ARGX与INSM：股票综合比较
更新于本文对ARGX和INSM进行了全面对比，涵盖历史表现、盈利能力、财务实力、成长性、股息以及估值等方面。
公司概况
ARGX的市值（331.85亿USD）显著高于INSM的市值（185.77亿USD），显示出其在公司规模上的明显领先地位。
INSM的Beta值（0.79）较高，表明其对市场变动更为敏感，而ARGX（Beta 0.04）则展现出相对更强的稳定性。
ARGX是以美国存托凭证（ADR）的形式在美国上市的外国公司，为美国投资者提供了投资其股票的便捷渠道。相较而言，INSM是一家在美国本土注册和交易的公司。
| 代码 | ARGX | INSM |
|---|---|---|
| 公司名称 | argenx SE | Insmed Incorporated |
| 国家 | NL | US |
| 板块 | Healthcare | Healthcare |
| 行业 | Biotechnology | Medical - Pharmaceuticals |
| 首席执行官 | Timothy Van Hauwermeiren EMBA, | William H. Lewis |
| 价格 | 543.48USD | 97.8USD |
| 市值 | 331.85亿USD | 185.77亿USD |
| 贝塔值（波动性） | 0.04 | 0.79 |
| 交易所 | NASDAQ | NASDAQ |
| IPO日期 | 2017年5月18日 | 2000年6月1日 |
| ADR | 是 | 否 |
历史表现
此图表通过追踪$10,000的初始投资在每只股票中的增长情况，来比较 ARGX 和 INSM 的表现。请使用选项卡选择所需的时间周期。
数据已根据股息和股票拆分进行调整。
盈利能力
净资产收益率
ARGX
16.83%
Biotechnology 行业
- 最大值
- 72.39%
- 上四分位数
- -6.30%
- 中位数
- -32.82%
- 下四分位数
- -68.26%
- 最小值
- -147.61%
ARGX 的净资产收益率为 16.83%，处于行业前四分之一（高于75%的同行）。这标志着与大多数同行相比，公司能更高效地利用股东的资金来创造利润。
INSM
-446.98%
Medical - Pharmaceuticals 行业
- 最大值
- -11.51%
- 上四分位数
- -11.51%
- 中位数
- -28.40%
- 下四分位数
- -54.57%
- 最小值
- -54.57%
INSM 的净资产收益率（ROE）为负数 -446.98%。这说明公司正在为股东创造亏损。其原因可能是公司经营不善导致亏损，也可能是公司净资产为负（即资不抵债），这通常是财务困境的一个信号。
投入资本回报率
ARGX
-118.38%
Biotechnology 行业
- 最大值
- 48.74%
- 上四分位数
- -10.68%
- 中位数
- -31.65%
- 下四分位数
- -52.92%
- 最小值
- -113.69%
ARGX 的投入资本回报率（ROIC）为负数 -118.38%。这表明其经营活动未能从所有投入的资本（包括股权和债务）中创造利润，是效率低下甚至价值毁灭的信号。
INSM
-56.09%
Medical - Pharmaceuticals 行业
- 最大值
- 3.07%
- 上四分位数
- 0.40%
- 中位数
- -9.25%
- 下四分位数
- -9.31%
- 最小值
- -9.31%
INSM 的投入资本回报率（ROIC）为负数 -56.09%。这表明其经营活动未能从所有投入的资本（包括股权和债务）中创造利润，是效率低下甚至价值毁灭的信号。
净利润率
ARGX
37.53%
Biotechnology 行业
- 最大值
- 87.75%
- 上四分位数
- -5.05%
- 中位数
- -103.44%
- 下四分位数
- -1,032.77%
- 最小值
- -2,366.07%
ARGX 的净利润率为 37.53%，处于 Biotechnology 行业的前25%，标志着其盈利能力强劲，并且比大多数同行更有效地控制了成本。
INSM
-265.93%
Medical - Pharmaceuticals 行业
- 最大值
- -3.80%
- 上四分位数
- -5.21%
- 中位数
- -8.76%
- 下四分位数
- -9.40%
- 最小值
- -9.40%
INSM 的净利润率为负数 -265.93%，表明公司目前处于净亏损状态，其总成本费用超过了营业收入。
营业利润率
ARGX
-1.24%
Biotechnology 行业
- 最大值
- 87.75%
- 上四分位数
- -3.28%
- 中位数
- -115.26%
- 下四分位数
- -1,188.86%
- 最小值
- -2,943.30%
ARGX 的营业利润率为负数 -1.24%。这标志着公司在核心经营层面已经亏损，其主营业务的成本和费用超过了收入。
INSM
-230.21%
Medical - Pharmaceuticals 行业
- 最大值
- 4.55%
- 上四分位数
- 0.04%
- 中位数
- -2.01%
- 下四分位数
- -7.08%
- 最小值
- -7.08%
