ADBE vs. NTNX：Adobe 与 Nutanix 股票对比

公司概况

Adobe（ADBE）和 Nutanix（NTNX）同属 Software 行业下的 Application Software 子行业，在 GICS 分类中属于最接近的一组同业。

价格表现

累计增长

区间回报

年度回报

表现指标

风险特征

回撤走势

收益分布

风险指标

风险调整后表现

风险收益定位

风险调整指标

盈利能力

Adobe（ADBE）和 Nutanix（NTNX）的 净资产收益率 分别为 61.90% 和 37,460.21%，都高于各自行业基准区间，说明它们把股东权益转化为利润的效率都很强；不过仍要结合杠杆和权益基数来看。

Nutanix（NTNX，52.81%）的 净利润率 高于其行业基准区间，每一元营收留下的净利最多；Adobe（ADBE，28.05%）的留存比例也在前四分位。

Adobe（ADBE，34.82%）的营业利润率处在前四分位，领先于 Nutanix（NTNX，12.89%），后者的经营效率大致与行业持平。

盈利能力指标

成长性

Adobe（ADBE）和 Nutanix（NTNX）的 营收同比增长 分别为 10.53% 和 12.44%，都接近各自行业常见区间——收入端动能与同业大致持平。

Nutanix（NTNX）的 每股收益同比增长 为 695.38%，高于其行业区间，盈利走势明显更强；Adobe（ADBE）为 35.11%，更接近同业常见水平。

成长性指标

财务实力

Nutanix（NTNX）的 流动比率 为 1.80，处于所在行业的典型中段区间；而 Adobe（ADBE）的 流动比率 为 0.77，处于行业流动性较紧的四分位——ADBE 应对流动负债的缓冲较薄。

Adobe（ADBE）的 债务权益比 为 0.58，接近行业中位区间；Nutanix（NTNX）为 2.17，处于行业高杠杆四分位。

财务实力指标

股息

Adobe（ADBE）和 Nutanix（NTNX）本期都不发放股息——它们可能选择再投资、回购，或暂不通过股息返还现金。

Adobe（ADBE）和 Nutanix（NTNX）本期都不发放股息——它们可能在再投资、使用回购，或只是未通过股息返还现金。

股息指标

估值

Adobe（ADBE）和 Nutanix（NTNX）的 市盈率 分别为 13.36 和 11.29，都处于较便宜的盈利倍数四分位，市场为每一单位 TTM 盈利支付的价格低于典型同业。

在 市销率 上，Adobe（ADBE，3.59）和 Nutanix（NTNX，5.58）的营收定价都与行业大致持平——按销售口径看不算便宜也不算贵。

Adobe（ADBE，7.95）的 市净率 接近行业典型水平，而 Nutanix（NTNX，22.50）高于其基准区间——NTNX 相对账面明显偏贵。

估值指标