CG vs. COF：Carlyle 与 Capital One Financial 股票对比
Carlyle（CG）和Capital One Financial（COF）到底谁更胜一筹？本页将两者并排放在一起，从公司概况、表现与风险、盈利能力、成长性、财务实力、股息到估值逐项对比，部分关键基本面指标还会对照各自所在行业组的同行来衡量。
公司概况
Carlyle（CG）和 Capital One Financial（COF）同属 Financial Services 行业组，但 CG 归类于 Capital Markets，而 COF 归类于 Consumer Finance。
| 资料项 | CG | COF |
|---|---|---|
| 名称 | The Carlyle Group Inc. | Capital One Financial Corp. |
| 国家/地区 | United States | United States |
| GICS 板块 | Financials | Financials |
| GICS 行业组 | Financial Services | Financial Services |
| GICS 行业 | Capital Markets | Consumer Finance |
| GICS 子行业 | Asset Management & Custody Banks | Consumer Finance |
| 市值 | 140.42 亿 USD | 1,214.31 亿 USD |
| 货币 | USD | USD |
| 交易所 | 纳斯达克 | 纽约证券交易所 |
| 上市日期 | 2012年5月3日 | 1994年11月16日 |
| 证券类型 | 普通股 | 普通股 |
价格表现
累计增长
区间回报
年度回报
表现指标
| 指标 | CG | COF |
|---|---|---|
| 总回报率（1 年） | -17.79% | -5.89% |
| 总回报率（3 年，年化） | 15.29% | 26.49% |
| 总回报率（5 年，年化） | -3.77% | 7.24% |
风险特征
回撤走势
收益分布
风险指标
| 指标 | CG | COF |
|---|---|---|
| 波动率（1 年，年化） | 37.89% | 31.21% |
| Beta（5 年） | 1.82 | 1.09 |
| 最大回撤（5 年） | -56.75% | -45.56% |
| 平均成交量（3 个月） | 347.99 万 | 365.60 万 |
风险调整后表现
风险收益定位
风险调整指标
| 指标 | CG | COF |
|---|---|---|
| 夏普比率（1 年） | -0.58 | -0.33 |
| 索提诺比率（1 年） | -0.81 | -0.43 |
盈利能力
净资产收益率（TTM）
Carlyle（CG）和 Capital One Financial（COF）的 净资产收益率 分别为 5.23% 和 9.39%，都接近各自行业常见区间——资本效率大致与同业持平。
CG
Financial Services 行业组
5.23%
- 最大值
- 44.78%
- 上四分位数
- 21.85%
- 中位数
- 12.91%
- CG
- 5.23%
- 下四分位数
- 4.48%
- 最小值
- -18.71%
COF
Financial Services 行业组
9.39%
- 最大值
- 44.78%
- 上四分位数
- 21.85%
- 中位数
- 12.91%
- COF
- 9.39%
- 下四分位数
- 4.48%
- 最小值
- -18.71%
净利润率（TTM）
Carlyle（CG，12.81%）和 Capital One Financial（COF，22.23%）每一元营收留下的净利大致是各自行业的典型水平——两家的最终盈利都不算突出。
CG
Financial Services 行业组
12.81%
- 最大值
- 62.84%
- 上四分位数
- 28.05%
- 中位数
- 15.36%
- CG
- 12.81%
- 下四分位数
- 4.82%
- 最小值
- -28.52%
COF
Financial Services 行业组
22.23%
- 最大值
- 62.84%
- 上四分位数
- 28.05%
- COF
- 22.23%
- 中位数
- 15.36%
- 下四分位数
- 4.82%
- 最小值
- -28.52%
营业利润率（TTM）
Carlyle（CG）的 营业利润率 为负值 -52.93%，通常意味着在营业利润口径下经营成本超过收入。而 Capital One Financial（COF）的 营业利润率 为 37.83%，可正常与行业同业对标。
CG
Financial Services 行业组
-52.93%
- 最大值
- 107.33%
- 上四分位数
- 55.90%
- 中位数
- 30.09%
- 下四分位数
- 14.60%
- 最小值
- -44.34%
- CG
- -52.93%
COF
Financial Services 行业组
37.83%
- 最大值
- 107.33%
- 上四分位数
- 55.90%
- COF
- 37.83%
- 中位数
- 30.09%
- 下四分位数
- 14.60%
- 最小值
- -44.34%
盈利能力指标
| 指标 | CG | COF |
|---|---|---|
| 净资产收益率（TTM） | 5.23% | 9.39% |
| 总资产收益率（TTM） | 1.27% | 1.57% |
| 净利润率（TTM） | 12.81% | 22.23% |
| 营业利润率（TTM） | -52.93% | 37.83% |
| 毛利率（TTM） | -- | -- |
成长性
营收增长
Capital One Financial（COF）的 营收同比增长 为 36.62%，处于行业前四分位；而 Carlyle（CG）为 -5.56%，处于后四分位，收入端动能差距清楚。
每股收益增长
Carlyle（CG）的 每股收益同比增长 为 -21.30%，接近同业常见水平；Capital One Financial（COF）为 -65.23%，处于后四分位，盈利动能偏弱。