INSM 的营业利润率为负数 -230.21%。这标志着公司在核心经营层面已经亏损，其主营业务的成本和费用超过了收入。
盈利能力概览
| 股票代码 | ARGX | INSM |
|---|---|---|
| 净资产收益率 (TTM) | 16.83% | -446.98% |
| 资产回报率 (TTM) | 13.45% | -56.21% |
| 投入资本回报率 (TTM) | -118.38% | -56.09% |
| 净利率 (TTM) | 37.53% | -265.93% |
| 营业利润率 (TTM) | -1.24% | -230.21% |
| 毛利率 (TTM) | 46.33% | 76.16% |
财务实力
流动比率
ARGX
7.29
Biotechnology 行业
- 最大值
- 28.73
- 上四分位数
- 13.97
- 中位数
- 6.31
- 下四分位数
- 3.60
- 最小值
- 0.02
ARGX 的流动比率为 7.29，处于 Biotechnology 行业的中位区间，表明其短期流动性水平与业内大多数公司保持一致，表现稳健。
INSM
5.86
Medical - Pharmaceuticals 行业
- 最大值
- 2.08
- 上四分位数
- 2.08
- 中位数
- 1.96
- 下四分位数
- 0.82
- 最小值
- 0.61
INSM 的流动比率高达 5.86，显著超出 Medical - Pharmaceuticals 行业的普遍范围。这表明公司拥有极强的短期偿债能力，不过，极高的比率有时也可能意味着资产利用效率有待提升。
产权比率
ARGX
0.01
Biotechnology 行业
- 最大值
- 0.46
- 上四分位数
- 0.22
- 中位数
- 0.06
- 下四分位数
- 0.02
- 最小值
- 0.00
ARGX 的产权比率为 0.01，位于 Biotechnology 行业的后四分之一。这反映了公司保守的融资策略，对债务融资的依赖度低。这种做法虽然降低了财务风险，但也可能使其在业务扩张和战略投资的规模上，不及那些杠杆更高的竞争对手。
INSM
11.53
Medical - Pharmaceuticals 行业
- 最大值
- 11.35
- 上四分位数
- 6.06
- 中位数
- 3.76
- 下四分位数
- 2.54
- 最小值
- 0.28
INSM 的产权比率高达 11.53，远超 Medical - Pharmaceuticals 行业的正常水平。这反映出公司在资金上高度依赖债务，这种激进的策略在可能放大股东回报的同时，也显著加剧了其财务风险。
利息保障倍数
ARGX
-20.85
Biotechnology 行业
- 最大值
- 108.32
- 上四分位数
- -0.55
- 中位数
- -8.49
- 下四分位数
- -74.83
- 最小值
- -168.36
ARGX 的利息保障倍数为负数 -20.85。这表明公司产生了经营性亏损，其盈利甚至不足以覆盖自身的运营成本，更不用说支付利息，是公司陷入严重财务困境的信号。
INSM
-10.72
Medical - Pharmaceuticals 行业
- 最大值
- 1.42
- 上四分位数
- 0.39
- 中位数
- -3.07
- 下四分位数
- -7.31
- 最小值
- -10.72
INSM 的利息保障倍数为负数 -10.72。这表明公司产生了经营性亏损，其盈利甚至不足以覆盖自身的运营成本，更不用说支付利息，是公司陷入严重财务困境的信号。
财务实力概览
| 股票代码 | ARGX | INSM |
|---|---|---|
| 流动比率 (TTM) | 7.29 | 5.86 |
| 速动比率 (TTM) | 6.68 | 5.44 |
| 产权比率 (TTM) | 0.01 | 11.53 |
| 资产负债率 (TTM) | 0.01 | 0.63 |
| 净负债与EBITDA比率 (TTM) | -189.75 | -0.80 |
| 利息保障倍数 (TTM) | -20.85 | -10.72 |
成长性
以下图表比较了 ARGX 和 INSM 的关键同比增长 (YoY) 指标。这些指标基于公司的年度财务报告。
营收同比增长率
每股收益同比增长率
自由现金流同比增长率
股息
股息率
ARGX
0.00%
Biotechnology 行业
- 最大值
- 0.00%
- 上四分位数
- 0.00%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
ARGX 当前不派发股息，因此其股息率为 0%。对于注重成长的公司而言，这是一种常见的策略，因为它们倾向于将全部利润再投资于业务发展。然而，在以获取稳定收入为目标的成熟行业中，这种情况可能较不典型。
INSM
0.00%
Medical - Pharmaceuticals 行业
- 最大值
- 11.18%
- 上四分位数
- 4.37%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
INSM 当前不派发股息，因此其股息率为 0%。对于注重成长的公司而言，这是一种常见的策略，因为它们倾向于将全部利润再投资于业务发展。然而，在以获取稳定收入为目标的成熟行业中，这种情况可能较不典型。
股息支付率
