HIMS与NOW：股票综合比较
更新于本文对HIMS和NOW进行了全面对比，涵盖历史表现、盈利能力、财务状况、成长性、股息以及估值等方面。
公司概况
NOW的市值（2,081.69亿USD）远超HIMS的（127.63亿USD），表明NOW在体量上占据显著优势。
HIMS的Beta值（2.10）显著较高，预示其股价相对于市场的波动幅度远大于NOW（Beta 0.96），这意味着更高的潜在回报及相应风险。
| 代码 | HIMS | NOW |
|---|---|---|
| 公司名称 | Hims & Hers Health, Inc. | ServiceNow, Inc. |
| 国家 | US | US |
| 板块 | Consumer Defensive | Technology |
| 行业 | Household & Personal Products | Software - Application |
| 首席执行官 | Mr. Andrew Dudum | Mr. William R. McDermott |
| 价格 | 59.24 USD | 1,004.91 USD |
| 市值 | 127.63 亿 USD | 2,081.69 亿 USD |
| 贝塔值（波动性） | 2.10 | 0.96 |
| 交易所 | NYSE | NYSE |
| IPO日期 | 2019年9月13日 | 2012年6月29日 |
| ADR | 否 | 否 |
历史表现
下图展示了HIMS和NOW过去一年的历史表现，假设初始投资均为1万美元，以比较其投资回报表现。
数据已根据股息和股票拆分进行调整。
盈利能力
净资产收益率
HIMS
35.97%
Household & Personal Products 行业
- 最大值
- 38.00%
- 上四分位数
- 30.58%
- 中位数
- 13.16%
- 下四分位数
- -4.35%
- 最小值
- -47.28%
HIMS 的净资产收益率 35.97% 位于行业前列（高于75%的同行）。这标志着与大多数同行相比，公司能更高效地利用股东的资金来创造利润。
NOW
16.32%
Software - Application 行业
- 最大值
- 96.58%
- 上四分位数
- 12.42%
- 中位数
- -4.58%
- 下四分位数
- -49.15%
- 最小值
- -131.05%
NOW 的净资产收益率 16.32% 位于行业前列（高于75%的同行）。这标志着与大多数同行相比，公司能更高效地利用股东的资金来创造利润。
投入资本回报率
HIMS
24.52%
Household & Personal Products 行业
- 最大值
- 34.47%
- 上四分位数
- 17.16%
- 中位数
- 7.29%
- 下四分位数
- 0.18%
- 最小值
- -10.49%
HIMS 的投入资本回报率 24.52% 位于行业前25%。这标志着与同行相比，公司运用资本创造利润的效率非常高。
NOW
9.53%
Software - Application 行业
- 最大值
- 59.59%
- 上四分位数
- 6.23%
- 中位数
- -4.95%
- 下四分位数
- -33.90%
- 最小值
- -88.85%
NOW 的投入资本回报率 9.53% 位于行业前25%。这标志着与同行相比，公司运用资本创造利润的效率非常高。
净利润率
HIMS
9.21%
Household & Personal Products 行业
- 最大值
- 25.30%
- 上四分位数
- 9.91%
- 中位数
- 5.14%
- 下四分位数
- -4.56%
- 最小值
- -16.78%
HIMS 的净利润率 9.21% 处于 Household & Personal Products 行业的核心区间（即中间50%的公司）。这表明其将销售收入转化为利润的能力与该行业的典型水平保持一致。
NOW
13.41%
Software - Application 行业
- 最大值
- 65.39%
- 上四分位数
- 6.16%
- 中位数
- -8.31%
- 下四分位数
- -45.64%
- 最小值
- -118.00%
NOW 的净利润率 13.41% 处于 Software - Application 行业的前25%，标志着其盈利能力强劲，并且比大多数同行更有效地控制了成本。
营业利润率
HIMS
6.16%
Household & Personal Products 行业
- 最大值
- 33.32%
- 上四分位数
- 15.61%
- 中位数
- 7.17%
- 下四分位数
- -0.21%
- 最小值
- -19.48%
HIMS 的营业利润率 6.16% 在 Household & Personal Products 行业中处于中等位置，表明公司管理核心业务的效率是该行业的典型代表。
NOW
12.93%
Software - Application 行业
- 最大值
- 57.34%
- 上四分位数
- 5.79%
- 中位数
- -6.64%
- 下四分位数
- -43.83%
- 最小值
- -112.98%
NOW 的营业利润率 12.93% 位于 Software - Application 行业的前25%。这表明公司将收入转化为营业利润的能力很强，在核心业务效率方面跑赢了多数竞争对手。
