ITW vs. ROK：Illinois Tool Works 与 Rockwell Automation 股票对比
Illinois Tool Works（ITW）和Rockwell Automation（ROK）到底谁更胜一筹？本页将两者并排放在一起，从公司概况、表现与风险、盈利能力、成长性、财务实力、股息到估值逐项对比，部分关键基本面指标还会对照各自所在行业组的同行来衡量。
公司概况
Illinois Tool Works（ITW）和 Rockwell Automation（ROK）同属 Capital Goods 行业组，但 ITW 归类于 Machinery，而 ROK 归类于 Electrical Equipment。
| 资料项 | ITW | ROK |
|---|---|---|
| 名称 | Illinois Tool Works Inc. | Rockwell Automation Inc. |
| 国家/地区 | United States | United States |
| GICS 板块 | Industrials | Industrials |
| GICS 行业组 | Capital Goods | Capital Goods |
| GICS 行业 | Machinery | Electrical Equipment |
| GICS 子行业 | Industrial Machinery & Supplies & Components | Electrical Components & Equipment |
| 市值 | 798.46 亿 USD | 418.23 亿 USD |
| 货币 | USD | USD |
| 交易所 | 纽约证券交易所 | 纽约证券交易所 |
| 上市日期 | 1973年3月13日 | 1981年12月31日 |
| 证券类型 | 普通股 | 普通股 |
价格表现
累计增长
区间回报
年度回报
表现指标
| 指标 | ITW | ROK |
|---|---|---|
| 总回报率（1 年） | 20.29% | 6.19% |
| 总回报率（3 年，年化） | 10.62% | 16.94% |
| 总回报率（5 年，年化） | 6.67% | 4.86% |
风险特征
回撤走势
收益分布
风险指标
| 指标 | ITW | ROK |
|---|---|---|
| 波动率（1 年，年化） | 22.16% | 34.28% |
| Beta（5 年） | 0.91 | 1.54 |
| 最大回撤（5 年） | -28.05% | -45.09% |
| 平均成交量（3 个月） | 126.80 万 | 79.93 万 |
风险调整后表现
风险收益定位
风险调整指标
| 指标 | ITW | ROK |
|---|---|---|
| 夏普比率（1 年） | 0.72 | 0.06 |
| 索提诺比率（1 年） | 1.12 | 0.07 |
盈利能力
净资产收益率（TTM）
两家公司权益回报都强，但 Illinois Tool Works（ITW）更突出：其 净资产收益率 为 101.65%，高于行业区间；Rockwell Automation（ROK）为 38.73%，也处于前四分位。
ITW
Capital Goods 行业组
101.65%
- ITW
- 101.65%
- 最大值
- 40.55%
- 上四分位数
- 19.29%
- 中位数
- 12.12%
- 下四分位数
- 4.08%
- 最小值
- -17.12%
ROK
Capital Goods 行业组
38.73%
- 最大值
- 40.55%
- ROK
- 38.73%
- 上四分位数
- 19.29%
- 中位数
- 12.12%
- 下四分位数
- 4.08%
- 最小值
- -17.12%
净利润率（TTM）
就每一元销售额能留下多少净利而言，Illinois Tool Works（ITW，19.39%）和 Rockwell Automation（ROK，15.68%）都强于多数同业，净利润率 落在各自行业前四分位。
ITW
Capital Goods 行业组
19.39%
- 最大值
- 27.47%
- ITW
- 19.39%
- 上四分位数
- 12.10%
- 中位数
- 6.30%
- 下四分位数
- 1.40%
- 最小值
- -12.89%
ROK
Capital Goods 行业组
15.68%
- 最大值
- 27.47%
- ROK
- 15.68%
- 上四分位数
- 12.10%
- 中位数
- 6.30%
- 下四分位数
- 1.40%
- 最小值
- -12.89%
营业利润率（TTM）
Illinois Tool Works（ITW，28.05%）的营业利润率处在前四分位，领先于 Rockwell Automation（ROK，14.75%），后者的经营效率大致与行业持平。
ITW
Capital Goods 行业组
28.05%
- 最大值
- 36.60%
- ITW
- 28.05%
- 上四分位数
- 18.33%
- 中位数
- 11.12%
- 下四分位数
- 5.14%
- 最小值
- -12.63%
ROK
Capital Goods 行业组
14.75%
- 最大值
- 36.60%
- 上四分位数
- 18.33%
- ROK
- 14.75%
- 中位数
- 11.12%
- 下四分位数
- 5.14%
- 最小值
- -12.63%
盈利能力指标
| 指标 | ITW | ROK |
|---|---|---|
| 净资产收益率（TTM） | 101.65% | 38.73% |
| 总资产收益率（TTM） | 17.13% | 9.32% |
| 净利润率（TTM） | 19.39% | 15.68% |
| 营业利润率（TTM） | 28.05% | 14.75% |
| 毛利率（TTM） | 44.32% | 48.95% |
成长性
营收增长
营收增长只有一边可看：Illinois Tool Works（ITW）的 营收同比增长 为 0.92%，可在行业中排位；Rockwell Automation（ROK）本期没有 营收同比增长 数据。
每股收益增长
Rockwell Automation（ROK）的 每股收益同比增长 为 63.49%，处于行业前四分位；Illinois Tool Works（ITW）为 -10.42%，更接近同业常见水平——ROK 的每股盈利增长更快。
成长性指标
| 指标 | ITW | ROK |
|---|---|---|
| 营收同比增长 | 0.92% | -- |
| 营收 3 年 CAGR | 0.23% | -- |
| 每股收益同比增长 | -10.42% | 63.49% |
