MRVL与MSTR：股票综合比较
更新于本文对MRVL和MSTR进行了全面对比，涵盖历史表现、盈利能力、财务实力、成长性、股息以及估值等方面。
公司概况
MSTR的市值（1,104.52亿USD）远超MRVL的市值（648.20亿USD），表明MSTR在体量上占据显著优势。
MSTR的Beta值（3.76）较高，表明其对市场变动更为敏感，而MRVL（Beta 1.76）则展现出相对更强的稳定性。
| 代码 | MRVL | MSTR |
|---|---|---|
| 公司名称 | Marvell Technology, Inc. | MicroStrategy Incorporated |
| 国家 | US | US |
| 板块 | Technology | Technology |
| 行业 | Semiconductors | Software - Application |
| 首席执行官 | Matthew J. Murphy | Phong Q. Le |
| 价格 | 75.18USD | 403.99USD |
| 市值 | 648.20亿USD | 1,104.52亿USD |
| 贝塔值（波动性） | 1.76 | 3.76 |
| 交易所 | NASDAQ | NASDAQ |
| IPO日期 | 2000年6月30日 | 1998年6月11日 |
| ADR | 否 | 否 |
历史表现
此图表通过追踪$10,000的初始投资在每只股票中的增长情况，来比较 MRVL 和 MSTR 的表现。请使用选项卡选择所需的时间周期。
数据已根据股息和股票拆分进行调整。
盈利能力
净资产收益率
MRVL
-3.62%
Semiconductors 行业
- 最大值
- 41.84%
- 上四分位数
- 15.81%
- 中位数
- 6.31%
- 下四分位数
- -5.54%
- 最小值
- -30.12%
MRVL 的净资产收益率（ROE）为负数 -3.62%。这说明公司正在为股东创造亏损。其原因可能是公司经营不善导致亏损，也可能是公司净资产为负（即资不抵债），这通常是财务困境的一个信号。
MSTR
-81.73%
Software - Application 行业
- 最大值
- 59.01%
- 上四分位数
- 17.85%
- 中位数
- 4.73%
- 下四分位数
- -10.56%
- 最小值
- -52.94%
MSTR 的净资产收益率（ROE）为负数 -81.73%。这说明公司正在为股东创造亏损。其原因可能是公司经营不善导致亏损，也可能是公司净资产为负（即资不抵债），这通常是财务困境的一个信号。
投入资本回报率
MRVL
0.22%
Semiconductors 行业
- 最大值
- 30.91%
- 上四分位数
- 11.34%
- 中位数
- 4.08%
- 下四分位数
- -2.17%
- 最小值
- -19.59%
MRVL 的投入资本回报率为 0.22%，与 Semiconductors 行业的基准水平一致，反映出公司从其资本基础中获取利润的效率处于行业标准水平。
MSTR
-12.06%
Software - Application 行业
- 最大值
- 35.07%
- 上四分位数
- 9.72%
- 中位数
- 0.76%
- 下四分位数
- -8.68%
- 最小值
- -34.12%
MSTR 的投入资本回报率（ROIC）为负数 -12.06%。这表明其经营活动未能从所有投入的资本（包括股权和债务）中创造利润，是效率低下甚至价值毁灭的信号。
净利润率
MRVL
-7.56%
Semiconductors 行业
- 最大值
- 51.69%
- 上四分位数
- 19.67%
- 中位数
- 8.56%
- 下四分位数
- -5.44%
- 最小值
- -38.60%
MRVL 的净利润率为负数 -7.56%，表明公司目前处于净亏损状态，其总成本费用超过了营业收入。
MSTR
-1,163.04%
Software - Application 行业
- 最大值
- 48.14%
- 上四分位数
- 16.07%
- 中位数
- 1.83%
- 下四分位数
- -9.60%
- 最小值
- -45.64%
MSTR 的净利润率为负数 -1,163.04%，表明公司目前处于净亏损状态，其总成本费用超过了营业收入。
营业利润率
MRVL
0.62%
Semiconductors 行业
- 最大值
- 58.03%
- 上四分位数
- 22.12%
- 中位数
- 8.40%
- 下四分位数
- -3.73%
- 最小值
- -36.14%
MRVL 的营业利润率为 0.62%，在 Semiconductors 行业中处于中等位置，表明公司管理核心业务的效率达到了该行业的典型水平。
MSTR
-1,648.40%
Software - Application 行业
- 最大值
- 51.67%
- 上四分位数
- 15.35%
- 中位数
- 1.79%
- 下四分位数
- -12.42%
- 最小值
- -45.17%
MSTR 的营业利润率为负数 -1,648.40%。这标志着公司在核心经营层面已经亏损，其主营业务的成本和费用超过了收入。