盈利能力概览
| 股票代码 | HIMS | NOW |
|---|---|---|
| 净资产收益率 (TTM) | 35.97% | 16.32% |
| 资产回报率 (TTM) | 18.44% | 7.33% |
| 投入资本回报率 (TTM) | 24.52% | 9.53% |
| 净利率 (TTM) | 9.21% | 13.41% |
| 营业利润率 (TTM) | 6.16% | 12.93% |
| 毛利率 (TTM) | 77.04% | 78.92% |
财务状况
流动比率
HIMS
1.59
Household & Personal Products 行业
- 最大值
- 3.05
- 上四分位数
- 2.01
- 中位数
- 1.45
- 下四分位数
- 0.85
- 最小值
- 0.28
HIMS 的流动比率为 1.59，处于 Household & Personal Products 行业的中位区间，表明其短期流动性水平与业内大多数公司保持一致，表现稳健。
NOW
1.12
Software - Application 行业
- 最大值
- 5.62
- 上四分位数
- 2.89
- 中位数
- 1.62
- 下四分位数
- 0.91
- 最小值
- 0.00
NOW 的流动比率为 1.12，处于 Software - Application 行业的中位区间，表明其短期流动性水平与业内大多数公司保持一致，表现稳健。
产权比率
HIMS
0.12
Household & Personal Products 行业
- 最大值
- 2.16
- 上四分位数
- 1.96
- 中位数
- 0.92
- 下四分位数
- 0.40
- 最小值
- 0.04
HIMS 的产权比率为 0.12，位于 Household & Personal Products 行业的后四分之一。这反映了公司保守的融资策略，对债务融资的依赖度低。这种做法虽然降低了财务风险，但也可能使其在业务扩张和战略投资的规模上，不及那些杠杆更高的竞争对手。
NOW
0.24
Software - Application 行业
- 最大值
- 1.86
- 上四分位数
- 0.77
- 中位数
- 0.18
- 下四分位数
- 0.04
- 最小值
- 0.00
NOW 的产权比率为 0.24，与 Software - Application 行业的普遍水平相当。这表明公司在利用债务杠杆方面采取了与行业主流一致的策略，体现了在风险与增长之间的一种平衡。
利息保障倍数
HIMS
--
Household & Personal Products 行业
- 最大值
- 21.84
- 上四分位数
- 10.62
- 中位数
- 2.47
- 下四分位数
- -0.94
- 最小值
- -6.36
关于 HIMS 的利息保障倍数数据，目前暂缺。
NOW
64.48
Software - Application 行业
- 最大值
- 44.50
- 上四分位数
- 2.82
- 中位数
- -3.47
- 下四分位数
- -28.47
- 最小值
- -72.42
NOW 的利息保障倍数 64.48 表现优异，远超 Software - Application 行业的通常范围。这反映了公司拥有卓越的债务偿付能力，这可能源于其强劲的盈利表现，或是非常审慎的债务管理策略。
财务状况概览
| 股票代码 | HIMS | NOW |
|---|---|---|
| 流动比率 (TTM) | 1.59 | 1.12 |
| 速动比率 (TTM) | 1.32 | 1.12 |
| 产权比率 (TTM) | 0.12 | 0.24 |
| 资产负债率 (TTM) | 0.07 | 0.11 |
| 净负债与EBITDA比率 (TTM) | -1.59 | -0.42 |
| 利息保障倍数 (TTM) | -- | 64.48 |
成长性
以下图表比较了 HIMS 和 NOW 的关键同比增长 (YoY) 指标。这些指标基于公司的年度财务报告。
营收同比增长率 (YoY)
每股收益同比增长率 (YoY)
自由现金流同比增长率 (YoY)
股息
股息率
HIMS
0.00%
Household & Personal Products 行业
- 最大值
- 5.16%
- 上四分位数
- 2.49%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
HIMS 目前不派发股息，因此其股息率为 0%。对于注重成长的公司而言，这是一种常见的策略，因为它们倾向于将全部利润再投资于业务发展。然而，在以获取稳定收入为目标的成熟行业中，这种情况可能较不典型。
NOW
0.00%
Software - Application 行业
- 最大值
- 2.20%
- 上四分位数
- 0.00%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
NOW 目前不派发股息，因此其股息率为 0%。对于注重成长的公司而言，这是一种常见的策略，因为它们倾向于将全部利润再投资于业务发展。然而，在以获取稳定收入为目标的成熟行业中，这种情况可能较不典型。
股息支付率
HIMS
0.00%
Household & Personal Products 行业
- 最大值
- 147.82%
- 上四分位数
