ALGN与SOLV：股票综合比较

更新于2025年7月8日

本文对ALGN和SOLV进行了全面对比，涵盖历史表现、盈利能力、财务实力、成长性、股息以及估值等方面。

公司概况

ALGN的市值约为142.66亿USD，而SOLV的市值则为135.82亿USD左右，两者规模大体相当。

ALGN的Beta值（1.64）显著较高，预示其股价相对于市场的波动幅度远大于SOLV（Beta 0.69），这意味着更高的潜在回报及相应风险。

代码	ALGN	SOLV
公司名称	Align Technology, Inc.	Solventum Corporation
国家	US	US
板块	Healthcare	Healthcare
行业	Medical - Devices	Medical - Care Facilities
首席执行官	Joseph M. Hogan	Bryan C. Hanson
价格	196.82USD	78.5USD
市值	142.66亿USD	135.82亿USD
贝塔值（波动性）	1.64	0.69
交易所	NASDAQ	NYSE
IPO日期	2001年1月30日	2024年4月1日
ADR	否	否

历史表现

此图表通过追踪$10,000的初始投资在每只股票中的增长情况，来比较 ALGN 和 SOLV 的表现。请使用选项卡选择所需的时间周期。

数据已根据股息和股票拆分进行调整。

ALGN 与 SOLV：过去一年内$10,000投资回报对比。

盈利能力

净资产收益率

ALGN

10.67%

Medical - Devices 行业

最大值: 49.04%
上四分位数: 9.53%
中位数: -7.46%
下四分位数: -32.83%
最小值: -82.64%

ALGN 的净资产收益率为 10.67%，处于行业前四分之一（高于75%的同行）。这标志着与大多数同行相比，公司能更高效地利用股东的资金来创造利润。

SOLV

12.31%

Medical - Care Facilities 行业

最大值: 37.16%
上四分位数: 13.80%
中位数: 6.51%
下四分位数: -11.55%
最小值: -43.55%

SOLV 的净资产收益率为 12.31%，与 Medical - Care Facilities 行业的标准水平持平，表明其相对于股东权益的盈利能力是该行业的典型表现。

ALGN 与 SOLV：净资产收益率指标分别与其所属的 Medical - Devices 及 Medical - Care Facilities 行业基准的对比。

投入资本回报率

ALGN

9.78%

Medical - Devices 行业

最大值: 21.88%
上四分位数: 6.63%
中位数: -1.11%
下四分位数: -21.08%
最小值: -51.95%

ALGN 的投入资本回报率为 9.78%，位于行业前25%。这标志着与同行相比，公司能更高效地运用其全部资本（含债务）来创造利润。

SOLV

8.05%

Medical - Care Facilities 行业

最大值: 20.36%
上四分位数: 9.05%
中位数: 5.41%
下四分位数: -1.08%
最小值: -9.00%

SOLV 的投入资本回报率为 8.05%，与 Medical - Care Facilities 行业的基准水平一致，反映出公司从其资本基础中获取利润的效率处于行业标准水平。

ALGN 与 SOLV：投入资本回报率指标分别与其所属的 Medical - Devices 及 Medical - Care Facilities 行业基准的对比。

净利润率

ALGN

10.29%

Medical - Devices 行业

最大值: 44.80%
上四分位数: 9.77%
中位数: -5.53%
下四分位数: -29.37%
最小值: -87.68%

ALGN 的净利润率为 10.29%，处于 Medical - Devices 行业的前25%，标志着其盈利能力强劲，并且比大多数同行更有效地控制了成本。

SOLV

4.55%

Medical - Care Facilities 行业

最大值: 12.40%
上四分位数: 6.23%
中位数: 3.17%
下四分位数: -3.80%
最小值: -13.43%

SOLV 的净利润率为 4.55%，处于 Medical - Care Facilities 行业的核心区间（即中间50%的公司）。这表明其将销售收入转化为利润的能力与该行业的典型水平保持一致。

ALGN 与 SOLV：净利率指标分别与其所属的 Medical - Devices 及 Medical - Care Facilities 行业基准的对比。

营业利润率

ALGN

14.69%

Medical - Devices 行业

最大值: 30.13%
上四分位数: 13.12%
中位数: 3.47%
下四分位数: -24.42%
最小值: -80.56%

ALGN 的营业利润率为 14.69%，位于 Medical - Devices 行业的前25%。这表明公司将收入转化为营业利润的能力很强，在核心业务效率方面跑赢了多数竞争对手。

SOLV

9.71%

Medical - Care Facilities 行业

最大值: 17.86%
上四分位数: 10.40%
中位数: 6.40%
下四分位数: 0.40%
最小值: -10.86%

SOLV 的营业利润率为 9.71%，在 Medical - Care Facilities 行业中处于中等位置，表明公司管理核心业务的效率达到了该行业的典型水平。

ALGN 与 SOLV：营业利润率指标分别与其所属的 Medical - Devices 及 Medical - Care Facilities 行业基准的对比。