| 每股收益 3 年 CAGR | 2.40% | 1.62% |
财务实力
流动比率（MRQ）
Rockwell Automation（ROK）的 流动比率 为 2.11，处于所在行业的典型中段区间；而 Illinois Tool Works（ITW）的 流动比率 为 1.29，处于行业流动性较紧的四分位——ITW 应对流动负债的缓冲较薄。
ITW
Capital Goods 行业组
1.29
- 最大值
- 5.22
- 上四分位数
- 2.95
- 中位数
- 2.08
- 下四分位数
- 1.43
- ITW
- 1.29
- 最小值
- 0.36
ROK
Capital Goods 行业组
2.11
- 最大值
- 5.22
- 上四分位数
- 2.95
- ROK
- 2.11
- 中位数
- 2.08
- 下四分位数
- 1.43
- 最小值
- 0.36
债务 / 权益（MRQ）
Rockwell Automation（ROK）的 债务权益比 为 1.00，接近行业中位区间；而 Illinois Tool Works（ITW）为 2.98，高于其行业基准区间，相对股东权益的债务负担偏重。
ITW
Capital Goods 行业组
2.98
- ITW
- 2.98
- 最大值
- 2.33
- 上四分位数
- 1.12
- 中位数
- 0.60
- 下四分位数
- 0.29
- 最小值
- 0.00
ROK
Capital Goods 行业组
1.00
- 最大值
- 2.33
- 上四分位数
- 1.12
- ROK
- 1.00
- 中位数
- 0.60
- 下四分位数
- 0.29
- 最小值
- 0.00
财务实力指标
| 指标 | ITW | ROK |
|---|---|---|
| 流动比率（MRQ） | 1.29 | 2.11 |
| 债务 / 权益（MRQ） | 2.98 | 1.00 |
| 净债务/EBITDA | 1.76 | 1.58 |
股息
股息率（TTM）
Rockwell Automation（ROK）不发放股息（收益率 0.00%）——可能选择再投资、回购，或暂不通过股息返还现金。而 Illinois Tool Works（ITW）的股息收益率为 2.29%，可正常与行业同业对标。
ITW
Capital Goods 行业组
2.29%
- 最大值
- 2.66%
- ITW
- 2.29%
- 上四分位数
- 1.14%
- 中位数
- 0.24%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
ROK
Capital Goods 行业组
0.00%
- 最大值
- 2.66%
- 上四分位数
- 1.14%
- 中位数
- 0.24%
- ROK
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
股息支付率（TTM）
Illinois Tool Works（ITW）和 Rockwell Automation（ROK）的 股息支付率 分别为 58.43% 和 51.03%，都高于各自行业的典型水平，一旦盈利回落，分红的缓冲会比较薄。
ITW
Capital Goods 行业组
58.43%
- 最大值
- 67.39%
- ITW
- 58.43%
- 上四分位数
- 28.02%
- 中位数
- 6.86%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
ROK
Capital Goods 行业组
51.03%
- 最大值
- 67.39%
- ROK
- 51.03%
- 上四分位数
- 28.02%
- 中位数
- 6.86%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
股息指标
| 指标 | ITW | ROK |
|---|---|---|
| 股息率（TTM） | 2.29% | 0.00% |
| 股息支付率（TTM） | 58.43% | 51.03% |
估值
市盈率（TTM）
Illinois Tool Works（ITW）和 Rockwell Automation（ROK）的 市盈率 分别为 25.06 和 29.97，都接近各自行业常见水平——相对同业没有明显的盈利倍数折价或溢价。
ITW
Capital Goods 行业组
25.06
- 最大值
- 59.38
- 上四分位数
- 35.92
- 中位数
- 25.41
- ITW
- 25.06
- 下四分位数
- 19.47
- 最小值
- 3.03
ROK
Capital Goods 行业组
29.97
- 最大值
- 59.38
- 上四分位数
- 35.92
- ROK
- 29.97
- 中位数
- 25.41
- 下四分位数
- 19.47
- 最小值
- 3.03
市销率（TTM）
Illinois Tool Works（ITW，4.80）和 Rockwell Automation（ROK，4.65）为每一元营收付出的价格都高于多数同业，市销率 落在各自行业较贵的四分位。
ITW
Capital Goods 行业组
4.80
- 最大值
- 7.54
- ITW
- 4.80
- 上四分位数
- 3.76
- 中位数
- 2.15
- 下四分位数
- 1.03
- 最小值
- 0.03
ROK
Capital Goods 行业组
4.65
- 最大值
- 7.54
- ROK
- 4.65
- 上四分位数
- 3.76
- 中位数
- 2.15
- 下四分位数
- 1.03
- 最小值
- 0.03
市净率（MRQ）
相对账面价值看，Illinois Tool Works（ITW，25.42）和 Rockwell Automation（ROK，11.76）都显得偏贵——两家的 市净率 都高于行业基准区间。
ITW
Capital Goods 行业组
25.42
- ITW
- 25.42
- 最大值
- 9.66
- 上四分位数
- 5.00
- 中位数
- 3.12
- 下四分位数
- 1.81
- 最小值
- -1.08
ROK
Capital Goods 行业组
11.76
- ROK
- 11.76
- 最大值
- 9.66
- 上四分位数
- 5.00
- 中位数
- 3.12
- 下四分位数
- 1.81
- 最小值
- -1.08
估值指标
| 指标 | ITW | ROK |
|---|---|---|
| 市盈率（TTM） | 25.06 | 29.97 |
| 市销率（TTM） | 4.80 | 4.65 |
| 市净率（MRQ） | 25.42 | 11.76 |
| 自由现金流收益率（TTM） | 2.89% | -1.13% |