RJF vs. WSE：Raymond James Financial 与 Wise 股票对比
Raymond James Financial（RJF）和Wise（WSE）到底谁更胜一筹？本页将两者并排放在一起，从公司概况、表现与风险、盈利能力、成长性、财务实力、股息到估值逐项对比，部分关键基本面指标还会对照各自所在行业组的同行来衡量。
公司概况
Raymond James Financial（RJF）和 Wise（WSE）同属 Financial Services 行业组，但 RJF 归类于 Capital Markets，而 WSE 归类于 Financial Services。
Raymond James Financial（RJF）自 1983年7月1日 上市，已有跨越多个市场周期的长期记录；而 Wise（WSE）于 2026年5月11日 才上市，缺少可比的跨周期数据。
| 资料项 | RJF | WSE |
|---|---|---|
| 名称 | Raymond James Financial, Inc. | Wise Group plc |
| 国家/地区 | United States | United Kingdom |
| GICS 板块 | Financials | Financials |
| GICS 行业组 | Financial Services | Financial Services |
| GICS 行业 | Capital Markets | Financial Services |
| GICS 子行业 | Investment Banking & Brokerage | Transaction & Payment Processing Services |
| 市值 | 312.76 亿 USD | 107.59 亿 USD |
| 货币 | USD | USD |
| 交易所 | 纽约证券交易所 | 纳斯达克 |
| 上市日期 | 1983年7月1日 | 2026年5月11日 |
| 证券类型 | 普通股 | 普通股 |
价格表现
累计增长
区间回报
年度回报
表现指标
| 指标 | RJF | WSE |
|---|---|---|
| 总回报率（1 年） | 3.99% | -- |
| 总回报率（3 年，年化） | 20.73% | -- |
| 总回报率（5 年，年化） | 12.47% | -- |
风险特征
回撤走势
收益分布
风险指标
| 指标 | RJF | WSE |
|---|---|---|
| 波动率（1 年，年化） | 25.94% | 44.06% |
| Beta（5 年） | 0.91 | 1.56 |
| 最大回撤（5 年） | -32.11% | -32.47% |
| 平均成交量（3 个月） | 119.59 万 | 173.89 万 |
风险调整后表现
风险收益定位
RJF 和 WSE 都需要同时具备 1 年波动率和 1 年收益，才能绘制风险收益定位图。
风险调整指标
| 指标 | RJF | WSE |
|---|---|---|
| 夏普比率（1 年） | -0.01 | -- |
| 索提诺比率（1 年） | -0.02 | -- |
盈利能力
净资产收益率（TTM）
Wise（WSE）的 净资产收益率 为 27.23%，处于行业前四分位；Raymond James Financial（RJF）为 18.73%，更接近同业常见水平——WSE 的资本效率更强。
RJF
Financial Services 行业组
18.73%
- 最大值
- 44.78%
- 上四分位数
- 21.85%
- RJF
- 18.73%
- 中位数
- 12.91%
- 下四分位数
- 4.48%
- 最小值
- -18.71%
WSE
Financial Services 行业组
27.23%
- 最大值
- 44.78%
- WSE
- 27.23%
- 上四分位数
- 21.85%
- 中位数
- 12.91%
- 下四分位数
- 4.48%
- 最小值
- -18.71%
净利润率（TTM）
Raymond James Financial（RJF，14.97%）和 Wise（WSE，19.93%）每一元营收留下的净利大致是各自行业的典型水平——两家的最终盈利都不算突出。
RJF
Financial Services 行业组
14.97%
- 最大值
- 62.84%
- 上四分位数
- 28.05%
- 中位数
- 15.36%
- RJF
- 14.97%
- 下四分位数
- 4.82%
- 最小值
- -28.52%
WSE
Financial Services 行业组
19.93%
- 最大值
- 62.84%
- 上四分位数
- 28.05%
- WSE
- 19.93%
- 中位数
- 15.36%
- 下四分位数
- 4.82%
- 最小值
- -28.52%
营业利润率（TTM）
Wise（WSE，59.77%）的营业利润率处在前四分位，领先于 Raymond James Financial（RJF，20.88%），后者的经营效率大致与行业持平。
RJF
Financial Services 行业组
20.88%
- 最大值
- 107.33%
- 上四分位数
- 55.90%
- 中位数
- 30.09%
- RJF
- 20.88%
- 下四分位数
- 14.60%
- 最小值
- -44.34%
WSE
Financial Services 行业组
59.77%
- 最大值
- 107.33%
- WSE
- 59.77%
- 上四分位数
- 55.90%
- 中位数
- 30.09%
- 下四分位数
- 14.60%
- 最小值
- -44.34%
盈利能力指标
| 指标 | RJF | WSE |
|---|---|---|
| 净资产收益率（TTM） | 18.73% | 27.23% |
| 总资产收益率（TTM） | -- | 2.41% |
| 净利润率（TTM） | 14.97% | 19.93% |
| 营业利润率（TTM） | 20.88% | 59.77% |
| 毛利率（TTM） | -- | -- |
成长性
营收增长
营收增长只有一边可看：Wise（WSE）的 营收同比增长 为 17.14%，可在行业中排位；Raymond James Financial（RJF）本期没有 营收同比增长 数据。