盈利能力概览

股票代码	ALGN	SOLV
净资产收益率 (TTM)	10.67%	12.31%
资产回报率 (TTM)	6.71%	2.60%
投入资本回报率 (TTM)	9.78%	8.05%
净利率 (TTM)	10.29%	4.55%
营业利润率 (TTM)	14.69%	9.71%
毛利率 (TTM)	69.87%	54.59%

财务实力

流动比率

ALGN

1.21

Medical - Devices 行业

最大值: 12.68
上四分位数: 6.30
中位数: 4.05
下四分位数: 1.85
最小值: 0.01

ALGN 的流动比率为 1.21，位于 Medical - Devices 行业的后 25% 区间。这表明与众多竞争对手相比，公司的流动性相对紧张，应对短期债务的能力可能受到一定限制。

SOLV

1.19

Medical - Care Facilities 行业

最大值: 2.67
上四分位数: 1.76
中位数: 1.35
下四分位数: 1.12
最小值: 0.57

SOLV 的流动比率为 1.19，处于 Medical - Care Facilities 行业的中位区间，表明其短期流动性水平与业内大多数公司保持一致，表现稳健。

ALGN 与 SOLV：流动比率指标分别与其所属的 Medical - Devices 及 Medical - Care Facilities 行业基准的对比。

产权比率

ALGN

0.03

Medical - Devices 行业

最大值: 2.34
上四分位数: 1.09
中位数: 0.37
下四分位数: 0.08
最小值: 0.00

ALGN 的产权比率为 0.03，位于 Medical - Devices 行业的后四分之一。这反映了公司保守的融资策略，对债务融资的依赖度低。这种做法虽然降低了财务风险，但也可能使其在业务扩张和战略投资的规模上，不及那些杠杆更高的竞争对手。

SOLV

2.43

Medical - Care Facilities 行业

最大值: 2.55
上四分位数: 1.40
中位数: 0.76
下四分位数: 0.26
最小值: 0.01

SOLV 的产权比率为 2.43，处于 Medical - Care Facilities 行业的前四分之一。这说明其杠杆水平高于大部分同行。较高的杠杆有助于提升股东权益的增长潜力，但同时也使公司在面临经济下行或利率上升时更为脆弱。

ALGN 与 SOLV：产权比率指标分别与其所属的 Medical - Devices 及 Medical - Care Facilities 行业基准的对比。

利息保障倍数

ALGN

Medical - Devices 行业

最大值: 18.18
上四分位数: 7.53
中位数: 0.85
下四分位数: -9.80
最小值: -33.94

ALGN 的利息保障倍数数据目前不可用。

SOLV

1.87

Medical - Care Facilities 行业

最大值: 16.29
上四分位数: 6.85
中位数: 2.93
下四分位数: 0.35
最小值: -7.11

SOLV 的利息保障倍数为 1.87，处于 Medical - Care Facilities 行业的中游位置，表明其覆盖利息支出的能力符合行业标准，财务状况稳健。

ALGN 与 SOLV：利息保障倍数指标分别与其所属的 Medical - Devices 及 Medical - Care Facilities 行业基准的对比。

财务实力概览

股票代码	ALGN	SOLV
流动比率 (TTM)	1.21	1.19
速动比率 (TTM)	1.08	0.85
产权比率 (TTM)	0.03	2.43
资产负债率 (TTM)	0.02	0.54
净负债与EBITDA比率 (TTM)	-0.94	6.13
利息保障倍数 (TTM)	--	1.87

成长性

以下图表比较了 ALGN 和 SOLV 的关键同比增长 (YoY) 指标。这些指标基于公司的年度财务报告。

营收同比增长率

ALGN 与 SOLV：年度营收同比增长率对比。

每股收益同比增长率

ALGN 与 SOLV：年度每股收益同比增长率对比。

自由现金流同比增长率

ALGN 与 SOLV：年度自由现金流同比增长率对比。

股息

股息率

ALGN

0.00%

Medical - Devices 行业

最大值: 3.57%
上四分位数: 0.00%
中位数: 0.00%
下四分位数: 0.00%
最小值: 0.00%

ALGN 当前不派发股息，因此其股息率为 0%。对于注重成长的公司而言，这是一种常见的策略，因为它们倾向于将全部利润再投资于业务发展。然而，在以获取稳定收入为目标的成熟行业中，这种情况可能较不典型。

SOLV

0.00%

Medical - Care Facilities 行业

最大值: 2.79%
上四分位数: 0.08%
中位数: 0.00%
下四分位数: 0.00%
最小值: 0.00%

SOLV 当前不派发股息，因此其股息率为 0%。对于注重成长的公司而言，这是一种常见的策略，因为它们倾向于将全部利润再投资于业务发展。然而，在以获取稳定收入为目标的成熟行业中，这种情况可能较不典型。