ARGX
0.00%
Biotechnology 行业
- 最大值
- 0.00%
- 上四分位数
- 0.00%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
ARGX 的股息支付率为 0%，表明公司目前不派发股息。这种策略在成长型公司中较为常见，它们倾向于将所有利润进行再投资以支持业务扩张。
INSM
0.00%
Medical - Pharmaceuticals 行业
- 最大值
- 0.00%
- 上四分位数
- 0.00%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
INSM 的股息支付率为 0%，表明公司目前不派发股息。这种策略在成长型公司中较为常见，它们倾向于将所有利润进行再投资以支持业务扩张。
股息概览
| 股票代码 | ARGX | INSM |
|---|---|---|
| 股息率 (TTM) | 0.00% | 0.00% |
| 股息支付率 (TTM) | 0.00% | 0.00% |
估值
市盈率
ARGX
48.48
Biotechnology 行业
- 最大值
- 78.44
- 上四分位数
- 48.98
- 中位数
- 20.50
- 下四分位数
- 12.64
- 最小值
- 2.14
ARGX 的市盈率为 48.48，与 Biotechnology 行业的通常水平相当。这表明其估值与同行相比，既没有明显的溢价，也没有显著的折价，处于一个公允的区间。
INSM
-17.46
Medical - Pharmaceuticals 行业
- 最大值
- --
- 上四分位数
- --
- 中位数
- --
- 下四分位数
- --
- 最小值
- --
INSM 的市盈率（P/E）为负数 -17.46，这表明该公司处于净亏损状态。负市盈率在估值比较中不具备可靠的参考价值。
预期市盈增长率
ARGX
1.27
Biotechnology 行业
- 最大值
- 2.29
- 上四分位数
- 1.10
- 中位数
- 0.49
- 下四分位数
- 0.16
- 最小值
- 0.02
ARGX 的预期市盈增长率为 1.27，处于 Biotechnology 行业的前25%。这表明与同行相比，其股价相对于盈利增长预期显得较为昂贵，可能预示着估值偏高，需要公司未来的业绩增长来验证。
INSM
2.71
Medical - Pharmaceuticals 行业
- 最大值
- 2.76
- 上四分位数
- 2.07
- 中位数
- 1.38
- 下四分位数
- 0.69
- 最小值
- 0.00
INSM 的预期市盈增长率为 2.71，处于 Medical - Pharmaceuticals 行业的前25%。这表明与同行相比，其股价相对于盈利增长预期显得较为昂贵，可能预示着估值偏高，需要公司未来的业绩增长来验证。
市销率
ARGX
15.66
Biotechnology 行业
- 最大值
- 110.90
- 上四分位数
- 59.76
- 中位数
- 11.33
- 下四分位数
- 4.45
- 最小值
- 0.17
ARGX 的市销率为 15.66，与 Biotechnology 行业的同行水平相当。这表明市场对其销售额的估值符合行业常规，处于一个公允的估值区间。
INSM
48.76
Medical - Pharmaceuticals 行业
- 最大值
- 5.74
- 上四分位数
- 5.74
- 中位数
- 5.66
- 下四分位数
- 2.83
- 最小值
- 0.07
INSM 的市销率为 48.76，远超 Medical - Pharmaceuticals 行业的普遍范围。这反映出市场对其销售额给予了极高的溢价，其估值已计入了非常乐观的增长预期，因此伴随着较高的风险。
市净率
ARGX
7.35
Biotechnology 行业
- 最大值
- 15.78
- 上四分位数
- 7.44
- 中位数
- 3.31
- 下四分位数
- 1.58
- 最小值
- 0.31
对于 Biotechnology 行业而言，市净率（P/B Ratio）通常不被视为核心的估值指标。
INSM
178.38
Medical - Pharmaceuticals 行业
- 最大值
- 130.20
- 上四分位数
- 55.61
- 中位数
- 10.51
- 下四分位数
- 5.88
- 最小值
- 1.39
对于 Medical - Pharmaceuticals 行业而言，市净率（P/B Ratio）通常不被视为核心的估值指标。
估值概览
| 股票代码 | ARGX | INSM |
|---|---|---|
| 市盈率 (P/E, TTM) | 48.48 | -17.46 |
| 预期市盈增长率 (PEG, TTM) | 1.27 | 2.71 |
| 市销率 (P/S, TTM) | 15.66 | 48.76 |
| 市净率 (P/B, TTM) | 7.35 | 178.38 |
| 市现率 (P/FCF, TTM) | -432.72 | -23.54 |
| 企业价值倍数 (EV/EBITDA, TTM) | 4329.99 | -20.76 |
| 企业价值与销售额比率 (EV/Sales, TTM) | 15.00 | 50.70 |