盈利能力概览
| 股票代码 | MRVL | MSTR |
|---|---|---|
| 净资产收益率 (TTM) | -3.62% | -81.73% |
| 资产回报率 (TTM) | -2.45% | -12.16% |
| 投入资本回报率 (TTM) | 0.22% | -12.06% |
| 净利率 (TTM) | -7.56% | -1163.04% |
| 营业利润率 (TTM) | 0.62% | -1648.40% |
| 毛利率 (TTM) | 43.17% | 70.95% |
财务实力
流动比率
MRVL
1.30
Semiconductors 行业
- 最大值
- 9.10
- 上四分位数
- 5.23
- 中位数
- 3.09
- 下四分位数
- 2.49
- 最小值
- 1.02
MRVL 的流动比率为 1.30，位于 Semiconductors 行业的后 25% 区间。这表明与众多竞争对手相比，公司的流动性相对紧张，应对短期债务的能力可能受到一定限制。
MSTR
0.66
Software - Application 行业
- 最大值
- 5.09
- 上四分位数
- 2.84
- 中位数
- 1.70
- 下四分位数
- 1.12
- 最小值
- 0.04
MSTR 的流动比率为 0.66，位于 Software - Application 行业的后 25% 区间。这表明与众多竞争对手相比，公司的流动性相对紧张，应对短期债务的能力可能受到一定限制。
产权比率
MRVL
0.34
Semiconductors 行业
- 最大值
- 0.97
- 上四分位数
- 0.46
- 中位数
- 0.21
- 下四分位数
- 0.05
- 最小值
- 0.00
MRVL 的产权比率为 0.34，与 Semiconductors 行业的普遍水平相当。这表明公司在利用债务杠杆方面采取了与行业主流一致的策略，体现了在风险与增长之间的一种平衡。
MSTR
0.08
Software - Application 行业
- 最大值
- 1.85
- 上四分位数
- 0.77
- 中位数
- 0.18
- 下四分位数
- 0.05
- 最小值
- 0.00
MSTR 的产权比率为 0.08，与 Software - Application 行业的普遍水平相当。这表明公司在利用债务杠杆方面采取了与行业主流一致的策略，体现了在风险与增长之间的一种平衡。
利息保障倍数
MRVL
0.21
Semiconductors 行业
- 最大值
- 36.25
- 上四分位数
- 29.12
- 中位数
- 7.01
- 下四分位数
- -1.22
- 最小值
- -18.18
MRVL 的利息保障倍数为 0.21。该数值低于 1.0，意味着公司的营业利润不足以完全覆盖其利息支出，这表明公司财务状况紧张，存在较高的债务违约风险。
MSTR
-229.74
Software - Application 行业
- 最大值
- 39.23
- 上四分位数
- 8.55
- 中位数
- 1.48
- 下四分位数
- -14.59
- 最小值
- -39.97
MSTR 的利息保障倍数为负数 -229.74。这表明公司产生了经营性亏损，其盈利甚至不足以覆盖自身的运营成本，更不用说支付利息，是公司陷入严重财务困境的信号。
财务实力概览
| 股票代码 | MRVL | MSTR |
|---|---|---|
| 流动比率 (TTM) | 1.30 | 0.66 |
| 速动比率 (TTM) | 0.94 | 0.66 |
| 产权比率 (TTM) | 0.34 | 0.08 |
| 资产负债率 (TTM) | 0.23 | 0.00 |
| 净负债与EBITDA比率 (TTM) | 3.43 | -0.01 |
| 利息保障倍数 (TTM) | 0.21 | -229.74 |
成长性
以下图表比较了 MRVL 和 MSTR 的关键同比增长 (YoY) 指标。这些指标基于公司的年度财务报告。
营收同比增长率
每股收益同比增长率
自由现金流同比增长率
股息
股息率
MRVL
0.32%
Semiconductors 行业
- 最大值
- 6.48%
- 上四分位数
- 0.93%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
MRVL 的股息率为 0.32%，与 Semiconductors 行业中同行的水平基本一致，为投资者提供了该领域标准的股息回报。
MSTR
0.00%
Software - Application 行业
- 最大值
- 3.66%
- 上四分位数
- 0.00%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
MSTR 当前不派发股息，因此其股息率为 0%。对于注重成长的公司而言，这是一种常见的策略，因为它们倾向于将全部利润再投资于业务发展。然而，在以获取稳定收入为目标的成熟行业中，这种情况可能较不典型。
股息支付率
MRVL
-42.22%
Semiconductors 行业
- 最大值