每股收益增长
Raymond James Financial（RJF）和 Wise（WSE）的 每股收益同比增长 分别为 15.63% 和 -5.78%，都接近各自行业常见区间——盈利端动能与同业大致持平。
成长性指标
| 指标 | RJF | WSE |
|---|---|---|
| 营收同比增长 | -- | 17.14% |
| 营收 3 年 CAGR | -- | 30.26% |
| 每股收益同比增长 | 15.63% | -5.78% |
| 每股收益 3 年 CAGR | 14.33% | 52.89% |
财务实力
流动比率（MRQ）
流动比率 对两边都不适用：Raymond James Financial（RJF，Financial Services）和 Wise（WSE，Financial Services）的资产负债表都不按流动/非流动列报，短期流动性更适合用监管与资金端指标来评估。
债务 / 权益（MRQ）
两边都不适用 债务权益比：Raymond James Financial（RJF，Financial Services）和 Wise（WSE，Financial Services）的商业模式本身就以杠杆运作，资产负债表风险更适合用资本充足与资金端指标来衡量。
财务实力指标
| 指标 | RJF | WSE |
|---|---|---|
| 流动比率（MRQ） | -- | -- |
| 债务 / 权益（MRQ） | -- | -- |
| 净债务/EBITDA | -- | -- |
股息
股息率（TTM）
Raymond James Financial（RJF）和 Wise（WSE）本期都不发放股息——它们可能选择再投资、回购，或暂不通过股息返还现金。
RJF
Financial Services 行业组
0.00%
- 最大值
- 9.77%
- 上四分位数
- 3.92%
- 中位数
- 1.09%
- RJF
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
WSE
Financial Services 行业组
0.00%
- 最大值
- 9.77%
- 上四分位数
- 3.92%
- 中位数
- 1.09%
- WSE
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
股息支付率（TTM）
Wise（WSE）不发放股息（派息率 0.00%）——可能是在再投资、使用回购，或只是未通过股息返还现金。而 Raymond James Financial（RJF）的派息率为 18.48%，可正常与行业同业对标。
RJF
Financial Services 行业组
18.48%
- 最大值
- 241.07%
- 上四分位数
- 97.36%
- 中位数
- 25.77%
- RJF
- 18.48%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
WSE
Financial Services 行业组
0.00%
- 最大值
- 241.07%
- 上四分位数
- 97.36%
- 中位数
- 25.77%
- WSE
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
股息指标
| 指标 | RJF | WSE |
|---|---|---|
| 股息率（TTM） | 0.00% | 0.00% |
| 股息支付率（TTM） | 18.48% | 0.00% |
估值
市盈率（TTM）
Raymond James Financial（RJF）和 Wise（WSE）的 市盈率 分别为 13.67 和 23.23，都接近各自行业常见水平——相对同业没有明显的盈利倍数折价或溢价。
RJF
Financial Services 行业组
13.67
- 最大值
- 45.85
- 上四分位数
- 24.64
- 中位数
- 15.37
- RJF
- 13.67
- 下四分位数
- 9.68
- 最小值
- 0.16
WSE
Financial Services 行业组
23.23
- 最大值
- 45.85
- 上四分位数
- 24.64
- WSE
- 23.23
- 中位数
- 15.37
- 下四分位数
- 9.68
- 最小值
- 0.16
市销率（TTM）
在 市销率 上，Raymond James Financial（RJF，1.98）和 Wise（WSE，4.30）的营收定价都与行业大致持平——按销售口径看不算便宜也不算贵。
RJF
Financial Services 行业组
1.98
- 最大值
- 9.23
- 上四分位数
- 4.57
- 中位数
- 2.72
- RJF
- 1.98
- 下四分位数
- 1.28
- 最小值
- -0.55
WSE
Financial Services 行业组
4.30
- 最大值
- 9.23
- 上四分位数
- 4.57
- WSE
- 4.30
- 中位数
- 2.72
- 下四分位数
- 1.28
- 最小值
- -0.55
市净率（MRQ）
Raymond James Financial（RJF，2.46）的 市净率 与行业大致持平，Wise（WSE，5.94）则带有高于同业的溢价——WSE 按资产看更贵。
RJF
Financial Services 行业组
2.46
- 最大值
- 7.79
- 上四分位数
- 3.63
- RJF
- 2.46
- 中位数
- 1.57
- 下四分位数
- 0.81
- 最小值
- -0.39
WSE
Financial Services 行业组
5.94
- 最大值
- 7.79
- WSE
- 5.94
- 上四分位数
- 3.63
- 中位数
- 1.57
- 下四分位数
- 0.81
- 最小值
- -0.39
估值指标
| 指标 | RJF | WSE |
|---|---|---|
| 市盈率（TTM） | 13.67 | 23.23 |
| 市销率（TTM） | 1.98 | 4.30 |
| 市净率（MRQ） | 2.46 | 5.94 |
| 自由现金流收益率（TTM） | -- | -- |