ALGN vs. PEN：Align 与 Penumbra 股票对比

公司概况

Align（ALGN）和 Penumbra（PEN）都属于 Health Care Equipment & Supplies 行业，但 ALGN 归类于 Health Care Supplies，而 PEN 归类于 Health Care Equipment。

价格表现

累计增长

区间回报

年度回报

表现指标

风险特征

回撤走势

收益分布

风险指标

Align（ALGN）的 beta 为 1.67，属激进档位，代表对大盘变动更敏感；而 Penumbra（PEN）的 beta 为 0.68，属防御档位，通常对大盘变动更不敏感——两者处于 beta 光谱的两端。

风险调整后表现

风险收益定位

风险调整指标

盈利能力

Align（ALGN）和 Penumbra（PEN）的 净资产收益率 分别为 11.91% 和 10.67%，都接近各自行业常见区间——资本效率大致与同业持平。

就每一元销售额能留下多少净利而言，Align（ALGN，11.83%）和 Penumbra（PEN，10.06%）都强于多数同业，净利润率 落在各自行业前四分位。

Align（ALGN，20.13%）的营业利润率处在前四分位，领先于 Penumbra（PEN，12.37%），后者的经营效率大致与行业持平。

盈利能力指标

成长性

Penumbra（PEN）的 营收同比增长 为 17.50%，接近同业常见水平；Align（ALGN）为 0.90%，处于后四分位，收入端动能偏弱。

Penumbra（PEN）的 每股收益同比增长 为 1,155.56%，高于其行业区间，盈利走势明显更强；Align（ALGN）为 0.53%，更接近同业常见水平。

成长性指标

财务实力

Align（ALGN）的 流动比率 为 1.43，处于所在行业的典型中段区间；而 Penumbra（PEN）的 流动比率 为 5.89，高于所在行业的典型中段区间——流动性宽松，但相对同业可能有更多流动资产闲置。

Align（ALGN）和 Penumbra（PEN）的 债务权益比 分别为 0.03 和 0.13，都处于行业低杠杆四分位，债务相对权益低于多数同业。

财务实力指标

股息

Align（ALGN）和 Penumbra（PEN）本期都不发放股息——它们可能选择再投资、回购，或暂不通过股息返还现金。

Align（ALGN）和 Penumbra（PEN）本期都不发放股息——它们可能在再投资、使用回购，或只是未通过股息返还现金。

股息指标

估值

Align（ALGN）的 市盈率 为 24.20，接近行业常见水平；Penumbra（PEN）为 80.41，处于较贵四分位——PEN 需要更强的增长或盈利质量来支撑溢价。

Align（ALGN，2.81）的 市销率 与行业大致持平，Penumbra（PEN，8.06）则落在较贵的四分位——PEN 为每一元营收付出的价格更高。

Align（ALGN，2.73）的 市净率 与行业大致持平，Penumbra（PEN，7.95）则带有高于同业的溢价——PEN 按资产看更贵。

估值指标