DVA vs. HCA：DaVita 与 HCA Healthcare 股票对比

公司概况

DaVita（DVA）和 HCA Healthcare（HCA）都属于 Health Care Providers & Services 行业，但 DVA 归类于 Health Care Services，而 HCA 归类于 Health Care Facilities。

价格表现

累计增长

区间回报

年度回报

表现指标

风险特征

回撤走势

收益分布

风险指标

风险调整后表现

风险收益定位

风险调整指标

盈利能力

资本效率只有一边可看：DaVita（DVA）的股东权益回报为 96.79%，可在行业中排位；HCA Healthcare（HCA）本期没有 净资产收益率 数据。

DaVita（DVA，6.49%）和 HCA Healthcare（HCA，8.61%）每一元营收留下的净利大致是各自行业的典型水平——两家的最终盈利都不算突出。

DaVita（DVA，15.46%）和 HCA Healthcare（HCA，14.83%）都能把销售额高效转成营业利润，营业利润率 落在各自行业前四分位。

盈利能力指标

成长性

DaVita（DVA）和 HCA Healthcare（HCA）的 营收同比增长 分别为 6.46% 和 7.08%，都接近各自行业常见区间——收入端动能与同业大致持平。

HCA Healthcare（HCA）的 每股收益同比增长 为 28.77%，处于行业前四分位；DaVita（DVA）为 -8.29%，更接近同业常见水平——HCA 的每股盈利增长更快。

成长性指标

财务实力

DaVita（DVA）的 流动比率 为 1.41，处于所在行业的典型中段区间；而 HCA Healthcare（HCA）的 流动比率 为 0.82，处于行业流动性较紧的四分位——HCA 应对流动负债的缓冲较薄。

杠杆水平在这里只能看一边：DaVita（DVA）的 债务权益比 为 11.90，可对照行业区间；HCA Healthcare（HCA）本期未报告该数据。

财务实力指标

股息

DaVita（DVA）不发放股息（收益率 0.00%）——可能选择再投资、回购，或暂不通过股息返还现金。而 HCA Healthcare（HCA）的股息收益率为 0.60%，可正常与行业同业对标。

DaVita（DVA）不发放股息（派息率 0.00%）——可能是在再投资、使用回购，或只是未通过股息返还现金。而 HCA Healthcare（HCA）的派息率为 10.15%，可正常与行业同业对标。

股息指标

估值

DaVita（DVA）和 HCA Healthcare（HCA）的 市盈率 分别为 14.49 和 16.42，都处于较便宜的盈利倍数四分位，市场为每一单位 TTM 盈利支付的价格低于典型同业。

DaVita（DVA，0.85）落在较便宜的 市销率 四分位，HCA Healthcare（HCA，1.31）则大致处于行业中位——DVA 的销售定价更低，但仍应结合增长和利润率来看。

DaVita（DVA）和 HCA Healthcare（HCA）的 市净率 都为负值（分别 -20.52 和 -12.92），两家公司账面股东权益均为负——倍数本身不适合用于估值。

估值指标