 Drug Manufacturers - General 行业的核心区间（即中间50%的公司）。这表明其将销售收入转化为利润的能力与该行业的典型水平保持一致。

INSM

-265.93%

Medical - Pharmaceuticals 行业

最大值: -3.80%
上四分位数: -5.21%
中位数: -8.76%
下四分位数: -9.40%
最小值: -9.40%

INSM 的净利润率为负数 -265.93%，表明公司目前处于净亏损状态，其总成本费用超过了营业收入。

AZN 与 INSM：净利率指标分别与其所属的 Drug Manufacturers - General 及 Medical - Pharmaceuticals 行业基准的对比。

营业利润率

AZN

19.21%

Drug Manufacturers - General 行业

最大值: 40.70%
上四分位数: 28.90%
中位数: 23.41%
下四分位数: 19.05%
最小值: 16.13%

AZN 的营业利润率为 19.21%，在 Drug Manufacturers - General 行业中处于中等位置，表明公司管理核心业务的效率达到了该行业的典型水平。

INSM

-230.21%

Medical - Pharmaceuticals 行业

最大值: 4.55%
上四分位数: 0.04%
中位数: -2.01%
下四分位数: -7.08%
最小值: -7.08%

INSM 的营业利润率为负数 -230.21%。这标志着公司在核心经营层面已经亏损，其主营业务的成本和费用超过了收入。

AZN 与 INSM：营业利润率指标分别与其所属的 Drug Manufacturers - General 及 Medical - Pharmaceuticals 行业基准的对比。

盈利能力概览

股票代码	AZN	INSM
净资产收益率 (TTM)	19.18%	-446.98%
资产回报率 (TTM)	7.31%	-56.21%
投入资本回报率 (TTM)	10.93%	-56.09%
净利率 (TTM)	14.14%	-265.93%
营业利润率 (TTM)	19.21%	-230.21%
毛利率 (TTM)	81.41%	76.16%

财务实力

流动比率

AZN

0.90

Drug Manufacturers - General 行业

最大值: 1.67
上四分位数: 1.37
中位数: 1.26
下四分位数: 0.87
最小值: 0.39

AZN 的流动比率为 0.90，处于 Drug Manufacturers - General 行业的中位区间，表明其短期流动性水平与业内大多数公司保持一致，表现稳健。

INSM

5.86

Medical - Pharmaceuticals 行业

最大值: 2.08
上四分位数: 2.08
中位数: 1.96
下四分位数: 0.82
最小值: 0.61

INSM 的流动比率高达 5.86，显著超出 Medical - Pharmaceuticals 行业的普遍范围。这表明公司拥有极强的短期偿债能力，不过，极高的比率有时也可能意味着资产利用效率有待提升。

AZN 与 INSM：流动比率指标分别与其所属的 Drug Manufacturers - General 及 Medical - Pharmaceuticals 行业基准的对比。

产权比率

AZN

0.77

Drug Manufacturers - General 行业

最大值: 2.95
上四分位数: 2.44
中位数: 0.86
下四分位数: 0.68
最小值: 0.09

AZN 的产权比率为 0.77，与 Drug Manufacturers - General 行业的普遍水平相当。这表明公司在利用债务杠杆方面采取了与行业主流一致的策略，体现了在风险与增长之间的一种平衡。

INSM

11.53

Medical - Pharmaceuticals 行业

最大值: 11.35
上四分位数: 6.06
中位数: 3.76
下四分位数: 2.54
最小值: 0.28

INSM 的产权比率高达 11.53，远超 Medical - Pharmaceuticals 行业的正常水平。这反映出公司在资金上高度依赖债务，这种激进的策略在可能放大股东回报的同时，也显著加剧了其财务风险。

AZN 与 INSM：产权比率指标分别与其所属的 Drug Manufacturers - General 及 Medical - Pharmaceuticals 行业基准的对比。