- 62.17%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
HIMS 的股息支付率为 0%，表明公司目前不派发股息。这通常意味着公司将所有利润进行再投资，以支持未来的业务增长。
NOW
0.00%
Software - Application 行业
- 最大值
- 105.87%
- 上四分位数
- 0.00%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
NOW 的股息支付率为 0%，表明公司目前不派发股息。这通常意味着公司将所有利润进行再投资，以支持未来的业务增长。
股息概览
| 股票代码 | HIMS | NOW |
|---|---|---|
| 股息率 (TTM) | 0.00% | 0.00% |
| 股息支付率 (TTM) | 0.00% | 0.00% |
估值
市盈率
HIMS
79.99
Household & Personal Products 行业
- 最大值
- 77.32
- 上四分位数
- 40.92
- 中位数
- 23.89
- 下四分位数
- 15.57
- 最小值
- 0.07
HIMS 的市盈率 79.99 在 Household & Personal Products 行业中处于极高水平。这既可能反映了市场对其抱有强烈的信心和高增长预期，也可能暗示着股价存在被高估的风险。
NOW
135.13
Software - Application 行业
- 最大值
- 202.48
- 上四分位数
- 97.06
- 中位数
- 47.19
- 下四分位数
- 19.93
- 最小值
- 0.01
NOW 的市盈率 135.13 位列行业前25%。这表明投资者相对于同行给予了它更高的估值溢价，这通常源于对其增长路径或竞争优势的强烈信心。
预期市盈增长率
HIMS
2.16
Household & Personal Products 行业
- 最大值
- 5.76
- 上四分位数
- 3.83
- 中位数
- 1.97
- 下四分位数
- 0.46
- 最小值
- 0.00
HIMS 的预期市盈增长率 2.16 处于 Household & Personal Products 行业的中位水平。这表明其估值与其增长预期基本匹配，符合行业的一般标准。
NOW
7.22
Software - Application 行业
- 最大值
- 9.59
- 上四分位数
- 4.04
- 中位数
- 0.58
- 下四分位数
- 0.06
- 最小值
- 0.00
NOW 的预期市盈增长率 7.22 处于 Software - Application 行业的前25%。这表明，相较于多数竞争对手，投资者愿意为该公司预期的盈利增长支付更高的溢价。
市净率
HIMS
23.94
Household & Personal Products 行业
- 最大值
- 18.92
- 上四分位数
- 9.09
- 中位数
- 3.98
- 下四分位数
- 0.93
- 最小值
- 0.00
HIMS 的市净率 23.94 极高，远超 Household & Personal Products 行业的普遍估值范围。这表明投资者愿意为其净资产支付高昂的溢价，原因很可能是市场对其未来的成长性和盈利能力抱有极高的期望。
NOW
20.50
Software - Application 行业
- 最大值
- 18.25
- 上四分位数
- 8.18
- 中位数
- 3.39
- 下四分位数
- 1.25
- 最小值
- 0.00
对于 Software - Application 这样偏向轻资产运营的行业，市净率（P/B Ratio）通常不被看作是主要的估值方法。
市销率
HIMS
7.15
Household & Personal Products 行业
- 最大值
- 6.91
- 上四分位数
- 3.30
- 中位数
- 2.00
- 下四分位数
- 0.51
- 最小值
- 0.01
HIMS 的市销率 7.15 远超 Household & Personal Products 行业的普遍范围。这反映出市场对其销售额给予了显著的溢价，这很可能是由投资者对公司未来增长和市场份额提升的强烈预期所驱动的。
NOW
18.15
Software - Application 行业
- 最大值
- 19.22
- 上四分位数
- 8.63
- 中位数
- 3.59
- 下四分位数
- 1.07
- 最小值
- 0.00
NOW 的市销率 18.15 位于行业的前四分之一。这表明与同行相比，投资者愿意为公司每一元的销售额支付更高的价格，显示出对公司增长前景的乐观态度。
估值概览
| 股票代码 | HIMS | NOW |
|---|---|---|
| 市盈率 (P/E, TTM) | 79.99 | 135.13 |
| 预期市盈增长率 (PEG, TTM) | 2.16 | 7.22 |
| 市销率 (P/S, TTM) | 7.15 | 18.15 |
| 市净率 (P/B, TTM) | 23.94 | 20.50 |
| 市现率 (P/FCF, TTM) | 53.13 | 56.69 |
| 企业价值倍数 (EV/EBITDA, TTM) | 94.91 | 88.70 |
| 企业价值与销售额比率 (EV/Sales, TTM) | 7.04 | 18.07 |