成长性指标
| 指标 | CG | COF |
|---|---|---|
| 营收同比增长 | -5.56% | 36.62% |
| 营收 3 年 CAGR | -1.43% | 15.98% |
| 每股收益同比增长 | -21.30% | -65.23% |
| 每股收益 3 年 CAGR | -13.34% | -39.18% |
财务实力
流动比率（MRQ）
流动比率 对两边都不适用：Carlyle（CG，Financial Services）和 Capital One Financial（COF，Financial Services）的资产负债表都不按流动/非流动列报，短期流动性更适合用监管与资金端指标来评估。
债务 / 权益（MRQ）
两边都不适用 债务权益比：Carlyle（CG，Financial Services）和 Capital One Financial（COF，Financial Services）的商业模式本身就以杠杆运作，资产负债表风险更适合用资本充足与资金端指标来衡量。
财务实力指标
| 指标 | CG | COF |
|---|---|---|
| 流动比率（MRQ） | -- | -- |
| 债务 / 权益（MRQ） | -- | -- |
| 净债务/EBITDA | -- | -- |
股息
股息率（TTM）
Carlyle（CG）和 Capital One Financial（COF）的 股息率 分别为 3.50% 和 1.57%，都落在各自行业的常见区间内——是扎实、符合行业惯例的派息水平。
CG
Financial Services 行业组
3.50%
- 最大值
- 9.77%
- 上四分位数
- 3.92%
- CG
- 3.50%
- 中位数
- 1.09%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
COF
Financial Services 行业组
1.57%
- 最大值
- 9.77%
- 上四分位数
- 3.92%
- COF
- 1.57%
- 中位数
- 1.09%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
股息支付率（TTM）
Carlyle（CG）的 股息支付率 为 147.37%，高于 100%，意味着分红超过当期盈利，分红可持续性需要额外背景。而 Capital One Financial（COF）的 股息支付率 为 19.61%，可正常与行业同业对标。
CG
Financial Services 行业组
147.37%
- 最大值
- 241.07%
- CG
- 147.37%
- 上四分位数
- 97.36%
- 中位数
- 25.77%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
COF
Financial Services 行业组
19.61%
- 最大值
- 241.07%
- 上四分位数
- 97.36%
- 中位数
- 25.77%
- COF
- 19.61%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
股息指标
| 指标 | CG | COF |
|---|---|---|
| 股息率（TTM） | 3.50% | 1.57% |
| 股息支付率（TTM） | 147.37% | 19.61% |
估值
市盈率（TTM）
Capital One Financial（COF）的 市盈率 为 12.37，接近行业常见水平；Carlyle（CG）为 40.93，处于较贵四分位——CG 需要更强的增长或盈利质量来支撑溢价。
CG
Financial Services 行业组
40.93
- 最大值
- 45.85
- CG
- 40.93
- 上四分位数
- 24.64
- 中位数
- 15.37
- 下四分位数
- 9.68
- 最小值
- 0.16
COF
Financial Services 行业组
12.37
- 最大值
- 45.85
- 上四分位数
- 24.64
- 中位数
- 15.37
- COF
- 12.37
- 下四分位数
- 9.68
- 最小值
- 0.16
市销率（TTM）
Capital One Financial（COF，2.48）的 市销率 与行业大致持平，Carlyle（CG，5.06）则落在较贵的四分位——CG 为每一元营收付出的价格更高。
CG
Financial Services 行业组
5.06
- 最大值
- 9.23
- CG
- 5.06
- 上四分位数
- 4.57
- 中位数
- 2.72
- 下四分位数
- 1.28
- 最小值
- -0.55
COF
Financial Services 行业组
2.48
- 最大值
- 9.23
- 上四分位数
- 4.57
- 中位数
- 2.72
- COF
- 2.48
- 下四分位数
- 1.28
- 最小值
- -0.55
市净率（MRQ）
在 市净率 上，Carlyle（CG，2.81）和 Capital One Financial（COF，1.15）相对账面的定价都与行业大致持平——两者对同业都不算突出。
CG
Financial Services 行业组
2.81
- 最大值
- 7.79
- 上四分位数
- 3.63
- CG
- 2.81
- 中位数
- 1.57
- 下四分位数
- 0.81
- 最小值
- -0.39
COF
Financial Services 行业组
1.15
- 最大值
- 7.79
- 上四分位数
- 3.63
- 中位数
- 1.57
- COF
- 1.15
- 下四分位数
- 0.81
- 最小值
- -0.39
估值指标
| 指标 | CG | COF |
|---|---|---|
| 市盈率（TTM） | 40.93 | 12.37 |
| 市销率（TTM） | 5.06 | 2.48 |
| 市净率（MRQ） | 2.81 | 1.15 |
| 自由现金流收益率（TTM） | -- | -- |