ALGN 与 SOLV：股息率指标分别与其所属的 Medical - Devices 及 Medical - Care Facilities 行业基准的对比。

股息支付率

ALGN

0.00%

Medical - Devices 行业

最大值: 102.12%
上四分位数: 0.00%
中位数: 0.00%
下四分位数: 0.00%
最小值: 0.00%

ALGN 的股息支付率为 0%，表明公司目前不派发股息。这种策略在成长型公司中较为常见，它们倾向于将所有利润进行再投资以支持业务扩张。

SOLV

0.00%

Medical - Care Facilities 行业

最大值: 56.48%
上四分位数: 4.48%
中位数: 0.00%
下四分位数: 0.00%
最小值: 0.00%

SOLV 的股息支付率为 0%，表明公司目前不派发股息。这种策略在成长型公司中较为常见，它们倾向于将所有利润进行再投资以支持业务扩张。

ALGN 与 SOLV：股息支付率指标分别与其所属的 Medical - Devices 及 Medical - Care Facilities 行业基准的对比。

股息概览

股票代码	ALGN	SOLV
股息率 (TTM)	0.00%	0.00%
股息支付率 (TTM)	0.00%	0.00%

估值

市盈率

ALGN

35.35

Medical - Devices 行业

最大值: 90.56
上四分位数: 56.92
中位数: 43.19
下四分位数: 21.79
最小值: 5.55

ALGN 的市盈率为 35.35，与 Medical - Devices 行业的通常水平相当。这表明其估值与同行相比，既没有明显的溢价，也没有显著的折价，处于一个公允的区间。

SOLV

36.07

Medical - Care Facilities 行业

最大值: 40.40
上四分位数: 28.24
中位数: 24.89
下四分位数: 13.53
最小值: 8.53

SOLV 的市盈率为 36.07，位列 Medical - Care Facilities 行业前25%。这种高估值意味着市场对其未来增长寄予厚望，但同时也带来了风险：如果未来的盈利无法达到预期，股价可能面临较大的回调压力。

ALGN 与 SOLV：市盈率指标分别与其所属的 Medical - Devices 及 Medical - Care Facilities 行业基准的对比。

预期市盈增长率

ALGN

3.34

Medical - Devices 行业

最大值: 6.56
上四分位数: 3.52
中位数: 2.22
下四分位数: 0.55
最小值: 0.03

ALGN 的预期市盈增长率为 3.34，处于 Medical - Devices 行业的中位区间。这表明其估值与其增长预期基本匹配，符合该行业的一般标准。

SOLV

-0.36

Medical - Care Facilities 行业

最大值: 4.23
上四分位数: 3.06
中位数: 1.16
下四分位数: 0.77
最小值: 0.04

SOLV 的预期市盈增长率（Forward PEG）为负数 -0.36。这通常是由于公司当前处于亏损状态，或市场预期其未来盈利将下滑，导致该指标失去了估值参考意义。

ALGN 与 SOLV：预期市盈增长率指标分别与其所属的 Medical - Devices 及 Medical - Care Facilities 行业基准的对比。

市销率

ALGN

3.58

Medical - Devices 行业

最大值: 15.74
上四分位数: 8.12
中位数: 3.40
下四分位数: 2.37
最小值: 0.42

ALGN 的市销率为 3.58，与 Medical - Devices 行业的同行水平相当。这表明市场对其销售额的估值符合行业常规，处于一个公允的估值区间。

SOLV

1.63

Medical - Care Facilities 行业

最大值: 2.38
上四分位数: 1.50
中位数: 0.79
下四分位数: 0.49
最小值: 0.04

SOLV 的市销率为 1.63，位于 Medical - Care Facilities 行业的前四分之一。这表明其股价相对于销售收入而言较为昂贵，市场可能已经提前计入了未来的高增长。若公司业绩无法支撑这一高估值，股价则面临回调风险。

ALGN 与 SOLV：市销率指标分别与其所属的 Medical - Devices 及 Medical - Care Facilities 行业基准的对比。

市净率

ALGN

3.82

Medical - Devices 行业

最大值: 16.65
上四分位数: 8.03
中位数: 3.73
下四分位数: 1.92
最小值: 0.65

ALGN 的市净率为 3.82，处于 Medical - Devices 行业的中等区间。这表明其市值相对于账面价值的水平符合行业基准，估值既不显昂贵也不显便宜。

SOLV

4.18

Medical - Care Facilities 行业

最大值: 7.73
上四分位数: 4.07
中位数: 2.16
下四分位数: 1.44
最小值: 0.66

SOLV 的市净率为 4.18，处于 Medical - Care Facilities 行业的前25%。这意味着其股价远高于公司的账面价值，其估值的合理性高度依赖于公司未来能否利用其资产创造出超额回报，否则可能面临估值回调的风险。

ALGN 与 SOLV：市净率指标分别与其所属的 Medical - Devices 及 Medical - Care Facilities 行业基准的对比。

估值概览

股票代码	ALGN	SOLV
市盈率 (P/E, TTM)	35.35	36.07
预期市盈增长率 (PEG, TTM)	3.34	-0.36
市销率 (P/S, TTM)	3.58	1.63
市净率 (P/B, TTM)	3.82	4.18
市现率 (P/FCF, TTM)	22.62	35.28
企业价值倍数 (EV/EBITDA, TTM)	16.80	17.41
企业价值与销售额比率 (EV/Sales, TTM)	3.39	2.52