利息保障倍数

AZN

7.95

Drug Manufacturers - General 行业

最大值: 27.46
上四分位数: 14.40
中位数: 7.80
下四分位数: 4.07
最小值: 1.67

AZN 的利息保障倍数为 7.95，处于 Drug Manufacturers - General 行业的中游位置，表明其覆盖利息支出的能力符合行业标准，财务状况稳健。

INSM

-10.72

Medical - Pharmaceuticals 行业

最大值: 1.42
上四分位数: 0.39
中位数: -3.07
下四分位数: -7.31
最小值: -10.72

INSM 的利息保障倍数为负数 -10.72。这表明公司产生了经营性亏损，其盈利甚至不足以覆盖自身的运营成本，更不用说支付利息，是公司陷入严重财务困境的信号。

AZN 与 INSM：利息保障倍数指标分别与其所属的 Drug Manufacturers - General 及 Medical - Pharmaceuticals 行业基准的对比。

财务实力概览

股票代码	AZN	INSM
流动比率 (TTM)	0.90	5.86
速动比率 (TTM)	0.70	5.44
产权比率 (TTM)	0.77	11.53
资产负债率 (TTM)	0.30	0.63
净负债与EBITDA比率 (TTM)	1.49	-0.80
利息保障倍数 (TTM)	7.95	-10.72

成长性

以下图表比较了 AZN 和 INSM 的关键同比增长 (YoY) 指标。这些指标基于公司的年度财务报告。

营收同比增长率

AZN 与 INSM：年度营收同比增长率对比。

每股收益同比增长率

AZN 与 INSM：年度每股收益同比增长率对比。

自由现金流同比增长率

AZN 与 INSM：年度自由现金流同比增长率对比。

股息

股息率

AZN

1.87%

Drug Manufacturers - General 行业

最大值: 8.72%
上四分位数: 4.10%
中位数: 3.34%
下四分位数: 1.89%
最小值: 0.00%

AZN 的股息率为 1.87%，处于 Drug Manufacturers - General 行业的后四分之一水平。这暗示公司的策略可能更倾向于将利润留存用于再投资和业务增长，而不是提供高额的股息收入。

INSM

0.00%

Medical - Pharmaceuticals 行业

最大值: 11.18%
上四分位数: 4.37%
中位数: 0.00%
下四分位数: 0.00%
最小值: 0.00%

INSM 当前不派发股息，因此其股息率为 0%。对于注重成长的公司而言，这是一种常见的策略，因为它们倾向于将全部利润再投资于业务发展。然而，在以获取稳定收入为目标的成熟行业中，这种情况可能较不典型。

AZN 与 INSM：股息率指标分别与其所属的 Drug Manufacturers - General 及 Medical - Pharmaceuticals 行业基准的对比。

股息支付率

AZN

63.60%

Drug Manufacturers - General 行业

最大值: 266.46%
上四分位数: 78.91%
中位数: 60.27%
下四分位数: 43.74%
最小值: 0.00%

AZN 的股息支付率为 63.60%，处于 Drug Manufacturers - General 行业的中等水平。这表明公司在股东派息与业务再投资之间采取了均衡策略，符合该行业的普遍做法。

INSM

0.00%

Medical - Pharmaceuticals 行业

最大值: 0.00%
上四分位数: 0.00%
中位数: 0.00%
下四分位数: 0.00%
最小值: 0.00%

INSM 的股息支付率为 0%，表明公司目前不派发股息。这种策略在成长型公司中较为常见，它们倾向于将所有利润进行再投资以支持业务扩张。

AZN 与 INSM：股息支付率指标分别与其所属的 Drug Manufacturers - General 及 Medical - Pharmaceuticals 行业基准的对比。

股息概览

股票代码	AZN	INSM
股息率 (TTM)	1.87%	0.00%
股息支付率 (TTM)	63.60%	0.00%

估值

市盈率

AZN

28.12

Drug Manufacturers - General 行业

最大值: 27.96
上四分位数: 25.84
中位数: 18.32
下四分位数: 16.65
最小值: 3.39

AZN 的市盈率为 28.12，在 Drug Manufacturers - General 行业中处于极高水平。这既可能反映了市场对其抱有强烈的信心和高增长预期，也可能暗示着股价存在被严重高估的风险。