- 204.29%
- 上四分位数
- 31.85%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
MRVL 的股息支付率为 -42.22%。这通常意味着公司在录得净亏损的情况下依然派发股息，可能预示着财务状况不稳定。
MSTR
0.00%
Software - Application 行业
- 最大值
- 81.09%
- 上四分位数
- 0.00%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
MSTR 的股息支付率为 0%，表明公司目前不派发股息。这种策略在成长型公司中较为常见，它们倾向于将所有利润进行再投资以支持业务扩张。
股息概览
| 股票代码 | MRVL | MSTR |
|---|---|---|
| 股息率 (TTM) | 0.32% | 0.00% |
| 股息支付率 (TTM) | -42.22% | 0.00% |
估值
市盈率
MRVL
-132.28
Semiconductors 行业
- 最大值
- 86.15
- 上四分位数
- 47.38
- 中位数
- 27.87
- 下四分位数
- 18.89
- 最小值
- 4.73
MRVL 的市盈率（P/E）为负数 -132.28，这表明该公司处于净亏损状态。负市盈率在估值比较中不具备可靠的参考价值。
MSTR
-19.40
Software - Application 行业
- 最大值
- 194.31
- 上四分位数
- 98.56
- 中位数
- 51.87
- 下四分位数
- 22.76
- 最小值
- 1.02
MSTR 的市盈率（P/E）为负数 -19.40，这表明该公司处于净亏损状态。负市盈率在估值比较中不具备可靠的参考价值。
预期市盈增长率
MRVL
-8.72
Semiconductors 行业
- 最大值
- 4.73
- 上四分位数
- 2.80
- 中位数
- 1.11
- 下四分位数
- 0.68
- 最小值
- 0.01
在 Semiconductors 行业中，预期市盈增长率（Forward PEG）通常不作为核心的估值工具。
MSTR
0.07
Software - Application 行业
- 最大值
- 15.44
- 上四分位数
- 6.57
- 中位数
- 2.78
- 下四分位数
- 0.55
- 最小值
- 0.00
MSTR 的预期市盈增长率为 0.07，位于 Software - Application 行业的后25%，这是一个积极的信号。它表明相对于未来的盈利增长预期，其当前股价具有吸引力，可能为投资者提供了以较低成本买入增长潜力的机会。
市销率
MRVL
9.97
Semiconductors 行业
- 最大值
- 21.96
- 上四分位数
- 10.21
- 中位数
- 4.45
- 下四分位数
- 2.32
- 最小值
- 0.48
MRVL 的市销率为 9.97，与 Semiconductors 行业的同行水平相当。这表明市场对其销售额的估值符合行业常规，处于一个公允的估值区间。
MSTR
240.49
Software - Application 行业
- 最大值
- 23.49
- 上四分位数
- 11.14
- 中位数
- 5.62
- 下四分位数
- 2.84
- 最小值
- 0.33
MSTR 的市销率为 240.49，远超 Software - Application 行业的普遍范围。这反映出市场对其销售额给予了极高的溢价，其估值已计入了非常乐观的增长预期，因此伴随着较高的风险。
市净率
MRVL
4.88
Semiconductors 行业
- 最大值
- 13.12
- 上四分位数
- 6.49
- 中位数
- 3.31
- 下四分位数
- 1.74
- 最小值
- 0.23
MRVL 的市净率为 4.88，处于 Semiconductors 行业的中等区间。这表明其市值相对于账面价值的水平符合行业基准，估值既不显昂贵也不显便宜。
MSTR
79.43
Software - Application 行业
- 最大值
- 21.03
- 上四分位数
- 10.49
- 中位数
- 6.36
- 下四分位数
- 2.89
- 最小值
- 0.12
对于 Software - Application 行业而言，市净率（P/B Ratio）通常不被视为核心的估值指标。
估值概览
| 股票代码 | MRVL | MSTR |
|---|---|---|
| 市盈率 (P/E, TTM) | -132.28 | -19.40 |
| 预期市盈增长率 (PEG, TTM) | -8.72 | 0.07 |
| 市销率 (P/S, TTM) | 9.97 | 240.49 |
| 市净率 (P/B, TTM) | 4.88 | 79.43 |
| 市现率 (P/FCF, TTM) | 47.25 | -5.38 |
| 企业价值倍数 (EV/EBITDA, TTM) | 64.72 | -14.59 |
| 企业价值与销售额比率 (EV/Sales, TTM) | 10.53 | 240.60 |