INSM

-17.46

Medical - Pharmaceuticals 行业

最大值: --
上四分位数: --
中位数: --
下四分位数: --
最小值: --

INSM 的市盈率（P/E）为负数 -17.46，这表明该公司处于净亏损状态。负市盈率在估值比较中不具备可靠的参考价值。

AZN 与 INSM：市盈率指标分别与其所属的 Drug Manufacturers - General 及 Medical - Pharmaceuticals 行业基准的对比。

预期市盈增长率

AZN

2.56

Drug Manufacturers - General 行业

最大值: 3.10
上四分位数: 3.09
中位数: 2.72
下四分位数: 2.18
最小值: 1.02

AZN 的预期市盈增长率为 2.56，处于 Drug Manufacturers - General 行业的中位区间。这表明其估值与其增长预期基本匹配，符合该行业的一般标准。

INSM

2.71

Medical - Pharmaceuticals 行业

最大值: 2.76
上四分位数: 2.07
中位数: 1.38
下四分位数: 0.69
最小值: 0.00

INSM 的预期市盈增长率为 2.71，处于 Medical - Pharmaceuticals 行业的前25%。这表明与同行相比，其股价相对于盈利增长预期显得较为昂贵，可能预示着估值偏高，需要公司未来的业绩增长来验证。

AZN 与 INSM：预期市盈增长率指标分别与其所属的 Drug Manufacturers - General 及 Medical - Pharmaceuticals 行业基准的对比。

市销率

AZN

3.98

Drug Manufacturers - General 行业

最大值: 6.47
上四分位数: 4.47
中位数: 3.53
下四分位数: 1.96
最小值: 0.41

AZN 的市销率为 3.98，与 Drug Manufacturers - General 行业的同行水平相当。这表明市场对其销售额的估值符合行业常规，处于一个公允的估值区间。

INSM

48.76

Medical - Pharmaceuticals 行业

最大值: 5.74
上四分位数: 5.74
中位数: 5.66
下四分位数: 2.83
最小值: 0.07

INSM 的市销率为 48.76，远超 Medical - Pharmaceuticals 行业的普遍范围。这反映出市场对其销售额给予了极高的溢价，其估值已计入了非常乐观的增长预期，因此伴随着较高的风险。

AZN 与 INSM：市销率指标分别与其所属的 Drug Manufacturers - General 及 Medical - Pharmaceuticals 行业基准的对比。

市净率

AZN

5.33

Drug Manufacturers - General 行业

最大值: 7.80
上四分位数: 7.80
中位数: 5.30
下四分位数: 4.06
最小值: 1.08

对于 Drug Manufacturers - General 行业而言，市净率（P/B Ratio）通常不被视为核心的估值指标。

INSM

178.38

Medical - Pharmaceuticals 行业

最大值: 130.20
上四分位数: 55.61
中位数: 10.51
下四分位数: 5.88
最小值: 1.39

对于 Medical - Pharmaceuticals 行业而言，市净率（P/B Ratio）通常不被视为核心的估值指标。

AZN 与 INSM：市净率指标分别与其所属的 Drug Manufacturers - General 及 Medical - Pharmaceuticals 行业基准的对比。

估值概览

股票代码	AZN	INSM
市盈率 (P/E, TTM)	28.12	-17.46
预期市盈增长率 (PEG, TTM)	2.56	2.71
市销率 (P/S, TTM)	3.98	48.76
市净率 (P/B, TTM)	5.33	178.38
市现率 (P/FCF, TTM)	22.59	-23.54
企业价值倍数 (EV/EBITDA, TTM)	13.82	-20.76
企业价值与销售额比率 (EV/Sales, TTM)	4.46	50.70